Управление финансовыми результатами деятельности предприятия (на примере ОАО «Бежицкий хлебокомбинат»)

 

 

Проведенный анализ показал, что в 2010 году по сравнению с 2009 годом валюта баланса ОАО «Бежицкий хлебокомбинат» увеличилась на 44161  тыс. руб., т.е. на 79,85%, а в 2011 году по сравнению с 2010 годом произошло увеличение на 9797 тыс. руб., т.е. на 9,85%. Увеличение валюты баланса было в большей степени обусловлено увеличением стоимости основных средств, за счет приобретения новых объектов основных средств, а так же за счет увеличения запасов в 2010 году. Внеоборотные активы в 2010 году по сравнению с 2009 годом увеличились на 17866 тыс. руб. или на 50,76%, в 2011 году по отношению к 2010 году размер внеоборотных активов увеличился на 1,23% так как предприятие активно приобретало основные средства. В 2010 году по сравнению с 2009 годом произошло увеличение стоимости основных средств на 14715 тыс. руб., т.е. на 43,17%, а в 2011 году по сравнению с 2010 годом стоимость основных средств увеличилась на 10720 тыс. руб. т.е. на 21,97%.

В 2010 году по сравнению с 2009 годом объем запасов увеличился  на 18200 тыс. руб., т.е. в 4,83 раза, а в 2011 году по сравнению с 2010 годом произошло снижение стоимости запасов на  5127 тыс. руб., т.е. на 22,31%.  В связи с изменением формы №1 Бухгалтерского баланса в 2011 году, строка 1210 не расшифровывается, что не позволяет сделать вывод об отклонении ее  внутренних счетов по сравнению с 2010 годом. В 2010 году по сравнению с 2009 годом произошло возрастание стоимости сырья и материалов на 11858  тыс. руб., т.е. произошел рост в 3,73 раза. В 2010 году по сравнению с 2009 годом объем готовой продукции и товаров для перепродажи увеличился на 6715 тыс. руб., т.е. зафиксирован рост в 101,31 раза. В 2009 году расходы будущих периодов составили 346 тыс. руб., а в 2010 г. показатель равен нулевому значению. В 2010 году по сравнению с 2009 годом произошло увеличение дебиторской задолженности на 4127 тыс. руб., т.е. 43,76%, а в 2011 году по сравнению с 2010 годом – рост на 5895 тыс. руб., т.е. на 43,48%. На протяжении анализируемого периода размер финансовых вложений оставался на одном уровне – 0 тыс. руб. В 2010 году по сравнению с 2009 годом произошло увеличение денежных средств на 3434 тыс. руб. или на 58,12%, а в 2011 году по сравнению с 2010 годом снижение на 3296 тыс. руб. т.е. на 35,28%.

Проведем вертикальный анализ актива бухгалтерского баланса ОАО  «Бежицкий хлебокомбинат», полученные значения отразим в таблице 14.

 

 

 

 

 

Таблица 14 – Вертикальный анализ актива бухгалтерского баланса ОАО «Бежицкий хлебокомбинат»  за 2009-2011 г.г., %

Показатель	2009г.	2010г.	2011г.	Удельный вес, %			Абсолютное изменение удельного веса, (+/-), п.п.
				2009г.	2010г.	2011г.	2010 г. к 2009 г.	2011 г. к 2010 г.
1	2	3	4	5	6	7	8	9
Основные средства	34085	48800	59520	61,63	49,06	54,48	-12,57	+5,42
Итого внеоборотные активы	35198	53064	65065	63,65	53,35	59,55	-10,3	+6,2
Запасы	4758	22985	17858	8,60	23,11	16,34	+14,51	-6,77
Сырье, материалы и другие аналогичные ценности	4347	16205	-	7,86	16,29	-	+8,43	-
Затраты в незавершенном производстве	-	-	-	-	-	-	-	-
Готовая продукция и товары для перепродажи	65	6780	-	0,18	6,82	-	+6,64	-
Расходы будущих периодов	346	-	-	0,63	-	-	-	-
Дебиторская задолженность	9430	13557	19452	17,05	13,63	17,80	-3,42	+4,17
Краткосрочные финансовые вложения	-	-	-	-	-	-	-	-
Денежные средства	5908	9342	6046	10,68	9,39	5,53	-1,29	-3,86
Итого оборотные активы	20105	46400	44196	36,35	46,65	40,45	+9,7	-6,2
Итого активы	55303	99464	109261	100,0	100,0	100,0	-	-

 

 

Из таблицы 14 видно, что наибольший удельный вес в структуре актива баланса ОАО «Бежицкий хлебокомбинат» в 2009 году занимают основные средства и их удельный вес составляет 61,63%, наименьший удельный вес в 2009 году составляет готовая продукция и товары для перепродажи, их удельный вес составляет 0,18%, что связано непосредственно с видом продукции, выпускаемой предприятием. В 2009 году удельный вес внеоборотных активов немного превышает удельный вес основных средств - на 2,02%. В 2009 году удельный вес запасов равен 8,60%, в том числе сырье и материалы – 7,86%, готовая продукция – 0,18%, расходы будущих периодов  - 0,63%. В 2009 году удельный вес дебиторской задолженности равен 17,05%, краткосрочные финансовые вложения – 0%, денежные средства – 10,68%. В 2009 году удельный вес оборотных активов равен 36,35%.

Наибольший удельный вес в структуре актива баланса ОАО «Бежицкий хлебокомбинат» в 2010 году занимают основные средства, и их удельный вес составляет 49,06%, наименьший удельный вес в 2010 году составляет готовая продукция и товары для перепродажи, их удельный вес составляет 6,82%. В 2010 году удельный вес внеоборотных активов превышает удельный вес основных средств – на 4,29%. В 2010 году удельный вес запасов равен 23,11%, в том числе сырье и материалы – 16,29%, готовая продукция – 6,82%. В 2010 году удельный вес дебиторской задолженности равен 13,63%, краткосрочные финансовые вложения – 0%, денежные средства – 9,39%. В 2010 году удельный вес оборотных активов равен 46,65%.

В 2011 году наибольший удельный вес в структуре актива баланса ОАО «Бежицкий хлебокомбинат» занимают основные средства и их удельный вес составляет 54,48%, наименьший удельный вес в 2011 году составляют денежные средства, их удельный вес составляет 5,53%. В 2009 году удельный вес внеоборотных активов превышает удельный вес основных средств – на 5,07%. В 2011 году удельный вес запасов равен 16,34%. В 2011 году удельный вес дебиторской задолженности равен 17,80%. В 2011 году удельный вес оборотных активов равен 40,45%.

В 2010 году по сравнению с 2009 годом удельный вес основных средств в валюте баланса уменьшился на 12,57 п.п., в 2011 году по сравнению с 2010 годом удельный вес основных средств возрос на 5,42 п.п., что обусловлено переоценкой основных средств. В 2010 году размер внеоборотных активов уменьшился по сравнению с 2009 годом на 10,03 п.п., в 2011 году внеоборотные активы увеличились по сравнению с 2010 годом на 6,2 п.п.

В 2010 году по сравнению с 2009 годом удельный вес запасов в валюте баланса возрос на 14,51 п.п., что обусловлено резким увеличением объёма сырья и готовой продукции, в 2011 году по сравнению с 2010 годом удельный вес запасов уменьшился на 6,77 п.п.

В 2010 году по сравнению с 2009 годом удельный вес сырья и материалов увеличился на 8,43 п.п. В 2010 году по сравнению с 2009 годом удельный вес готовой продукции в валюте баланса увеличился на 6,64 п.п.

С 2009 по 2011 г.г. удельный вес затрат в незавершенном производстве равен 0 п.п.

  В 2010 году по сравнению с 2009 годом удельный вес дебиторской задолженности в валюте баланса снизился на 3,42 п.п., что обусловлено снижением обязательств поставщиков сырья и материалов перед ОАО «Бежицкий хлебокомбинат», в 2011 году по сравнению с 2010 годом удельный вес дебиторской задолженности возрос на 4,17 п.п., что объясняется увеличением обязательств контрагентов предприятия.

С 2009 по 2011 гг. удельный вес краткосрочных финансовых вложений в валюте баланса остался неизменным и составляет 0 п.п.

 В 2010 году по сравнению  с 2009 годом удельный вес денежных  средств в валюте баланса снизился  на 1,29 п.п., в 2011 году по сравнению  с 2010 годом удельный вес денежных  средств вновь сократился на 3,86 п.п.

В 2010 году по сравнению с 2009 годом удельный вес оборотных активов в валюте баланса увеличился на 9,7 п.п., что в основном обусловлено увеличением запасов, в 2011 году по сравнению с 2010 годом удельный вес оборотных средств снизился на 6,2 п.п., что обусловлено в основном падением удельного веса запасов.

Проведем горизонтальный анализ отчета о прибылях и убытках ОАО  «Бежицкий хлебокомбинат», полученные значения отразим в таблице 15.

 

Таблица 15 – Горизонтальный анализ отчета о прибылях и убытках ОАО  «Бежицкий хлебокомбинат» за 2009-2011 г.г., тыс. руб.

Показатель	2009 г.	2010 г.	2011 г.	Абсолютное отклонение (+/-), тыс. руб.		Темп прироста (+/-), %
				2010 г. к 2009 г.	2011 г. к 2010 г.	2010 г. к 2009 г.	2011 г.  к 2010 г.
1	2	3	4	5	6	7	8
Выручка от продажи товаров, работ, услуг	316074	336590	449513	+20516	+112923	+6,49	+33,55
Себестоимость проданных товаров, работ, услуг	247600	231189	319601	-16411	+88412	-6,63	+38,24
Валовая прибыль	68474	105401	129912	+36927	+24511	+53,93	+23,25
Прибыль (убыток) от продаж	13894	38870	32651	+24976	-6219	рост в 2,80 раза	-16,00
Проценты к уплате	350	282	598	-68	+316	-19,43	+112,06
Прочие расходы	1036	3839	1654	+2803	-2185	рост в 3,71 раза	-56,92
Прибыль (убыток) до налогообложения	12895	36541	31299	+23646	-5242	рост 2,83 раза	-14,35
Текущий налог на прибыль	2474	7083	6168	+4609	-915	рост 2,86 раза	-12,92
Чистая прибыль (убыток) отчетного периода	10243	29106	24841	+18863	-4265	рост в 2,84 раза	14,65

 

 

Проведенный анализ показал, что в 2010 году по сравнению с 2009 годом выручка от продажи товаров, работ, услуг ОАО «Бежицкий хлебокомбинат» увеличилась на 20516 тыс. руб., т.е. на 6,49%, что обусловлено увеличением объёма продаж, а в 2011 году по сравнению с 2010 годом произошло увеличение объёма выручки от продажи товаров, работ, услуг  на  - 112923 тыс. руб., т.е. на 38,55%, что обусловлено качественным расширением ассортимента хлебокомбината.

 Себестоимость проданных товаров в 2010 году по сравнению с 2009 годом снизилась на 16411 тыс. руб. или на 6,63%, в 2011 году по отношению к 2010 году размер себестоимости проданных товаров возрос на 88412  тыс. руб., т.е. на 38,24%. что обусловлено увеличением амортизационных начислений в связи с покупкой нового оборудования для расширения ассортимента выпускаемой хлебобулочной продукции.

 В 2010 году по сравнению с 2009 годом произошло увеличение валовой прибыли на 36927 тыс. руб., т.е. на 53,93 %, а в 2011 году по сравнению с 2010 годом – увеличение на 24511  тыс. руб., т.е. на 23,25%. Прибыль (убыток) от продаж в 2010 году сравнению с 2009 годом возросла на 24976 тыс. руб. т.е. в 2,80 раза, в 2011 году по сравнению с 2010 годом снизилась на 6219 тыс. руб. т.е. на 16,0%.

В 2010 году по сравнению с 2009 годом произошло снижение процентов к уплате на  68 тыс. руб., т.е. на 19,43%, в 2011 году по сравнению с 2010 годом – увеличилась на 316 тыс. руб., т.е. на 112,06.

В 2010 году по сравнению с 2009 годом произошло увеличение прочих расходов на 2803 тыс. руб., т.е. произошел рост в 3,71 раза, в 2011 году в сравнении с 2010 годом – снижение на 2185 на тыс. руб., т.е. на 56,92%.

В 2010 году по сравнению с 2009 годом прибыль (убыток) до налогообложения увеличилась на 23646 тыс. руб., т.е. виден рост в 2,83 раза, в 2011 году в сравнении с 2010 годом снизилась – на 5242  тыс. руб., что составило 14,35% и обусловлено увеличением процентов к уплате. В 2010 году по сравнению с 2009 годом текущий налог на прибыль возрос на 4609 тыс. руб., т.е. рост в 2,86 раза, в 2011 году в сравнении с 2010 годом – снизился на 915 тыс. руб., или на 12,92%.

В 2010 году в сравнении с 2009 годом чистая прибыль (убыток) отчетного периода увеличилась на 18863 тыс. руб., что составило рост 2,84 раза, в 2011 году по отношению к 2010 году – увеличилась на 18863 тыс. руб., т.е. на 14,65%.

В соответствии с рисунком 5 можно проследить динамику себестоимости проданных товаров, работ, услуг предприятия ОАО «Бежицкий хлебокомбинат».

Рисунок 5 – Динамика себестоимости проданных товаров, работ, услуг ОАО «Бежицкий хлебокомбинат»  за 2009 - 2011 г.г., тыс. руб.

 

Проведем вертикальный анализ отчета о прибылях и убытках ОАО  «Бежицкий хлебокомбинат», полученные значения отразим в таблице 16.

Таблица 16 – Вертикальный анализ отчета о прибылях и убытках ОАО «Бежицкий хлебокомбинат» за 2009-2011 г. г., %

Показатель	2009г.	2010г.	2011г.	Удельный вес, %			Абсолютное изменение удельного веса, (+/-), п.п.
				2009 г.	2010 г.	2011.г.	2010г./ 2009г.	2011г. / 2010г.
1	2	3	4	5	6	7	8	9
Выручка от продажи товаров, работ, услуг	316074	336590	449513	100,0	100,0	100,0	0,00	0,00
Себестоимость проданных товаров, работ, услуг	247600	231189	319601	78,34	68,69	71,10	-9,65	+2,41
Валовая прибыль	68474	105401	129912	21,66	31,31	28,90	+9,65	-2,41
Прибыль (убыток) от продаж	13894	38870	32651	4,40	11,55	7,26	+7,15	- 4,29
Проценты к уплате	350	282	598	0,11	0,08	0,13	-0,03	+0,05
Прочие расходы	1036	3839	1654	0,33	1,14	0,37	-0,81	-0,77

 

Продолжение таблицы 16

1	2	3	4	5	6	7	8	9
Прибыль (убыток) до налогообложения	12895	36541	31299	4,08	10,86	6,96	+6,78	-3,9
Текущий налог на прибыль	2474	7083	6168	0,78	2,10	1,37	+1,32	-0,73
Чистая прибыль (убыток) отчетного периода	10243	29106	24841	3,24	8,65	5,53	+5,41	-3,12

 

 

Из таблицы 16 видно, что в структуре отчета о прибылях и убытках наибольший удельный вес ОАО «Бежицкий хлебокомбинат» в 2009 году занимает себестоимость проданных товаров, работ, услуг и ее удельный вес составляет 78,34%, наименьший удельный вес в 2009 году составляют проценты к уплате, их удельный вес составляет 0,58%. В 2009 году удельный вес валовой прибыли равен 21,66%, прибыли от продаж - 4,40%. В 2009 году удельный вес прочих расходов равен 0,33%, прибыли до налогообложения равен 4,08%, текущего налога на прибыль – 0,78%, а чистой прибыли – 3,24%.

В структуре отчета о прибылях и убытках наибольший удельный вес ОАО «Бежицкий хлебокомбинат» в 2010 году занимает себестоимость проданных товаров, работ, услуг и ее удельный вес составляет 68,69%, наименьший удельный вес в 2009 году составляют проценты к уплате, их удельный вес составляет 0,08%. В 2010 году удельный вес валовой прибыли равен 31,31%, прибыли от продаж – 11,55%, удельный вес прочих расходов равен 1,14%. В 2010 году удельный вес прибыли до налогообложения равен 10,86%, текущего налога на прибыль – 1,37%, а чистой прибыли – 8,65%.

В структуре отчета о прибылях и убытках наибольший удельный вес ОАО «Бежицкий хлебокомбинат» в 2011 году занимает себестоимость проданных товаров, работ, услуг и ее удельный вес составляет 71,10%, наименьший удельный вес в 2011 году составляют проценты к уплате, их удельный вес составляет 0,13%. В 2011 году удельный вес валовой прибыли равен 28,90%, прибыли от продаж - 7,26%. В 2011 году удельный вес прочих расходов - 0,37%, В 2011 году удельный вес прибыли до налогообложения равен 6,96%, текущего налога на прибыль – 5,53%.