Аккредитивная форма расчетов и валютные риски

Кафедра Мировой экономики  и менеджмента

 

Курсовая работа

по курсу “ Международные валютно-кредитные отношения”

на тему:

“ Аккредитивная форма расчетов и валютные риски”

 

 

 

Саранск 2013

 

Содержание 

Введение

 

Интенсификация процессов  глобализации и региональной интеграции неразрывно связана с возникновением, укреплением и развитием хозяйственных  связей между национальными экономиками  разных стран. Важным фактором роста  международной экономической активности является развитие международной торговли. Неотъемлемым компонентом экономики любого экономически развитого государства является внешнеэкономическая деятельность.

Внешнеэкономическая торговая деятельность подразумевает возникновение платежных обязательств между экспортерами и импортерами товаров. Выполнение подобных обязательств влечет возникновение международных расчетных отношений.

В международной практике торговых отношений используется несколько форм расчетов. Выбор формы расчетов зависит от степени взаимного доверия торговых партнеров, она определяет ту роль, которую призваны в каждом конкретном случае играть банки в расчетах между продавцом и покупателем.

В соответствии со сложившейся практикой в настоящее  время применяются следующие основные формы международных расчетов: документарный аккредитив, инкассо, банковский перевод, кроме того применяются расчеты с использованием чеков и векселей.

На сегодняшний  день при проведении экспортно-импортных операций документарный аккредитив является наиболее выгодной и надежной формой расчетов. Причин тому несколько. К основным из них относятся богатый выбор видов аккредитива и возможность выстроить структуру аккредитивной операции оптимальным для рассчитывающихся сторон образом. Это позволяет создать систему расчетных отношений, наиболее удовлетворяющую требованиям как экспортёра – гарантированная, своевременная и полная оплата, так и импортёра – оплата товара после его получения, убедившись в надлежащем качестве и количестве полученного товара, не осуществляя предоплаты.

Но в сфере проведения документарных операций существуют и определенные валютные риски, затрагивающие интересы различных сторон аккредитивной формы расчетов, которые подробно описываются в третьей главе.

В основе возникновения таких рисков лежат колебания валютных курсов, и эти колебания происходят непредвиденно как в сторону увеличения, так и в сторону уменьшения, вследствие чего вероятность незапланированных убытков или прибыли довольно большая.

В современных условиях проблемы, связанные с валютными рисками являются актуальными как с теоретической, так и с практической точки зрения.

Поэтому предприятия  должны довольно серьезно относиться к валютным рискам, так как пренебрежение данной проблемой может вызвать глобальные отрицательные последствия для деятельности предприятия.

Исходя из этого, в данной курсовой работе исследуются понятие валютного риска и современные способы их страхования.

Трансграничные  торговые отношения по определению  требуют правового регулирования  отличного от предоставляемого национальным законодательством.

В связи с этим для  расчетов по подавляющему большинству  внешнеэкономических контрактов в  международной практике прибегают  к использованию  предписаний унифицированного характера. Международная торговая палата в Париже является межбанковским органом вырабатывающим подобные предписания.

С первого июля 2007 года в силу вступил свод Унифицированных правил и обычаев для документарных аккредитивов (Uniform Customs and practice for documentary credits, UCP 600), являющийся уже седьмой редакцией правил в отношении аккредитива в международной торговле.

В настоящей работе изучается  данный источник правового регулирования  международных расчетов посредством аккредитива, освещается место аккредитива в системе международных расчетов, изучаются права и обязанности сторон, возникающие на основании сделок, формирующих аккредитивную операцию.

Целью данной курсовой работы является изучение особенностей осуществления расчетов аккредитивом, его виды, а также изучение природы валютного риска, причины его возникновения.

Для достижения поставленной цели, необходимо решить следующие задачи:

• изучить теоретические положения аккредитивной формы расчётов;
• выявить суть аккредитивной формы расчетов, определить достоинства и недостатки;
• проанализировать сферу применения аккредитивной формы расчетов в настоящее время, выявить проблемные моменты;
• исследовать понятие валютного риска;
• рассмотреть классификацию валютных рисков;
• изучить способы снижения степени риска;
• исследовать существующие возможности страхования валютного риска.

Теоретическую основу написания данной работы составляют такие труды российских и зарубежных специалистов как: Бабиковой С., Богачевой С., Буянова В. П., Ерпылевой Н. Ю., Ефимовой Л. Г., Красавиной Л. Н. и др.

 

 

 

 

1. Международные расчеты во внешнеторговых отношениях

1.1. Понятие и особенности международных расчетных отношений

 

Появление международных  расчетов и дальнейшие изменения  в них связаны с развитием  и интернационализацией товарного  производства и обращения. Именно в международных расчетах отражается относительно обособленная форма движения стоимостей в международном обороте, обусловленная несовпадением периодов производства и реализации товаров, удаленностью рынков сбыта.

Международные расчеты включают в себя, с одной стороны – условия и порядок осуществления платежей, выработанные практикой и закрепленные в международных унифицированных правилах и обычаях, с другой стороны – ежедневную практическую деятельность банков по их проведению.

В ст. 861 ГК РФ понятие «расчеты» используется в значении расчетных отношений, под которыми понимаются урегулированные правом отношения, возникающие: при производстве платежей по денежным обязательствам.

Расчетные правоотношения понимаются в узком и широком смысле. В широком смысле — это отношения, возникающие при перечислении денежных средств в безналичном порядке через кредитные учреждения и банки. Эти отношения обособлены от договорных отношений между плательщиком и получателем средств.

В узком смысле расчетными правоотношениями являются отношения, возникающие при перечислении денежных средств через банковскую систему ^{[11, c.36]}. Речь идет о расчетах по договору, когда стороны с использованием различных платежных средств погашают свои договорные долговые обязательства.

По своей правовой природе расчетные правоотношения неоднородны и «обычно исполняются посредством совершения последовательной цепи сделок и иных юридически значимых действий» [12, c.420]. Так, аккредитив влечет открытие аккредитивного счета, перечисление банком-эмитентом денег исполняющему банку, предоставление продавцом надлежащим образом оформленных документов в кредитную организацию и т.д. Кроме того, принимая во внимание тот факт, что расчетные правоотношения облечены в форму обязательств, их зачастую называют «расчетными обязательствами» [4, c.22].

Основным  критерием для выделения расчетных  отношений в качестве особого вида гражданско-правовых отношений является специфический объект совершаемых сделок – прав требования к банку, выполняющих роль средства платежа. Определяющим при этом является не само участие банка как субъекта этих отношений, а характер его обязательств.

Своеобразным  основанием для возникновения расчетных правоотношений являются расчетные сделки.

Обязанность произвести расчеты вытекает из заключенного между сторонами и надлежащим образом исполненного гражданско-правового договора. Так как расчетные операции осуществляются банками с банковских счетов предприятий (организаций, компаний), то соответственно, юридической основой производства расчетов является заключенный между сторонами договор банковского счета, согласно которому банк обязуется принимать и зачислять поступающие на счет, открытый клиенту, денежные средства, выполнять распоряжения клиента о перечислении и выдаче соответствующих сумм со счета и проведения других операций по счету. Клиент вправе самостоятельно выбрать банк для своего кредитно-расчетного обслуживания и заключения с последним договора банковского счета ^{[4, c.28]}.

Таким образом, основанием расчетных сделок в узком  смысле является договор банковского счета, где правовой результат, на достижение которого направлены расчетные сделки, состоит в «перечислении денежных сумм со счета   на   счет   в   целях   погашения   долга   или   реализации   денежного обязательства».

В.П. Мозолин отмечает, что денежными являются такие обязательства, в которых «денежные знаки выступают в качестве единственного предмета исполнения, так и обязательства, имеющие своим предметом, помимо денег, иные ценности (как, например, товары в договоре купли-продажи)».

Что касается расчетов по международным сделкам, то исторически сложились следующие  их особенности:

1. Стороны основного контакта и их банки вступают в определенные обособленные   от   внешнеторгового   контракта   отношения,   связанные   с оформлением,     пересылкой,     обработкой     товарораспорядительных     и платежных документов, осуществлением платежей. Объем доказательств и распределение ответственности между ними зависит от конкретной формы расчетов, избранной ими.
2. Международные расчеты регулируются нормативными национальными законодательными актами, а также    международными    банковскими правилами и обычаями. В России новый Гражданский Кодекс регулирует расчетные отношения, учитывая сложившиеся банковские обычаи и международные правила.
3. Международные расчеты являются объектом унификации, что обусловлено интернационализацией хозяйственных связей, универсализацией банковских операций.
4. Международные   расчеты   имеют,  как правило, документарный характер,  то  есть  осуществляются   против финансовых   и коммерческих документов. К финансовым документам относятся простые и переводные векселя,   чеки,   платежные   расписки   или   другие   подобные   документы, используемые для получения денежного платежа. Коммерческие документы включают: счета-фактуры,   документы, подтверждающие отгрузку или отправку товаров либо принятие к погрузке  (коносаменты, железнодорожные, автомобильные или авиационные накладные, почтовые квитанции,   комбинированные транспортные документы  на  смешанные перевозки);  страховые документы, поскольку экспортные грузы обычно страхуются; другие документы — сертификаты, удостоверяющие происхождение, вес, качество или анализ товаров, а также пересечение ими границы, таможенные и консульские счета и т.д. Это   сотрудничество предполагает  взаимное  доверие, нередко базируется   на   двусторонних договоренностях, предоставлением кредитов.   Таким   образом, наличие корреспондентских отношений  между банками   является предпосылкой, позволяющей банкам предоставлять своим клиентам такую форму услуг, как документарные расчеты.
5. Международные платежи осуществляются в разных валютах. 
   Поскольку национальная валюта, являясь платежным  средством внутри страны,   утрачивает   эти   функции   за   ее   пределами,   при заключении внешнеторговых сделок между  контрагентами   возникает необходимость согласовать вопрос о выборе «валюты», в которой будет производиться платеж. Особенностью международных расчетов является то, что в платежном обороте иностранная валюта выступает в виде банковских и кредитных платежных средств, таких как телеграфные и почтовые переводы, чеки и векселя, выраженные в соответствующей иностранной валюты.

Итак, международные  расчетные отношения — это  отношения, урегулированные международными банковскими правилами и обычаями, а также нормами национального законодательства, возникающие в процессе внешнеторговых сделок между иностранными фирмами, компаниями, организациями и отдельными лицами по поставке товаров, выполнению работ и оказанию услуг, направленные на прекращение денежного обязательства путем уплаты определенной: денежной суммы должником кредитору через учреждения банка на согласованных условиях.

Российские  банки при проведении банковских операций по международным расчетам руководствуются законодательством РФ, международными договорами РФ, а также иными международными документами.     Если    быть    точнее,    то    регулирование    расчетов    по внешнеэкономическим    контрактам    основывается    на    правовых    актах имеющих различных характер, в частности, это:

1. международные  нормы, создаваемые в порядке  международно-договорной 
унификации;

2. международные    банковские   правила   и    обычаи   делового    оборота, 
имеющие основополагающее значение в регулировании отдельных форм 
международных расчетов;

3. национальные   законы   стран,   на   территории   которых   производятся 
расчеты   (включая   правила   валютного   и   экспортного   контроля),   в 
частности,    это     гражданско-правовые     нормы     прямого     действия, 
применяемые к внешнеторговым контрактам, которые определяют срок, 
место исполнения, последствия просрочки исполнения обязательства;

4. подзаконные  акты – постановления и инструкции Центрального Банка, 
Таможенного Комитета, Министерства внешнеэкономических отношений;

5. необходимо также учитывать межправительственные и межбанковские 
соглашения заключенные Российской Федерацией с другими странами (в 
том числе со странами СНГ).

Среди прочих, в международной банковской и  торговой практике широко используются публикации Международной Торговой Палаты (МТП). Они играют существенную роль в унификации правил и обычаев, касающихся расчетов по инкассо, аккредитиву, векселю и чеку.

1.2. Формы международных расчетов

 

Обычно под  формой расчетов понимаются предусмотренные правовыми нормами условия платежей, отличающиеся способом зачисления средств на счет кредитора, видами расчетных документов и порядком документооборота ^{[6, c.26]}.  

Выбор конкретной формы расчетов, в которой должен осуществляться платеж по внешнеэкономической сделке, определяется соглашением сторон – контрагентов по сделке, которые вправе устанавливать в договоре любую форму безналичных расчетов, если эта форма предусмотрена законом и установленными в соответствии с ним банковскими правилами, либо согласно с применяемыми в банковской практике обычаями делового оборота.