Анализ и оценка финансового состояния и имущества ОАО «Судоходная компания «Волжское пароходство»

Система показателей бухгалтерской  отчетности, сформированная исходя из концепции сохранения (поддержания) и наращения финансового капитала, основывается на разграничении основных элементов: активов, капитала, обязательств, доходов, расходов, прибылей и убытков.

Активы (экономические ресурсы) характеризуются как доходообразующее имущество, контроль над которым организация получила в результате ведения своей деятельности.

Капитал (собственный капитал) показывает вторую составную часть  финансовых ресурсов, внесенных первоначально  в виде уставного капитала и в  результате реинвестирования прибыли  в течение всего периода деятельности организации с момента учреждения в целях получения будущих  доходов.

Обязательства (заемный капитал) представляют собой часть привлеченных организацией финансовых ресурсов в  виде безусловно признаваемых организацией экономических требований к ее имуществу.

Доход - увеличение экономических  выгод в результате поступления  активов или погашения обязательств, приводящее к увеличению капитала организации  за исключением вкладов участников (собственников имущества).

Расходы организации - это  уменьшение экономических выгод  в результате выбытия активов  и (или) возникновения обязательств, приводящее к уменьшению капитала организации  за исключением уменьшения вкладов  по решению участников (собственников  имущества).

Убытки - это уменьшение капитала владельцев в результате хозяйственных  операций, не входящих в ее основную деятельность.

Прибыль - это увеличение капитала владельцев в результате хозяйственных  операций, не входящих в ее основную деятельность[4.с 2].

Основным источником информации для обширного круга пользователей  служит бухгалтерский баланс, который  в зарубежной практике называют отчетом  о финансовом состоянии организации. Согласно ст. 48 ГК РФ Гражданский Кодекс РФ. "ОСЬ-89". М., 2003. он является одним из признаков юридического лица, т.е. выполняет экономико-правовую функцию, обеспечивая реализацию одного из принципов бухгалтерского учета - имущественную обособленность хозяйствующего субъекта. По бухгалтерскому балансу определяют конечный финансовый результат работы организации в виде наращения собственного капитала за отчетный период, по которому судят о способности руководителей сохранить и приумножить вверенные им материальные и денежные ресурсы.

В актив бухгалтерского баланса  отечественных организаций включаются статьи, в которых показываются определенные группы элементов хозяйственного оборота, объединенные в зависимости от стадий кругооборота средств. Статьи актива размещаются  в балансе по степени ликвидности (подвижности имущества), т. е. в прямой зависимости от того, с какой быстротой  данная часть имущества приобретает  денежную форму. В отечественной  практике актив строится в порядке  возрастающей ликвидности. Пассив баланса  показывает, во-первых, какая величина средств (капитала) вложена в хозяйственную  деятельность организации и, во-вторых, кто и в какой форме участвовал в создании имущественной массы. Статьи пассива баланса группируются и располагаются по возрастанию  степени срочности погашения  обязательств. В отличие от прежней  трактовки пассива как «источника образования и размещения средств предприятия» в рыночной экономике он в большей мере определяется как обязательства за полученные ценности (услуги) или требования (обязательства) на полученные организацией ресурсы (активы).

Правильно построенный бухгалтерский  баланс означает:

• полный охват хозяйственных процессов организации;
• надлежащую группировку хозяйственных явлений;
• изучение связей между явлениями на основе правильной корреспонденции счетов, что позволяет анализировать финансово-хозяйственную деятельность и движение имущественных средств организации.

В рыночной экономике балансовое уравнение имеет вид:

Активы = Капитал + Обязательства.

Итоги по активу и пассиву  баланса называются валютой, баланса, которая отражает в активной и  пассивной частях бухгалтерское соответствие размеров экономических ресурсов организации объему финансовых ресурсов, предоставленных собственниками и кредиторами. Разграничение пассивной части баланса на капитал и обязательства соответствует не только различному характеру обязательств организации перед собственником и третьими лицами, но также срочности и порядку их погашения. Признание и отражение в бухгалтерском балансе величины собственного и заемного капитала должно обеспечить его владельцам контроль за ожидаемым наращением его.

Форма № 2 «Отчета о прибылях и убытках», действующая на сегодняшний  день, значительно отличается по своей  структуре от ранее используемой и во многом соответствует международным  стандартам, раскрывая информацию о  формировании доходов и расходов организации за отчетный период[5, с 490]. Изменения прежде всего коснулись детализации затрат, а разделение их на постоянные и переменные дают возможность определить объем доходов, который обеспечивает возмещение расходов организации до момента начала зарабатывания прибыли. Возрастание критического объема продаж означает, что увеличившиеся доходы идут на увеличение потребления ресурсов и на поддержание производства, а не на его расширение. Ввиду нестабильной экономической и политической ситуации в России использование статей "чрезвычайные доходы" и "чрезвычайные расходы" позволит оценить риск, которому подвержена организация, а также даст возможность определить степень и характер влияния чрезвычайных событий на финансовые результаты экономического субъекта. Произошедшие изменения в Отчете о прибылях и убытках позволят проводить более полный анализ финансового состояния организации, что в большей мере отвечает потребностям пользователей.

Отчет об изменениях капитала отражает данные о движении собственного капитала, фондов и резервов, содержит показатель чистых активов. Он позволяет  оценить происходящие изменения (остатки  на начало и конец года, приток и  изъятие капитала) в собственном  капитале и представляет интерес  с точки зрения характеристики его  надежности и оценки риска, а также  изменения финансового положения  собственника.

Отчет о движении денежных средств содержит информацию о денежных средствах организации в наличной и безналичной формах в разрезе  основных видов деятельности: текущей, инвестиционной и финансовой. Данная практика построения отчета установлена  международными стандартами.

Приложение к бухгалтерскому балансу содержит подробную информацию о движении заемных средств, дебиторской  и кредиторской задолженности, амортизируемом имуществе, затратах организации, финансовых вложениях и т. д., что дает возможность  провести подробный финансовый анализ.

Пояснительная записка является одним из основных источников дополнительной информации, которая позволяет пользователям  детально оценить положение предприятия, так как раскрывает общие данные по организации и отрасли, экономической  среде, в которой она работает; объявляет об изменениях учетной  политики; раскрывает финансовые и  другие данные, используемые в анализе; выявляет и оценивает положительное  и отрицательное влияние количественных и качественных факторов по основным направлениям анализа; интерпретирует, оценивает и обобщает полученные результаты анализа.

Аудиторское заключение является гарантией соответствия бухгалтерской  отчетности установленным требованиям, что способствует уменьшению риска, связанного с принятием решения.

Таким образом, информационная база, которая может быть использована при анализе финансового состояния  предприятия, весьма обширна. Объем  ее использования зависит прежде всего от вида самого анализа, а также от субъектов ее использования.

1.3. Сущность и назначение анализа бухгалтерского баланса

Важной и начальной  стадией проведения анализа является определение целей. Цель анализа  в широком смысле - изучить баланс с точки зрения экономического содержания протекающих хозяйственных процессов, отражением которых он и является. Для понимания этих процессов  в ходе анализа привлекается дополнительная информация (приложения к балансу, учетная политика, информация о состоянии экономики и отрасли, к которой относится анализируемое предприятие)[7, с. 49]. 

При проведении анализа баланса  преследуются две основные цели:

1. Получение информации  о способности предприятия зарабатывать  прибыль.

2. Получение информации  об имущественном и финансовом  состоянии предприятия, т.е. о  его обеспеченности источниками  для получения прибыли.

К основным задачам анализа баланса следует отнести:

- оценку имущественного  положения анализируемого предприятия;

- анализ ликвидности отдельных  групп активов;

- изучение состава и  структуры источников формирования  активов;

- характеристику обеспеченности  обязательств активами;

- анализ взаимосвязи отдельных  групп активов и пассивов;

- анализ способности генерировать  денежные средства;

- оценку возможности сохранения  и наращивания капитала.

При проведении анализа баланса  следует придерживаться определенных целевых установок.

При анализе активов  необходимо:

- выделить основные аналитические  группы: оборотные и внеоборотные;

- оценить значимость отдельных  статей актива;

- сопоставить динамику  изменения отдельных статей активов;

- сравнить динамику изменения  оборотных активов и краткосрочных  обязательств.

При анализе обязательств необходимо:

- выделить аналитические  группы: краткосрочные и долгосрочные; срочные и просроченные; обеспеченные  и необеспеченные;

- оценить значимость краткосрочных  и долгосрочных источников заемного  финансирования для формирования  активов.

При анализе капитала необходимо:

- оценить структуру капитала, выделив ту его часть, которая  сформирована за счет взносов  (вкладов) собственников, и ту  часть, которая создана за счет  эффективности деятельности (прибыли)  организации;

- проанализировать причины  изменения капитала;

- оценить наличие резервного  капитала как запаса финансовой  прочности организации.

При анализе свойств  баланса, определяемых структурой активов  и пассивов, а также их соотношением, необходимо:

- оценить ликвидность  баланса путем группировки активов  по срокам их оборачиваемости  (реализуемости), пассивов - по срочности  их погашения и сопоставления  соответствующих групп активов  и пассивов;

- охарактеризовать соотношение  собственного капитала и обязательств

- оценить долю долгосрочных  источников финансирования - собственного  капитала и долгосрочных обязательств - в общей величине источников  финансирования;

- сопоставить условия  образования и погашения дебиторской  и кредиторской задолженности.

Приступая к анализу баланса, пользователь должен быть уверен, что  при его составлении соблюдены  общие требования, предусмотренные  Федеральным законом «О бухгалтерском  учете» № 129 ФЗ от 21 ноября 1996г., Положением по ведению бухгалтерского учета  и бухгалтерской отчетности утвержденным приказом Минфина РФ от 29 июля 1998 года № 34н (в редакции приказов Минфина РФ от 30 декабря 1999 года № 107н, от 24 марта 2000 года №31н), ПБУ 4/99 «Бухгалтерская отчетность организации» и другими нормативными актами по бухгалтерскому учету.

Бухгалтерский баланс должен представлять данные в денежном выражении  о наличии у организации активов (имущества) и их источников на начало и конец отчетного периода. Чтобы информация бухгалтерского баланса была достоверной и сопоставимой, при его составлении помимо общих требований к бухгалтерской отчетности, таких как полнота, существенность, нейтральность, последовательность от одного отчетного периода к другому, необходимо соблюдать следующее:

- по каждому числовому  показателю (кроме отчета, составляемого  за первый отчетный период) должны  быть приведены данные минимум  за два года - отчетный и предшествующий  отчетному;

- данные бухгалтерского  баланса на начало года должны  соответствовать данным на конец  прошлого года;

- номенклатура статей  утвержденного бухгалтерского баланса  за предыдущий отчетный год  должна быть приведена в соответствие  с номенклатурой и группировкой  разделов и статей в них,  установленных для бухгалтерского  баланса на конец года;

- нельзя производить зачет  между статьями активов и пассивов, статьями прибылей и убытков,  кроме случаев, когда такой  зачет предусмотрен нормативными  актами, регулирующими порядок ведения  бухгалтерского учета и составления  отчетности;

- бухгалтерский баланс  должен включать числовые значения  показателей в нетто-оценке, т.е.  за вычетом регулирующих величин.

Новые подходы к формированию бухгалтерской отчетности, имеющие  целью - формирование отчетности адекватной рыночным условиям хозяйствования и  более полно соответствующей  международным стандартам финансовой отчетности, выражаются в отказе от типовых форм. Организации получили право самостоятельно разрабатывать  формы бухгалтерской отчетности и определять их содержание, учитывая образцы, рекомендуемые Министерством  финансов РФ. В формах бухгалтерской  отчетности строки, по которым раскрываются соответствующие показатели, организациями  кодируются самостоятельно при разработке и принятии форм бухгалтерской отчетности. «При разработке и принятии формы  Бухгалтерского баланса рекомендуется  применять коды итоговых строк и  коды строк разделов и групп статей бухгалтерского баланса, приведенных  в образце его формы. Бухгалтерский  баланс состоит из двух равновеликих частей - актива и пассива. В западной практике пассив представлен в виде собственного капитала и обязательств, т.е. Актив равен Обязательства  плюс Собственный капитал.

Анализ бухгалтерского баланса  проводится с помощью совокупности методов и рабочих приемов (методологий), позволяющих структурировать и  идентифицировать взаимосвязи между  основными показателями.

Чтение баланса является начальным этапом анализа, в ходе которого пользователь предварительно знакомится с предприятием. Чтение баланса обычно начинают с исследования изменения валюты баланса за анализируемый период путем сравнения итогов баланса на начало и конец периода[2, с 63]. Одновременно анализ абсолютных показателей - это изучение данных, представленных в отчете: состав имущества, размер финансовых вложений, источники формирования собственного капитала, структура заемных средств, размер прибыли и др.