Анализ и способы совершенствования управления дебиторской задолженностью

- торгово-закупочная деятельность.

Предприятие имеет в собственности обособленное имущество, учитываемое на его самостоятельном балансе, может от своего имени приобретать и осуществлять имущественные и личные неимущественные права, нести обязанности, быть истцом и ответчиком в суде.

Предприятие несет  ответственность по своим обязательствам всем принадлежащим ему имуществом.

Предприятие имеет  круглую печать, содержащую его полное фирменное наименование на русском  языке, штампы и бланки со своим фирменным  наименованием.

 

 

 

2.2. Анализ экономических  показателей деятельности предприятия

 

Для более полной характеристики предприятия  как экономического субъекта необходим  анализ основных экономических показателей  за 2009 – 2011 гг. Исходные данные для анализа  представлены в отчетности за 2009, 2010 и 2011 гг., представленной в приложении 1.

Основными экономическими показателями предприятия являются: рентабельность предприятия, себестоимость продукции, численность работников, прибыль, объём  реализованной продукции, показатели наличия состояния и эффективности  использования основных видов ресурсов.

Целесообразно провести анализ основных экономических показателей МП «Хлебокомбинат»  МО г. Салехард за 2009 – 2011 гг., представим значения данных показателей в таблице 3.

Таблица 3 – Основные финансово-экономические показатели МП «Хлебокомбинат» МО г. Салехард за 2009 – 2011 гг.

Показатели	2009 г.	2010 г.	2011 г.	Абсолютное изменение		Темп роста, %
				2010/ 2009	2011/ 2010	2010/ 2009	2011/ 2010
1	2	3	4	5	6	7	8
Выручка от реализации продукции, тыс. руб.	36942	38588	38190	1646	-398	104,46	98,97
Среднегодовая стоимость  основных производственных фондов, тыс. руб.	5590	5538	5448	-52	-90	99,07	98,37
Фондоотдача, тыс. руб. / тыс. руб.	6,61	6,97	7,01	0,36	0,04	105,44	100,60
Фондоемкость, тыс. руб./тыс. руб.	0,15	0,14	0,14	-0,01	0,00	94,84	99,40
Средняя численность  работников, чел.	99	100	98	1	-2	101,01	98,00
в т. ч. рабочие, чел	81	82	81	1	-1	101,23	98,78
Фонд заработной платы, тыс. руб.	11043	14515	14082	3472	-433	131,44	97,02
Производительность труда (выработка), тыс. руб. / чел.	373,15	385,88	389,69	12,73	3,81	103,41	100,99
Себестоимость реализованной  продукции, тыс. руб.	36656	38660	37250	2004	-1410	105,47	96,35
Продолжение таблицы 3
1	2	3	4	5	6	7	8
Валовая прибыль (убыток), тыс. руб.	286	-72	940	-358	1012	-25,17	-1305,56
Прибыль (убыток) от продаж	286	-72	940	-358	1012	-25,17	-1305,56
Чистая (убыток) прибыль, тыс. руб.	808	-297	-61	-1105	236	-36,76	20,54
Рентабельность основной деятельности, %	3,17	-0,67	0,35	-3,84	1,02	-21,13	-52,49
Рентабельность продаж, %	0,77	-0,19	2,46	-0,96	2,65	-24,10	-1319,16

 

Из значений, полученных в таблице 3, прослеживается, что в 2011 году выручка  от реализации продукции увеличились  по сравнению с 2009 годом, что является положительной тенденцией в развитии предприятия. Но в 2011 году по сравнению с 2010 годом выручка имела тенденцию к снижению на 398 тыс. руб. или на 1,03 %.

При этом численность работников предприятия  снизилась с 99 человек до 98 человек, что в совокупности с увеличением  показателя выручки от реализации за рассматриваемый период времени свидетельствует о росте производительности труда.

Данный момент позитивно характеризует  деятельность предприятия в настоящее  время. Выработка на одного работника  в 2011 году была равна 389,69 тыс. руб., при  этом происходило увеличение производительности труда в 2011 году по сравнению с 2010 годом на 0,99 %, а в 2010 году по сравнению с 2009 годом – на 3,41 %.

Себестоимость продукции возрастает также как и выручка, при этом себестоимость возрастает меньшими темпами за рассматриваемый период времени – темп прироста составил 1,62 % по сравнению с показателям выручки от реализации – темп прироста составил 3,38 %. И данный факт позволяет говорить о том, что выручка от реализации в большей степени возрастает за счет нахождения резервов уменьшения затрат, а также за счет роста объемов реализации и цен на производимую продукцию.

Показатели прибыли имеют тенденции  к снижению за рассматриваемый период, а в 2010 и 2011 годах были получены убытки. При этом в 2010 году по сравнению с 2009 годом происходило снижение показателей прибыли в связи с экономическим кризисом 2009 – 2010 гг.

Валовая прибыль уменьшилась в 2010 году по сравнению с 2009 годом на 358 тыс. руб., что привело к получению  убытка, а в 2011 году по сравнению  с 2010 годом данный показатель увеличился на 1012 тыс. руб.

Прибыль от продаж также снизилась  в 2010 году по сравнению с 2009 – на 25,17 % , в результате чего был получен  убыток, и увеличилась на 1012 тыс. руб. в 2011 году по сравнению с 2010.

Чистая прибыль предприятия  в целом за рассматриваемый период снизилась на 869 тыс. руб., так в 2010 году по сравнению с 2009 годом чистая прибыль имела тенденцию к снижению – на 1105 тыс. руб., а в 2011 году по сравнению с 2010 годом чистая прибыль имела тенденцию к увеличению – на 236 тыс. руб.

При этом можно говорить о снижении показателей рентабельности. Рентабельность продаж увеличилась в 2010 году по сравнению с 2009 – на 0,96 %, а в 2011 году по сравнению с 2010 годом увеличилась – на 2,65 %, что говорит о нестабильности в деятельности предприятия и свидетельствует о необходимости разработки ряда мероприятий для увеличения рентабельности деятельности МП «Хлебокомбинат» МО г. Салехард, связанных с выявлением резервов снижения затрат и привлечения дополнительной выручки путем выявления более рентабельных видов продукции и устранения нерентабельных производств.

 

2.3 Финансовый анализ  деятельности предприятия

 

Финансовый анализ МП «Хлебокомбинат»  МО г. Салехард начнем с показателей  ликвидности баланса. Задача анализа  ликвидности баланса возникает  в связи с необходимостью дать оценку кредитоспособности организации, то есть ее способности своевременно и полностью рассчитываться по всем своим обязательствам.

Анализ ликвидности баланса  МП «Хлебокомбинат» МО г. Салехард за 2009 – 2011 гг. представим в таблице 4.

Результаты расчетов по данным таблицы 4 показывают, что в МП «Хлебокомбинат»  МО г. Салехард сопоставление итогов групп по активу и пассиву имеет  следующий вид:

За 2009 год: {А1 < П1; А2 > П2; А3 > П3; А4 < П4} на начало года

                      {А1 < П1; А2 > П2; А3 > П3; А4 < П4} на конец года

За 2010 год: {А1 < П1; А2 > П2; А3 > П3; А4 < П4} на начало года

                      {А1 < П1; А2 > П2; А3 > П3; А4 < П4} на конец года

За 2011 год: {А1 < П1; А2 > П2; А3 > П3; А4 < П4} на начало года

                      {А1 < П1; А2 > П2; А3 > П3; А4 < П4} на конец года

Таким образом, состояние баланса  можно охарактеризовать как не достаточно ликвидное – не соблюдались 2 условия  ликвидности баланса. На протяжении всего рассматриваемого периода  времени общество испытывает недостаток наиболее ликвидных активов.

На основании отчетных данных (по концу последнего года) рассчитаем прогнозную ликвидность баланса:

1) Текущая ликвидность (ТЛ), которая  свидетельствует о платежеспособности (+) или неплатежеспособности (-) организации на ближайший к рассматриваемому моменту промежуток времени:

ТЛ = (А1 + А2) – (П1 + П2) = (83 + 5231) – (6896 + 0) = -1582 (тыс. руб.)

2) Перспективная ликвидность (до 1 года), которая представляет собой  прогноз платежеспособности на  основе будущих поступлений и платежей:

ПЛ = А3 – П3 = 5215 – 500 = 4715 (тыс. руб.)

Полученные значения свидетельствуют  о возможной перспективной платежеспособности предприятия, при этом показатель текущей  платежеспособности неудовлетворительный. 

Таблица 4 – Анализ ликвидности баланса МП «Хлебокомбинат» МО г. Салехард за 2009 – 2011 гг.

Актив	Значение на				Пассив	Значение на				Излишек (+), недостаток (-)
	01.01. 2009	01.01. 2010	01.01. 2011	01.01. 2012		01.01. 2009	01.01. 2010	01.01. 2011	01.01. 2012	01.01. 2009	01.01. 2010	01.01. 2011	01.01. 2012
1	2	3	4	5	6	7	8	9	10	11	12	13	14
А1	538	730	84	83	П1	3976	4388	5779	6896	-3438	-3658	-5695	-6813
А2	3777	5266	5707	5231	П2	0	0	0	0	3777	5266	5707	5231
А3	2741	2219	3606	5215	П3	500	500	500	500	2241	1719	3106	4715
А4	6551	6551	6447	6371	П4	9131	9878	9565	9504	-2580	-3327	-3118	-3133
Баланс	13607	14766	15844	16900	Баланс	13607	14766	15844	16900	0	0	0	0

 

Однако следует отметить, что  проводимый по изложенной схеме анализ ликвидности баланса представляется не полным, более детальным является анализ платежеспособности предприятия при помощи финансовых коэффициентов (таблица 5).

Таблица 5 – Показатели платежеспособности МП «Хлебокомбинат» МО г. Салехард за 2009 – 2011 гг.

Наименование показателей	Формула расчета	Индикатор	Годы
			Начало 2009	Начало 2010	Начало 2011	Начало 2012
1	2	3	4	5	6	7
1. Общий показатель  платежеспособности		>=1	0,79	0,89	0,68	0,61
2. Коэффициент абсолютной  ликвидности		>=0,1-0,7	0,14	0,17	0,01	0,01
3. Коэффициент «критической  оценки»		Допустимое: 0,7 – 0,8 Желаемое: 1	1,09	1,37	1,00	0,77
4. Коэффициент текущей  ликвидности		Необходимое: 2 Оптимальное: 2,5-3	1,77	1,87	1,63	1,53
5. Коэффициент маневренности  функционирующего капитала		Уменьшение показателя в динамике является положительным  фактором	1,06	0,67	1,16	1,66
6. Доля оборотных средств  в активах		>=0,5	0,52	0,56	0,59	0,62
7. Коэффициент обеспеченности  собственными средствами		>=0,1	0,37	0,40	0,33	0,30

 

По значениям, полученным в таблице 5, прослеживается отрицательная динамика общего показателя платежеспособности – произошло его снижение с 0,79 до 0,61, что свидетельствует об ухудшении финансовой ситуации в организации с точки зрения ликвидности. При этом показатель ниже рекомендуемое значение на протяжении всего рассматриваемого периода времени.

Коэффициент абсолютной ликвидности  снизился на 0,13. В начале 2009 года предприятие могло погасить 14 % краткосрочной задолженности за счет денежных средств и краткосрочных ценных бумаг, в начале 2010 года – 17 %, а в начале 2011 года и в начале 2012 года – только 1 % краткосрочной задолженности. Коэффициент не соответствовал нормативному значению на протяжении 2011 года.

Коэффициент «критической оценки»  показывает, что к началу 2009 года лишь 109 % краткосрочных обязательств организации могло быть погашено за счет средств на различных счетах, краткосрочных ценных бумаг, а также поступлений по расчетам с дебиторами, в начале 2010 года – 137 %, в начале 2011 года – 100 %, а в начале 2012 года – лишь 77 %, то есть прослеживается отрицательная динамика показателя за рассматриваемый период времени, что негативно характеризует деятельность предприятия. Показатель соответствовал рекомендованному значению.

Коэффициент текущей ликвидности  также имел отрицательную динамику – уменьшился на 0,24. К началу 2009 года предприятие могло погасить 177 % суммы текущих обязательств по кредитам и расчетам, мобилизовав все оборотные активы, в начале 2010 года – 187 %, в начале 2011 года – 163 %, а к началу 2012 года – только 153 % текущих обязательств по кредитам и расчетам. Значение коэффициента не удовлетворяло рекомендуемому на протяжении 2009 – 2011 гг.

Коэффициент маневренности функционирующего капитала свидетельствует о том, что к началу 2009 года 106 % функционального капитала было обездвижено в запасах, но к началу 2012 года показатель составлял уже 166 %. Коэффициент имел тенденцию к увеличению, что отрицательно характеризует политику управления запасами предприятия.

Доля оборотных активов в  структуре имущества на протяжении всего периода достаточно высокая, и соответствует нормативному значению.

Динамика коэффициента обеспеченности собственными средствами свидетельствует о снижении собственных оборотных средств у предприятия, необходимых для ее финансовой устойчивости с 0,37 до 0,30.

Таким образом, анализ коэффициентов платежеспособности за период с 2009 по 2011 гг. для МП «Хлебокомбинат» МО г. Салехард свидетельствует о неудовлетворительной платежеспособности предприятия на протяжении рассматриваемого периода времени, при этом ситуация довольно неустойчива, так как практически все значения коэффициентов отличаются от нормативных и имеют негативную динамику.

Анализ финансовой устойчивости предприятия  определяются по балансовой модели организации. Анализируя финансовую устойчивость, необходимо оценить, в какой степени  организация готова к погашению своих долгов. Показатели финансовой устойчивости МП «Хлебокомбинат» МО г. Салехард за 2009 – 2011 гг. представлены в таблице 6.