Анализ финансового состояния предприятия

Анализируя данную таблицу можно сделать вывод, что финансовое положение СПК «Дружба» за 2005 г. претерпело значительные изменения. Из строк 8, 9 можно сделать вывод о недостатке собственных оборотных средств и недостатке источников формирования запасов и затрат.

Таблица 17

Анализ финансовой устойчивости предприятия за 2006 год

Показатели	На начало года	На конец года	Отклоне-ние
1. Капитал и резервы	14522	16658	2136
2. Внеоборотные активы	10499	12065	1566
3. Долгосрочные кредиты и займы	742	4165	3423
4. Наличие собственных оборотных  средств (стр. 1 + стр. 3 – стр. 2)	4765	8758	3993
5. Краткосрочные кредиты и займы	334	800	466
6. Общая величина основных источников  формирования запасов и затрат (стр. 4 + стр. 5)	5099	9558	4459
7. Запасы	8082	13661	5579
8. Излишек (+) или недостаток (-) собственных  оборотных средств (стр. 4 – стр. 7)	-3317	-4903	-8220
9. Излишек (+) или недостаток (-) общей  величины основных источников  формирования запасов и затрат (стр.6 – стр. 7)	-2983	-4103	-7086

 

Из данной таблицы можно сделать вывод: финансовое положение СПК «Дружба» претерпело значительные изменения. Из строк 8, 9 можно сделать вывод о недостатке собственных оборотных средств и недостатке источников формирования запасов и затрат.

Таблица 18

Анализ финансовой устойчивости предприятия за 2007 год

Показатели	На начало года	На конец года	Отклонение
1. Капитал и резервы	16658	18902	2244
2. Внеоборотные активы	12065	11730	-335
3. Долгосрочные кредиты и займы	4165	3962	-203
4. Наличие собственных оборотных средств (стр. 1 + стр. 3 – стр. 2)	8758	11134	2376
5. Краткосрочные кредиты и займы	800	1000	200
6. Общая величина основных источников  формирования запасов и затрат (стр. 4 + стр. 5)	9558	12134	2576
7. Запасы	13361	15815	2454
8. Излишек (+) или недостаток (-) собственных оборотных средств (стр. 4 – стр. 7)	-4103	-4681	-8784
9. Излишек (+) или недостаток (-) общей  величины основных источников  формирования запасов и затрат (стр.6 – стр. 7)	-4681	-3181	-7862

Финансовое положение СПК «Дружба» за 2006 г. претерпело значительное изменения. Из строк 8, 9 можно сделать вывод также о недостатке собственных оборотных средств и недостатке источников формирования запасов и затрат.

Для характеристики финансовой устойчивости предприятия используется также ряд финансовых коэффициентов.

Коэффициент автономии показывает несколько предприятие независимо от заемного капитала.

К авт. = капитал и резервы / валюта баланса

На начало 2005 года: 13346/21500=0,62

На конец года: 14522/19543=0,74

На начало 2006 года: 14522/19543=0,74

На конец года: 16658/26428=0,63

На начало 2007 года: 16658/26428=0,63

На конец года: 18902/28188=0,67

Коэффициент отношения заемных и собственных средств показывает долю заемных средств в общем объеме ресурсов предприятия.

К. заем. и соб. ср-ств = обязательства / капитал и резервы

На начало 2005 года: 8154/13346=0,61

На конец года: 5021/14522=0,35

На начало 2006 года: 5021/14522=0,35

На конец года: 9770/16658=0,59

На начало 2007 года: 9770/16658=0,59

На конец года: 9151/18902=0,48

Коэффициент обеспеченности собственными средствами показывает наличие собственных оборотных средств, необходимых для покрытия материальных запасов

КОБЕСП.СОБСТВ.СРЕД. = собственные оборотные средства / материально-производственные запасы.

На начало 2005 года: 10672/8679=1,23

На конец года: 9044/8082=1,12

На начало 2006 года: 9044/8082=1,12

На конец года: 14365/13661=1,05

На начало 2007 года: 14365/13661=1,05

На конец года: 16458/15815=1,04

Коэффициент маневренности показывает, какая часть собственных средств предприятия вложена на наиболее мобильные активы.

Кманев. = собст.обор.средства / капитал и резервы

На начало 2005 года: 10672/12246=0,87

На конец года: 9044/14522=0,62

На начало 2006 года: 9044/14522=0,62

На конец года: 14365/16658=0,86

На начало 2007 года: 14365/16658=0,86

На конец года: 16458/18902=0,87

Коэффициент финансированияпоказывает, какая часть деятельности финансируется за счет собственных средств

Кфинансирования = капитал и резервы/обязательства

На начало 2005 года: 13346/8154=1,64

На конец года: 14522/5021=2,89

На начало 2006 года: 14522/5021=2,89

На конец года: 16658/9770=1,7

На начало 2007 года: 16658/9770=1,7

На конец года: 18902/9151=2,07

Рассчитанные показатели сведем в таблицу.

Таблица 19

Показатели финансовой устойчивости предприятия за 2005-2007 гг.

Показа-тели	Нор-матив. знач-е	2005 г.		Изм. +,-	2006 г.		Изм. +,-	2007г.		Изм. +,-
	нач.	кон.	нач.		кон.	нач.		кон.
Кавтономии	≥0,5	0,62	0,74	0,12	0,74	0,63	-0,11	0,63	0,67	0,04
Ксоот. собс. и заем. ср-в	≤1	0,61	0,35	-0,26	0,35	0,59	0,24	0,59	0,48	-0,11
К собс. ср-вами	≥1	1,23	1,12	-0,11	1,12	1,05	-0,07	1,05	1,04	-0,01
К маневр.	≥0,5	0,87	0,62	-0,25	0,62	0,86	0,24	0,86	0,87	0,01
К фин.	≥1	1,64	2,89	1,25	2,89	1,7	-1,19	1,7	2,07	0,37

Данные таблицы свидетельствуют о том, что предприятия располагает запасом прочности, поскольку все показатели коэффициентов соответствуют нормативным значениям. Показатели автономии указывают на то, что предприятия за 2005-2007 гг. имеет возможности выйти из кризисного состояния. Коэффициент маневренности 2007 г. увеличился на 40%, поэтому предприятие имеет возможности для свободного маневрирования. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами в 2007 г. соответствует нормативным показателям и составил 1,04, что говорит о достаточном обеспечении запасов и затрат собственными источниками формирования.

3.3. Анализ дебиторской  и кредиторской задолженности

В финансовом анализе важное место занимает анализ дебиторской и кредиторской задолженности. Дебиторская задолженность – это отвлечение средств предприятия от хозяйственного оборота, т.е. задолженность других организаций по платежам данной организации. Кредиторская задолженность – это задолженность поставщикам, кредиты, займы, расчеты с бюджетом и прочие пассивы. Наличие значительных сумм дебиторской задолженности снижает эффективность использование оборотных средств. Большие суммы кредиторской задолженности свидетельствуют о внеплановом привлечении средств других. предприятия в оборот данного предприятия.

Таблица 20

Анализ дебиторской и кредиторской задолженности

Статьи баланса	2005 г.	2006 г.	2007 г.	2007 г. к 2005 г., %
	тыс. руб.,	тыс. руб.,	тыс. руб.,
Дебиторская задолженность	901	306	588	65,3
-покупатели и заказчики	564	306	588	65,3
Итого	9044	14365	16458	182
Кредиторская задолженность	543	590	-26	-
Поставщики и подрядчики	333	590	-26	-
-задолженность перед государственными  внебюджетными фондами	71	-	62	87,3
-задолженность перед персоналом  организации	-	-	-	-
-задолженность по налогам и  сборам	44	-	21	47,7
Прочие кредиторы	95	-	-	-
И т о г о	877	1390	974	111,1

По данным таблицы 16 можно сделать вывод: в 2007 г. дебиторская задолженность уменьшилась на 34,7% по сравнению с 2005 г. Задолженность по налогам и сборам уменьшилась на 52,3%, задолженность перед государственными внебюджетными фондами снизилась в 2007 г. на 12,7% по сравнению с 2005 г.

Дебиторская задолженность возникает вследствие применяемых форм расчетов за товары и услуги, при предъявлении претензий, а также вследствие недостатков в работе предприятия, например, при выявлении недостаток и хищения товарно-материальных ценностей.

По существу, дебиторская задолженность в условиях инфляции представляет для покупателей источник кредитования их деятельности на очень выгодной основе, т.к. представляет собой беспроцентный кредит.

На финансовое состояние предприятия особое значение оказывает оборачиваемость дебиторской задолженности. Для оценки оборачиваемости дебиторской задолженности используют различные показатели.

3.4. Анализ рентабельности  производства

Рентабельность характеризирует доходность, прибыльность производства. Показатели рентабельности необходимы на оценки экономической эффективности хозяйствования и использования ресурсов предприятия. Анализ показателей рентабельности позволяет руководителям и специалистам сельскохозяйственных предприятий определять, какие виды продукция наиболее выгодно производить в хозяйстве, где заложены наибольшие возможности повышения доходности производства. Чем выше рентабельность производства, тем больше возможностей осуществлять научно-технический прогресс, решать социальные проблемы и повышать размеры материального стимулирования работников предприятий за конечные результаты и повышение рентабельности производства.

Основным показателем уровня рентабельности является уровень рентабельности реализованной продукции – это процентное отношение суммы прибыли к полной себестоимости реализованной продукции.

В СПК «Дружба» прибыль (убыток) в 2005 г. составила - 1176 тыс. руб., в 2006 году – 2136 тыс. руб., а 2007 году составила – 2244 тыс.руб., себестоимость валовой продукции в 2005 г. составляла 3644 тыс. руб., в 2006 году 4665 тыс. руб., а 2007 г. составляла 6097 тыс. руб. Исходя из этих данных можно рассчитать уровень рентабельности производства.

Ур (2005 г.)=(1176/3644) * 100%=32,3%

Ур (2006 г.) = (2136/4665) * 100 % = 45,8%

Ур (2007 г.) = (2244/6097) * 100%= 36,8%

Исходя из произведенных расчетов, можно сделать вывод о значительном повышении уровня рентабельности в 2007 году по сравнению с 2005 г. на 4,5%.

Для того, чтобы обеспечить повышение рентабельности производства предприятие должно осуществлять мероприятия по повышению производительности труда, снижение себестоимости производства единицы продукции, внедрению новой техники, новых методов организации труда и производства.