Анализ финансовой деятельности

Автор работы: Пользователь скрыл имя, 08 Октября 2012 в 20:13, курсовая работа

Краткое описание

любом экономическом строе, при любой макроэкономической ситуации и не уменьшается с течением времени. Любое предприятие хочет знать качественные характеристики своей деятельности, а так же свое финансовое состояние и его изменение с течением времени. Поэтому освоение методов и приемов экономического и финансового анализа является неотъемлемой частью образования любого управленца – экономиста, финансиста и бухгалтера.

Содержание

Введение 3
Задание к контрольной работе 4
Характеристика предприятия 6
Расчетная часть 8
Аналитический баланс 8
Анализ показателей ликвидности и платежеспособности 11
Анализ финансовой устойчивости 13
Анализ показателей оборачиваемости 14
Анализ показателей рентабельности активов и капитала 15
Анализ доходов и расходов 16
Анализ движения денежных средств 19
Аналитическая часть 23
Заключение 27
Библиографический список 28
Приложение 29

Скачать полностью (70.29 Кб) Сколько стоит заказать работу?

Прикрепленные файлы: 1 файл

финансовый анализ.doc

— 564.50 Кб (Скачать документ)

Анализ использования доходов и расходов предприятия показывает, что у предприятия очень невысокие коэффициенты соотношения доходов и расходов и рентабельности доходов и расходов, а так же доходность активов.

Анализ безубыточности показывает, что предприятие работает с большим запасом финансовой прочности. Он составляет 30,6% в 2010 г. и 23,1% в 2011 г., т.е. запас финансовой прочности снизился, однако он продолжает оставаться значительным. Операционный рычаг имеет невысокое значение, что так же свидетельствует о значительном запасе финансовой прочности. Однако в 2011 г. операционный рычаг увеличился, что свидетельствует об увеличении чувствительности прибыли к изменению выручки, а так же свидетельствует о повышении риска текущей деятельности.

У предприятия изменилась структура денежных потоков как положительных, так и отрицательных. В положительных денежных потоках увеличилась доля выручки от реализации и поступлений от депозитов, продажи долговых ценных бумаг и возврата предоставленных займов. При этом значительно снизилась доля полученных кредитов – с 28,7% до 1,1%.

Отрицательный поток увеличился в меньшей степени, чем положительный. В нем увеличилась доля затрат на оплату приобретенных товаров (материальные затраты), а так же доля средств на оплату труда, приобретение основных фондов, а так же на финансовые вложения. При этом значительно снизилась доля средств направленных на погашение займов и кредитов. Очевидно, что в 2010 г. предприятие достаточно часто и в больших размерах прибегало к стороннему краткосрочному финансированию, однако в 2011 г. использовало это в значительно меньшей степени и обходилось в основном собственными средствами.

Структура денежных потоков по видам деятельности показывает, что в 2011 г. увеличились как поступления, так и выплаты по текущей деятельности и по инвестиционной, однако при этом снизилась финансовая деятельность – как поступления, так и выплаты.

Анализ эффективности использования денежных средств показывает, что у предприятия снизились показатели – рентабельность как притока, так и оттока денежных средств, коэффициент соотношения положительного и отрицательного денежных потоков, а так же коэффициент эффективности денежных потоков. Так же у предприятия снизилась чистая прибыль (чистый денежный поток).

Заключение

Анализ показал, что финансовое положение предприятия критическое, однако улучшилось в течение рассматриваемого периода.

У предприятия наблюдается недостаток собственных средств для осуществления текущей деятельности – превышение внеоборотных средств над величиной собственного капитала.

В данном случае предприятию трудно дать какие-то рекомендации для улучшения финансового состояния, поскольку регулирование его деятельности осуществляется достаточно грамотно – показатели предприятия улучшаются. Увеличивается доля собственного капитала, снижается дефицит собственных оборотных средств, увеличиваются показатели ликвидности.

Предприятию рекомендуется продолжать дальнейшую финансовую политику, поскольку она ведет к росту ликвидности и финансовой устойчивости – увеличивать величину активов за счет роста собственного капитала при одновременном снижении темпов роста внеоборотного капитала, если возможно, то снизить его, сдерживать темпы роста краткосрочного капитала, увеличивать объемы производства по возможности не наращивая затраты.

Библиографический список

Савицкая Г.В. Экономический анализ. – М.: Новое знание, 2005. – 640 с.
Шеремет А.Д. Теория экономического анализа. – М.: Инфра-М, 2005. – 331 с.
Басовский Л.Е. Экономический анализ. – М.: Инфра-М, 2004. – 222 с.
Баканов М.И. Теория экономического анализа. – М.: ФиС, 2003. – 415 с.
Прыкина Л.В. Экономический анализ предприятия. – М.: ЮНИТИ, 2003. – 407 с.
Экономический анализ / Под ред. Л.Т. Гиляровского. – М.: ЮНИТИ, 2004. – 615 с.
Любушин Н.П. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности. – М.: ЮНИТИ, 2005. – 448 с.
Басовский Л.Е. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности. – М.: Инфра-М, 2005. – 366 с.

Приложение

Бухгалтерский баланс форма № 1

АКТИВ	01.01.2010	01.01.2011	31.12.2011
1. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
Нематериальные активы	4	2	2
Результаты исследований и разработок	1640	1 506	2 116
Основные средства	58 006	54 670	58 251
Незавершенное строительство	0
Доходные вложения в материальные ценности
Долгосрочные финансовые вложения	7066	5 391	7 869
Отложенные налоговые активы	3812	3925	3 463
Прочие внеоборотные активы	11580	12830	16255
Итого по разделу 1	82108	78324	87956
1.1. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
Запасы, в том числе	20947	21791	19468
Налог на добавленную стоимость	650	1287	1043
Дебиторская задолженность срок погашения до 12 месяцев), в том числе:	5096	7668	12468
-покупатели и заказчики
-авансы выданные
-прочие дебиторы
Краткосрочные вложения	1892	7064	6058
Денежные средства	8250	10295	5853
Прочие оборотные активы
Итого по разделу 11	36835	48105	44890
БАЛАНС	118943	126429	132846

ПАССИВ	01.01.2010	01.01.2011	31.12.2011
III.КАПИТАЛ и РЕЗЕРВЫ
Уставный капитал	9250	9250	9250
Акции дополнительного выпуска			17471
Собственные акции, выкупленные у акционеров	0	0	0
Добавочный капитал	37416	36397	31550
Резервный капитал, в том числе	463	463	463
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	-37793	-34302	-26349
Итого по разделу 111	9336	11808	32385
1V. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
Займы и кредиты	14154	37709	58385
Отложенные налоговые обязательства
Прочие долгосрочные обязательства	11487	11350	11681
Итого по разделу 1V	25641	49059	70066
V.КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
Займы и кредиты	63618	41074	4448
Кредиторская задолженность, в т.ч.	17333	21177	23559
Задолженность учредителям по выплате доходов	0	0	0
Доходы будущих периодов	400	22	19
Оценочные обязательства	1911	3017	2213
Прочие краткосрочные обязательства	704	272	156
Итого по разделу V	83966	65562	30395
БАЛАНС	118943	126429	132846

Отчет о прибылях и убытках, форма № 2

Наименование показателей	2010	2011
ДОХОДЫ и РАСХОДЫ ПО ОБЫЧНЫМ ВИДАМ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ
Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг ) за минусом НДС, акцизов и иных обязательных платежей)	137 027,0	174 846,0
Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг	121 993,0	154 654,0
Валовая прибыль	15 034,0	20 192,0
Коммерческие расходы	4 573,0	6 720,0
Управленческие расходы	5 862,0	8 813,0
Прибыль (убыток) от продаж	4 599,0	4 659,0
ПРОЧИЕ ДОХОДЫ И РАСХОДЫ
Проценты к получению	1 118,0	1 105,0
Проценты к уплате	2 734,0	337,0
Доходы от участия в других организациях	472	283
Прочие доходы	12 142,0	18 639,0
Прочие расходы	13 539,0	20 873,0
Прибыль (убыток) до налогообложения	2 058,0	3 476,0
Отложенные налоговые активы
Отложенные налоговые обязательства
Текущий налог на прибыль	4,0	0,0
в т.ч. Постоянные налоговые обязательства (активы)	118,0	74,0
изменение отложенных налоговых обязательств	261,0	-244,0
изменение отложенных налоговых активов	-551,0	-379,0
Прочее	708,0	253,0
ЧИСТАЯ ПРИБЫЛЬ (УБЫТОК) ОТЧЕТНОГО ПЕРИОДА	2 472,0	3 106,0

Форма № 3, отчет о движении денежных средств

Показатель	2010	2011
Остаток денежных средств на начало отчетного года	8250	10295
Денежные потоки от текущих операций
Поступления	127321	164759
- от продажи продукции, товаров, работ и услуг	126670	163916
в т.ч. авансы от покупателей
- от арендных платежей, лицензинных платежей, роялти, комиссионных и иных аналогичных платежей	73	204
- от перепродажи финансовых вложений
- прочие поступления	578	639
Платежи	-123278	-164849
- услуг, сырья и иных оборотных активов	-96609	-132100
- на авансы, выданные поставщикам и подрядчикам
- на оплату труда	-18600	-25604
- процентов по долговым обязательствам	-2868	-251
- налог на прибыль	-43	-10
- расчеты по налогам и сборам (кроме налога на прибыль)	-4254	-5954
- во внебюджетные фонды
- финансовые инструменты срочных сделок
- на прочие расходы	-904	-930
Чистые денежные средства от текущей деятельности	4043	-90
Движение денежных средств по инвестиционной деятельности
Поступления - всего	7160	19608
- от продажи внеоборотных активов (кроме финансовых вложений)	42	120
- от продажи акций других организаций	3189	260
- от депозитов, от продажи долговых ценных бумаг, возврата предоставленных займов	2629	17816
- дивидендов, процентов по долговым финансовым вложениям и аналогичных поступлений от долевого участия	1300	1412
Платежи - всего	-10727	-29917
- в связи с приобретением, созданием, модернизацией, реконструкцией и подготовкой к использования внеоборотных активов	-2630	-8097
- приобретение акций других организаций (долей участия)	-35	-2794
- открытие депозитов, приобретение долговых ЦБ, предоставление займов другим лицам	-8043	-19026
- проценты по долговым обязательств, включаемые в стоимость инвестиционного актива	-19
- прочие платежи
Чистые денежные средства от инвестиционной деятельности	-3567	-10309
Движение денежных средств по финансовой деятельности
Поступления - всего	54223	7012
- получение займов и кредитов	54163	2020
- денежные вклады собственников
- выпуск акций, увеличение долей участия		4859
- выпуск облигаций, векселей и других ЦБ
- бюджетные ассигнования и иное целевое финансирование	35	133
- прочие поступления	25
Платежи - всего	-52621	-1089
- выкуп акций
- уплату дивидендов и иных платежей по распределению прибыли в пользу собственников	-5	-6
- в связи с погашением векселей и других долговых ценных бумаг, возврат кредитов и займов	-52150	-1083
- прочие платежи	-466
Чистые денежные средства от финансовой деятельности	1602	5923
Сальдо денежных потоков за отчетный период	2078	-4476
Остаток денежных средств и денежных эквивалентов на начало отчетного периода	8250	10295
Остаток денежных средств и денежных эквивалентов на конец отчетного периода	10295	5853
Величина влияния изменений курса иностранной валюты по отношению к рублю	27567	33124

Информация о работе Анализ финансовой деятельности