Управление денежными потоками предприятия

Спланувавши доходи та витрати  грошей, зробимо прогноз грошового  потоку ВАТ "Акціонерна компанія "Комбінат "Придніпровський" на поточний рік (табл. 3.4).

Таблиця 3.4. Прогноз руху грошових засобів по основній діяльності ВАТ на І півріччя 2013 року, тис. грн..

Провівши аналіз грошового  потоку за 2011-2012 роки, ми часто зустрічаємося із ситуацією, коли на кінець періоду залишається значна кількість грошових коштів. Як ми згадували вище, це є негативним показником, так як:

• підприємство отримає збитки, пов’язані з інфляцією та знеціненням грошових засобів;
• підприємство отримає збитки, пов’язані із упущеною вигодою по прибутковому розміщенні даних коштів.

_{ВИСНОВКИ}

Отже, провівши дослідження  формування та управління грошовими  потоками на підприємстві, можна зробити  такі висновки:

Грошовий потік - це виявлення  сутності грошей у русі. Розрахунки бувають як готівкові, так і безготівкові. Більше часта розрахунків перепадає  на безготівкові розрахунки.

Для аналізу грошових потоків  на ВАТ "Акціонерна компанія "Комбінат "Придніпровський" було використано дані фінансової звітності за 2010-2012 роки, а саме: баланс, звіт про фінансові результати та звіт про рух грошових коштів.

Під час аналізу грошового  потоку підприємства було виявлено, що підприємство отримує доході від  основної, інноваційної та інвестиційної  діяльності. Питома вага операційних  доходів в загальних надходженням підприємства за 2011 рік склала 86%. Доходи підприємства мають тенденцію до збільшення. Так протягом 2010-2011 року вони зросли на 114 811,4 тис. грн., (на 21,25%) протягом 2010-2012 року на 254 459,2 тис. грн. (на 163,5%). Витрати підприємства також відповідно зросли за 2010-2011 роки на 66 420,1 тис. грн. (на 12,52%), за 2006-2008 роки на 207 838,6 тис. грн. (на 53,43%). Протягом 2 років він зріс на 48 391,3 тис. грн., тобто становить 584,63% прибутку 2010 року. Порівнюючи ріст прибутку за 2010-2012 роки, то ми бачимо, що він зріс на 46 620,6 тис. грн., що становить 496,57% прибутку, отриманого в 2006 році. Протягом 2010-2011 року кредиторська заборгованість була вищою за дебіторську, проте в 2011 році ситуація значно змінилася. Так дебіторська заборгованість перевищує кредиторську на 11057,9 тис. грн., тобто в 1,2 рази. Дана ситуація є позитивною для досліджуваного підприємства. ВАТ має розрахунковий рахунок як в національній, так і іноземній валюті. Грошові кошти в національній валюті мають тенденцію до збільшення так за 2011 рік - збільшилися на 333 тис. грн., тобто 33,4%, а за 2 роки на 1122,5 тис. грн., тобто становлять 643,3% 2010 року. Гроші в іноземній валюті також мають тенденцію до збільшення. так за 2011 рік вони збільшилися на 32 258,3 тис. грн., тобто становлять 8035,6% від суми на 01.01.2011 рік. за 2 роки - збільшилися на 32 664,8 грн. Дане збільшення грошових коштів не є позитивним, оскільки підприємство реально втрачає кошти від їх знецінення та не використання можливості їх вигідного вкладення.

Аналізуючи показники  ефективності використання грошових коштів, можна зробити висновок, що підприємство є ліквідним, і має можливість за рахунок високоліквідних активів  погасити свою заборгованість.

В цілому фінансовий стан підприємства є добрим, розвиток підприємства є  стабільним, темпи зростання доходів  перевищують темпи зростання  витрат, що свідчить про можливість розширення виробництва та зміцнення  фірми на ринку.

Підприємство постійно має  в наявності вільні грошові кошти, які можуть бути використані для  вкладання у виробничі запаси підприємства. Проте доцільніше буде вкладати дані кошти у цінні папери або у будівництво чи розширення основних фондів будівлями, приміщеннями, офісами, інше. Провівши аналіз грошових коштів за 2010-2012 рік ми бачимо, що підприємство має таку можливість. Так підрахунки показали що вклавши кошти в цінні папери, підприємство отримає на 13,9 тис. грн. більше доходів. Проте, вклавши грошові кошти у будівництво, то його номінальна вартість зростатиме без додаткових вкладень коштів.

Отже, дослідивши тему, мною було виконано всі поставлені завдання на початку роботи. Дані дослідження можуть бути використані підприємством для подальшої його діяльності та використані при плануванні отримання доходів в наступних періодах.

_{СПИСОК  ВИКОРИСТАНИХ ДЖЕРЕЛ}

1. А.В. Калина, М.Т. Пашута ¢¢Прогнозування та макроекономічне планування¢¢; Навчальний посібник, К: МАУП, 2008р., ст.34-36.
2. А.М. Ковалева ¢¢Финансы¢¢, Научное пособие, М: 2007, ст. 322.
3. А.М. Поддерьогін ¢¢Фінанси підприємств¢¢, 2006 р. ст. 288
4. Балабанов И.Т. Основы финансового менеджмента: Уч. пособие. - М.: Финансы и статистика, 2005.
5. Бланк И.А. Основы финансового менеджмента. - К.: Ника-Центр, Эльга, 2004.
6. Бонк И.А. ¢¢Стратегия и тактика управления финансами¢¢, К, 2006, с.21
7. Бочаров В.В. Методы финансирования инвестиционной деятельности предприятий. - М.: Финансы и статистика, 2003.
8. Брігхем Е.Г. Основи фінансового менеджменту. - К.: Молодь, 2004.
9. Иванов А.М. Управление капиталом и дивидендная политика. - М.: Финансы и статистика, 2007.
10. Ковалев В.В. Введение в финансовый менеджмент. - М.: Финансы и статистика, 2007.
11. Ковалев В.В. Финансовый анализ: Управление капиталом. Выбор инвестиций. Анализ отчетности. - М: Финансы и статистика, 2006.
12. Ковалева А.М. Финансы в управлении предприятием. - М.: Финансы и статистика, 2005.
13. Колас Б. Управление финансовой деятельностью предприятия: Пер. с франц. - М.: Финансы, ЮНИТИ, 2007.
14. Крайник О.П. Фінансовий менеджмент. - К.: Інтелект, 2004
15. Крейнина М.М. Финансовый менеджмент: Учеб. пособие. - М.: Дело и сервис, 2008.
16. Лялин В.А. Финансовый менеджмент. - С-Петербург, 2005.
17. Овсійчук М.Ф. Финансовый менеджмент. Методы инвестирования капитала. - М.: Юрайт, 2005.
18. Павлова Л.П. Финансовый менеджмент: Управление денежным оборотом предприятия. - М.: Банки и биржи, ЮНИТИ. 2007.
19. Перар Жозеф. Управление финансами. - М.: Финансы и статистика, 2003.
20. Портер М. ¢¢Стратегія конкуренції: методика аналізу галузей і діяльності конкурентів¢¢, К, 2008, ст.416.
21. Самсонов Н.Ф., Баранникова Н.П., Володин А.А., и др. Финансовый менеджмент: Учебник / Под ред. Н.Ф. Самсонова. - М.: Финансы ЮНИТИ, 2004.
22. Теплова Т.В. Финансовый менеджмент: управление капиталом и инвестициями: Учебник - М.: ГУВШЭ 2000.
23. Тян Р.Б. ¢¢Планирование деятельности предприятия¢¢, Научное пособие; К: МАУП, 2008г.
24. Фабоцци.Ф.Д. Управление инвестициями: Пер. с англ. - М.: Инфра-М., 2005.
25. Финансовое управление компанией / Под. ред. Е.В. Кузнецовой. - М.: Фонд "Правовая культура", 2006
26. Финансовый менеджмент / Под. ред. Г.Б. Поляка. - М.: Финансы, ЮНИТИ, 2004
27. Финансовый менеджмент: Теория и практика / Под. ред.Е.С. Стояновой. - М.: Перспектива, 2007.
28. Фінансова звітність за національними положеннями (стандартами) бухгалтерського обліку. - К.: Лібра, 2004.
29. Фінансовий менеджмент. Навч.-метод. посібник. - К.: КНЕУ, 2005.
30. Хорн Дж.К. Ван. Основы управления финансами. - М.: Финансы и статистика, 2002.
31. Ю.В. Николенко, М.М. Діденко, А.В. Шегда ¢¢Основи економічної теорії¢¢, Підручник: У2 кн. Кн.2: Підприємництво, маркетинг, менеджмент. Відтворення в національному та світовому господарстві, К: Либідь, 2008р, 272с.