Анализ денежных средств

Финансовое положение предприятия находится в прямой зависимости от состояния оборотных средств, поэтому предприятия заинтересованы в организации наиболее рационального движения и использования оборотных средств.

Эффективность использования оборотных средств характеризуется системой экономических показателей, для этого была составлена табл. 2.1       Показатели использования оборотных средств для ОАО «Миякимолзавод»

Таблица 2.1 Показатели использования оборотных средств,  тыс. руб

Виды оборотных средств	2010 г.	2011 г.	2012 г.	2012 г. в % к 2010 г.
1	2	3	4	5
Запасы:	73556	82063	98278	133,6
в т.ч. сырье и материалы	7379	10785	11791	159,8
готовая продукция	65639	70819	11577	17,6
1	2	3	4	5
расходы будущих периодов	538	459	-	-
Дебиторская задолженность	115236	103937	89706	77,8
в т.ч. покупатели и заказчики	26021	1743	1776	6,82
Денежные средства	239	97	61	25,5
Итого оборотные активы	189031	186097	188045	99,5
Коэффициент оборачиваемости оборотных средств	1,77	2,49	2,78	157,1
Коэффициент загрузки оборотных средств	0,56	0,40	0,36	64,3
Средняя продолжительность одного оборота, дни	203	145	129	63,5

 

 

Из таблицы 2.1 видно, что запасы в 2012 году по сравнению с 2010 увеличились на 33,6 %. Этому способствовало увеличение сырья, материалов, полуфабрикатов и товаров.  

Дебиторская задолженность с каждым годом уменьшается. В 2012 году по сравнению с 2010, она уменьшилась на 22,2 %. Это изменение сложилось за счет уменьшения задолженности по покупателям и заказчикам. Это говорит о том, что на предприятии налажен контроль за расчетной дисциплиной.

Для анализа оборотных средств необходимо проанализировать такие показатели как: количеством оборотов за определенный период (коэффициент оборачиваемости), длительностью одного оборота в днях, суммой занятых на предприятии оборотных средств на единицу продукции (коэффициент загрузки).

Коэффициент оборачиваемости оборотных средств в 2012 году по сравнению с 2010 увеличился на 57,1 %. Чем выше при данных условиях коэффициент оборачиваемости, тем лучше используются оборотные средства.Далее, рассмотрим анализ состава и структуры основного капитала  в ОАО «Миякимолзавод», который приведен в таблице 2.2.Основные средства на сегодняшний день играют большую роль в производственном процессе, так как все основные операции, как в промышленности, так и в сельском хозяйстве автоматизированы и механизированы. Для эффективной работы необходима хорошая база основных средств, которая обеспечивала бы эффективное функционирование всего хозяйства.

 

Таблица 2.2 Состав и структура основных средств

Виды основных Средств	2010 г.		2011 г.		2012 г.		2012 г.  к 2010 г.
	всего,  тыс. руб.	в %   к итогу	всего,  тыс. руб.	в %   к итогу	Всего,  тыс. руб.	в %   к итогу	тыс. руб.	%
Здания, сооружения и передаточные устройства	6866	12,13	6276	11,32	5865	12,06	-1001	85,42
Земельные участки	629	1,11	629	1,13	629	1,29	0	100
Машины и  Оборудование	45299	80,05	45674	82,36	39643	81,48	-5656	87,51
Транспортные Средства	3724	6,58	2827	5,10	2479	5,10	-1245	66,57
Прочие	71	0,13	48	0,09	36	0,07	-35	50,70
ИТОГО	56589	100	55454	100	48652	100	-7937	85,97

 

 

Сальдо изменения среднегодовой динамики стоимости основных средств за три анализируемых года  отрицательна, что можно проследить в таблице 2.2. К примеру, доля транспортных средств в разрезе трех лет уменьшилась более чем на 33,43%. Отрицательная динамика также наблюдается в среднегодовой стоимости машины, оборудования, зданий и сооружений.

Далее перейдем к финансовому состоянию ОАО «Миякимолзавод». Финансовое состояние предприятия – это сложная экономическая категория, отражающая на определенный момент состояние капитала в процессе его кругооборота и способность субъекта хозяйствования к саморазвитию.

Анализ финансовой устойчивости проводится для выявления платежеспособности предприятия. Платежеспособное предприятие должно ограничить запасы и затраты величиной собственных оборотных средств с привлечением в случае необходимости краткосрочных заемных средств.

Таблица 2.3 Финансовое состояние хозяйства

Показатели	2010 г.	2011 г.	2012 г.	2012 г. в %  к 2010 г.
Выручка, тыс. руб.	334378	465046	522496	156,26
Себестоимость реализованной продукции, тыс. руб.	318109	431440	470392	147,87
Прибыль от реализации, тыс. руб.	16269	18202	29947	184,07
Чистая прибыль (убыток), тыс. руб.	54	855	863	> в 16 раз
Уровень рентабельности, %	5,11	4,22	6,37	1,26
Кредиторская задолженность, тыс. руб.	10933	12959	17335	158,56
Дебиторская задолженность, тыс. руб.	115236	103937	89706	77,85
Рентабельность производства, %	5,11	4,07	11,07	5,96
Рентабельность продаж, %	4,86	3,91	5,73	0,87

 

 

Выручка в 2012 году по сравнению с 2010 увеличилась на 56,26 %. Величина себестоимости изменилась с 318 109 руб. и до 470 392 или на 47,87 %. Сравнение темпов изменения абсолютных величин себестоимости свидетельствует о снижении эффективности основной деятельности. Прибыль от реализации увеличилась на 84,07 %.

Уровень рентабельности также повысился, что является положительной тенденцией. Уменьшается дебиторская задолженность, увеличивается их оборачиваемость, а это, скорее всего, свидетельствует о рациональной финансово-экономической политике руководства предприятия.

 

 

2.3   Оценка финансового  состояния ОАО «Миякимолзавод»

 

        Финансовое состояние является важнейшей характеристикой деловой активности и надежности предприятия. Оно определяется имеющимся в распоряжении предприятия имуществом и источниками его финансирования, а также финансовыми результатами деятельности предприятия.

Таблица 3.  Баланс

Наименование статей баланса	2010г.,  руб.	2012г.,  руб.	Прирост,  руб.	Прирост, %
1	2	3	4	5
Текущие активы:	189 031 000,00	47 468 000,00	-41 563 000,00	-74,89
Денежные средства	239 000,00	0,00	-239 000,00	-100,00
Краткосрочная дебиторская задолженность:	115 236 000,00	0,00	-15 236 000,00	-100,00
Счета и векселя к получению	115 236 000,00	0,00	-15 236 000,00	-100,00
Товарно-материальные запасы	73 018 000,00	47 468 000,00	-25 550 000,00	-34,99
Сырье, материалы и комплектующие	7 379 000,00	47 468 000,00	40 089 000,00	543,28
Готовая продукция	65 639 000,00	0,00	-65 639 000,00	-100,00
Расходы будущих периодов	538 000,00	0,00	-538 000,00	-100,00
Прочие текущие активы	0,00	0,00	0,00
Долгосрочные активы	56 606 000,00	54 426 000,00	-2 180 000,00	-3,85
Земля, здания и оборудование	56 589 000,00	51 814 000,00	-4 775 000,00	-8,44
1	2	3	4	5
Нематериальные активы	17 000,00	0,00	-17 000,00	-100,00
Долгосрочные инвестиции	0,00	2 604 000,00	2 604 000,00
Прочие долгосрочные активы	0,00	8 000,00	8 000,00
СУММАРНЫЙ АКТИВ	245 637 000,00	101 894 000,0	-43 743 000,00	-58,52
Текущие обязательства:	196 457 000,00	27 152 000,00	-69 305 000,00	-86,18
Краткосрочные займы	183 228 000,00	0,00	-83 228 000,00	-100,00
Кредиторская задолженность:	12 959 000,00	24 336 000,00	11 377 000,00	87,79
Прочие текущие обязательства	270 000,00	2 816 000,00	2 546 000,00	942,96
Долгосрочные обязательства:	23 550 000,00	72 416 000,00	48 866 000,00	207,50
Долгосрочные займы	23 550 000,00	72 416 000,00	48 866 000,00	207,50
Собственный капитал:	21 553 000,00	21 634 000,00	81 000,00	0,38
Акционерный капитал	200 000,00	8 000,00	-192 000,00	-96,00
Резервы и фонды	50 000,00	2 000,00	-48 000,00	-96,00
Добавочный капитал	14 449 000,00	0,00	-14 449 000,00	-100,00
Нераспределенная прибыль	6 854 000,00	21 624 000,00	14 770 000,00	215,49
СУММАРНЫЙ ПАССИВ	241 560 000,00	121 202 000,0	-20 358 000,00	-49,83

 

 

В структуре актива баланса на конец анализируемого периода долгосрочные активы составили 53,41%, а текущие активы - 46,59%.

Валюта баланса предприятия за анализируемый период уменьшилась на 143 743 000,00 руб. или на 58,52%, что косвенно может свидетельствовать о

 сокращении хозяйственного оборота.

 На изменение структуры актива  баланса повлияло сокращение суммы долгосрочных активов на 2 180 000,00 руб. или на 3,85% и уменьшение суммы текущих активов на 141 563 000,00 руб. или на 74,89%.

Сокращение доли оборотных активов делает имущество предприятия менее мобильным.

       Уменьшение величины нематериальных активов за последний период говорит об отсутствии инновационной направленности деятельности предприятия.

Увеличение долгосрочных инвестиций, если они направлены на увеличение основных средств, может считаться положительным моментом, это увеличение произошло.

В составе текущих активов произошли следующие изменения:

  - сумма денежных средств уменьшилась в рассматриваемом периоде на 239 000,00 руб. или на 100,00%

  - величина краткосрочной дебиторской задолженности уменьшилась на 115 236 000,00 руб. или на 100,00%;

      - величина товарно-материальных запасов уменьшилась на 25 550 000,00 руб. или на 34,99%;

      - величина расходов будущих периодов уменьшилась на 538 000,00 руб. или на 100,00%;

Доля оборотных активов в структуре имущества предприятия изменилась в рассматриваемом периоде на -30,37% и составила 46,59%.

 

Формирование имущества предприятия может осуществляться как за счет собственных, так и за счет заемных средств, значения которых отображаются в пассиве баланса.

Для определения финансовой устойчивости предприятия и степени зависимости от заемных средств необходимо проанализировать структуру пассива баланса.

На конец анализируемого периода доля собственного капитала, основного источника формирования имущества предприятия, в структуре пассивов увеличилась и составила

17,85%.

 

При этом коэффициент соотношения суммарных обязательств и собственного капитала на протяжении анализируемого периода имел тенденцию к падению и уменьшился на 6,53, составив 3,68

.

Это может свидетельствовать об относительном повышении финансовой независимости предприятия и снижении финансовых рисков.

      В абсолютном выражении величина собственного капитала увеличилась на

81 000,00 руб., т.е. на 0,38%.

Проанализируем, какие составляющие собственного капитала повлияли на это изменение:

- акционерный капитал уменьшился на 192 000,00 руб. или на 96,00%;

- добавочный капитал уменьшился на 14 449 000,00 руб., или на 100,00%;

- резервы и фонды уменьшились на 48 000,00 руб., или на 96,00%;