Бюджетирование и составление бюджетов организации

Для реализации данного  мероприятия необходимо информировать  покупателей о ценах на продукцию.

4. Увеличение объема продаж на 10%.

Для реализации данного  мероприятия потребуется дополнительная рекламная компания, а значит и  расходы на неё, что увеличит коммерческие расходы (таблица 10):

Таблица 10-коммерческие расходы ,в руб

	Расходы планируемого года, руб.	С учетом мероприятий
		процент увеличения расходов	сумма расходов, руб.
Реклама	876 000	15 %	1 007 400
Зарплата сбытового  персонала	19 800	17 %	23 166
Презентации	19 800	15 %	22 770

 

Увеличение коммерческих расходов будет оправдано за счет увеличения выручки предприятия, что повлияет на рост прибыли.

5. Снижение ставки по кредитной линии.

По действующим условиям банка процентная ставка по заемным  средствам составляет:

12 % годовых при максимальной  сумме займа 12 млн. руб.;

14 % годовых при максимальной  сумме займа 18 млн. руб.;

18 % годовых при максимальной  сумме займа 24 млн. руб.

Максимальная сумма  кредита не должна превышать 12 млн. руб., что позволит сэкономить на платежах по заемным средствам, снизит расходы  предприятия, а значит увеличит прибыль.

Анализ бюджетов с учетом планируемых мероприятий

 

С учетом разработанных  мероприятий и при помощи таблиц программы Microsoft Excel был снова составлен баланс предприятия на отчетную дату и прогнозный баланс, а так же прогнозный отчет доходов и расходов и проведен финансовый анализ.

Таблица 11- Платежеспособность предприятия с учетом планируемых мероприятий

Показатели	1 января	31 декабря	После мероприятий
Коэф-т абсолютной ликвидности	0,04	0,45	1,99
Коэф-т критической  ликвидности	0,86	2,06	2,90
Коэф-т текущей ликвидности	1,12	2,38	2,63

 

Таблица 12- Финансовая устойчивость предприятия

Показатели	1 января	31 декабря	После мероприятий
Коэф-т автономии	0,48	0,85	0,82
Коэф-т маневренности  собственного капитала	0,06	0,24	0,36
Коэф-т финансовой активности	1,09	0,18	0,22
Коэф-т финансовой устойчивости	0,66	0,85	0,82

 

 

Таблица 13- Деловая активность

Показатели	За год	После мероприятий
Оборачиваемость активов	6,51	6,43
Период оборота активов, дней	56,18	56,95
Оборачиваемость текущих  активов	17,67	14,81
Период оборота текущих  активов, дней	20,72	24,71
Оборачиваемость запасов	122,73	129,7
Период оборота запасов, дней	2,98	2,82
Оборачиваемость дебиторской  задолженности	27,86	47,4
Период оборота дебиторской  задолженности, дней	13,14	7,72
Оборачиваемость кредиторской задолженности	44,63	46,71
Период оборота кредиторской задолженности, дней	8,2	7,83
Продолжительность "затратного" (операционного) цикла	16,12	10,65
Продолжительность "чистого" (финансового) цикла	7,92	2,82

 

Произошло снижение динамики оборачиваемости активов, в том числе и текущих, незначительно увеличилась продолжительность финансового цикла, по остальным показателям произошел рост.

Таблица 14- Показатели рентабельности

Показатели	За год	После мероприятий
Рентабельность активов  по чистой прибыли	46,85%	56,18%
Рентабельность собственного капитала по чистой прибыли	69,38%	83,06%
Рентабельность продаж по чистой прибыли	7,19%	8,74%

 

Однако наиболее положительным  моментом является повышение рентабельности предприятия по чистой прибыли.

Таким образом, финансовый анализ показал, что в целом предприятие после проведенных мероприятий сохранило платежеспособность, финансовую устойчивость и деловую активность при этом прибыль организации увеличилась.

Таблица15 - Анализ безубыточности

Показатели	За год	После мероприятий
Точка безубыточности, нат. ед.	13 639 487	14509741
Точка безубыточности, руб.	105 160 448	111 870 103
Объем продаж, нат. ед.	19 360 000	21 296 000
Выручка от продажи, руб.	149 273 800	164 201 180
Прибыль от продаж, руб.	15 371 804	18 717 199
Запас безопасности (финансовой прочности), руб.	44 105 155	52 322 057
Запас безопасности (финансовой прочности),(%)	29,5%	31,86%

 

При росте объема продаж и выручки от продаж произошел  незначительный рост точки безубыточности. Запас финансовой прочности вырос с 29,5% до 31,86%. Таким образом, анализ безубыточности показал, что предприятие после проведенных мероприятий улучшило свои показатели.

     В качестве ключевых показателей были выбраны чистая прибыль и денежные средства предприятия на конец каждого планируемого месяца. Проведен анализ чувствительности проекта бюджетов к изменениям на минус10%, минус 5%,     плюс 5% и плюс 10% следующих факторов:

- цены за единицу  продукта,

- объема продаж,

- значений составляющих  себестоимости (цен на материалы,  электроэнергии, непрямых материалов и транспортных затрат),

- величины процентов  за пользование кредитами.

Графики изменения чистой прибыли и величины денежных средств  при изменении выбранных факторов на минус 10%, минус 5%, плюс 5% и плюс 10% приведены в приложении .

Проведенный анализ показал, что проект наиболее чувствителен к  изменению цены за единицу продукта. Изменение себестоимости по выбранным  параметрам и объем продаж влияют на чистую прибыль и денежные средства практически одинаково и в  меньшей степени, чем цена за единицу продукта. Колебания процентной ставки по кредитам практически не оказывают влияния на выбранные ключевые показатели.

Были разработаны «пессимистический» и «оптимистический» сценарии влияния  факторов на бюджеты с учетом разработанных  мероприятий. В качестве факторов выбраны:

- цены за единицу  продукта,

- объема продаж,

- значений составляющих  себестоимости (цен на материалы,  электроэнергии, непрямых материалов  и транспортных затрат).

Произведена оценка значений чистой прибыли и величины денежных средств на начало следующего месяца в сравнении с ожидаемыми значениями при расчете бюджетов с учетом мероприятий.

 Сценарий 1 - «пессимистический»:

- цены за единицу  продукта снижены на 15%,

- объем продаж снижен  на 20%,

- значения составляющих  себестоимости (цен на материалы, электроэнергии, непрямых материалов и транспортных затрат) выросли на 10%.

 

рисунок 3- Значения чистой прибыли и величины денежных средств

 

Сценарий 2 - «оптимистический»:

- цены за единицу  продукта выросли на 10%,

- объем продаж вырос на 15%,

- значения составляющих  себестоимости (цен на материалы,  электроэнергии, непрямых материалов  и транспортных затрат) снижены  на 15%.

Рисунок 4- Значения чистой прибыли и величины денежных средств

При таком развитии событий  показатели будут иметь следующие значения

Таблица 16-финансовые показатели

Точка безубыточности, нат. ед.	12246983
Точка безубыточности, руб.	100425259
Оценка зависимости "Расход-доход-прибыль"
Объем продаж, нат. ед.	23028214
Выручка от продажи, руб.	188831357
Переменные расходы, руб.	107548458
Маржинальный доход, руб.	81282899
Постоянные расходы, руб.	43228288
Прибыль от продаж, руб.	38054612
Запас безопасности (финансовой прочности), руб.	88406098
Запас безопасности (финансовой прочности),(%)	47
Операционный рычаг по объему	2
Рычаг по цене	5

 

 

Рисунок 5- График безубыточности проекта, с учетом разработанных мероприятий при «оптимистическом» сценарии

Для предотвращения «пессимистического»  развития событий можно дать следующие  рекомендации по действиям менеджмента организации:

- Диверсификация портфеля  заказов, усиление рекламной компании  позволит удержать цены,

- Широкая рекламная  компания о преимуществах продукции  не позволит снизить объем  продаж,

- Поиск новых покупателей  продукции повысит объем продаж,

- Разработка гибкой  системы скидок удержит покупателей,

- Диверсификация каналов  поставки материалов во избежание их внезапного роста,

- Мониторинг цен на  материалы, поиск новых каналов  поставок позволит удержать себестоимость  выпускаемой продукции

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Заключение

Составление подробного бюджета является серьезным подспорьем для собственников организации в обеспечении контроля за эффективностью использования инвестированных в нее средств. Сводный бюджет так же важен и для непосредственных руководителей организации. Он позволяет четко определить цели и задачи, стоящие перед ними, контролировать ход выполнения производственной программы, процесс формирования доходов и расходов, состояние расчетов и платежей.

Бюджетирование позволяет  спрогнозировать и задать параметры  показателей предприятия, которые  позволили бы работать с наибольшей эффективностью и прибылью. Задачей финансового анализа является мониторинг финансового состояния предприятия с целью определения его устойчивости, платежеспособности, рентабельности. Анализ чувствительности и сценарный анализ позволяет определить факторы и события на которые следовало бы обратить внимание для минимизации риска потери прибыли предприятия

 

Список использованных источников

 

1. Налоговый кодекс Российской Федерации. Часть II. от 05.08.2000 № 117-ФЗ
2. Распоряжение Федерального управления по делам о несостоятельности (банкротстве) от 30.06.1994 № 15-р "Об учете неплатежеспособных предприятий"
3. Положения по бухгалтерскому учету. Информационно–справочный бюллетень «Ажур»: Екатеринбург, 2002. – 100 с.
4. Александров И.М. Налоги и налогообложение: Учебник. - М.: "Дашков и К", 2006. -156с.
5. Пишигорева Г.И., Савченко О.С. Системы управленческого учета и анализа. –СПб.: Питер, 2002. – 176 с. (Серия «Краткий курс»).
6. Силин В.Н., Ситникова О.Ю. Техника финансово-экономических расчетов: Учебное пособие. – 2-е изд., перераб. и доп. – М.: Финансы и статистика, 2002. –112 с.
7. Маркарьян Э.А., Герасименко Г.П., Маркарьян С.Э. Финансовый анализ:  Учебное пособие. – 3-е изд., перераб. и доп. М.: ИД ФБК-ПРЕСС, 2002. –224 с. (Библиотека журнала «Финансовые и бухгалтерские консультации». – Выпуск 2 (18).
8. Керимов В.Э. Управленческий учет: Учебник. – М.: Издательско-книготорговый центр «Маркетинг», 2001. – 268 с.
9. Прогнозирование и планирование в условиях рынка: Учеб. пособие / Под ред. Т.Г. Морозовой. - М.: ЮНИТИ, 2008. – 225с.
10. Самылин А.И. «Малый бизнес и прогнозирование финансовых результатов»/ «Экономический анализ: теория и практика», № 22, ноябрь 2008 г., с. 9-15
11. Денисова А.С. Формирование системы бюджетирования компании: внутренний регламент и иерархия центров финансовой ответственности. Экономический анализ: тоерия и практика, 2008, № 6. – 8-13 с.
12. Денисова А.С. Бюджетное планирование и бюджетирование на предприятиях. Экономический анализ: теория и практика, 2008, № 5. – 31-36 с.
13. Ковалев В.В., Ковалев Вит.В. Учет, анализ и финансовый менеджмент: Учеб.-метод. Пособие. – М.: Финансы и статистика, 2006. – 688 с.
14. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: Учебное пособие / А.И. Алексеева, Ю.В. Васильев, А.В., Малеева, Л.И. Ушвицкий. - М.: Финансы и статистика, 2006. - с.
15. Методические рекомендации по применении главы 25 “Налога на прибыль организаций” части второй налогового кодекса РФ. Утверждено приказом Министерства по налогам и сборам от 26 февраля 2002 г. От БГ-3-02/98.