Планирование финансов

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Курсовая работа

по дисциплине:

«Финансовый менеджмент»

на тему:

«Планирование финансов».

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Москва 2013г.

Содержание.

 

Аннотация.

В данной курсовой работе рассматривается тема «Планирование финансов предприятия». Работа состоит из двух разделов: теоретического и практического.

В первом разделе курсовой работы рассмотрены теоретические  аспекты финансового планирования. На основании различных литературных источников раскрыты понятие, цели и задачи планирования финансов на предприятии,  виды и методы финансового планирования. Также взят во внимание вопрос организации и процесса планирования финансов на предприятии.

Во втором разделе  показано применение полученных знаний при решении конкретных практических задач.

В работе приведены таблицы и рисунки и приложения, что обеспечивает наглядность представленных данных. Приведены ссылки на литературные источники. В конце работы приведены выводы. Работа может быть использована в качестве самостоятельной курсовой работы, а также для написания рефератов, курсовых и дипломных работ по схожим темам.

Введение.

Актуальность  исследования. В настоящее время в России насчитывается уже несколько миллионов частных фирм и предприятий разных форм собственности. Данная сфера деятельности в обязательном порядке сопряжена с риском и необходимостью принимать самостоятельные и взвешенные решения. Современная экономическая ситуация в стране требует просчета и определение перспектив, создания бизнес-идей, а также оценки их реалистичности. Обязательным этапом в деятельности фирмы является определение будущих потребностей в различных ресурсах: финансовых, интеллектуальных, человеческих. Кроме того, необходимо обозначить источники их формирования и обладать навыками расчета эффективности их использования в процессе функционирования предприятия. Без планирования своей будущей деятельности предприниматели не смогут добиться успеха. Планирование также предполагает необходимость аккумуляции огромного объема информации о конъюнктуре рынков, конкурентах, а также определении своих собственных возможностей. При отсутствии планирования предшествующего деятельности любого предприятия, многократно увеличивается риск неудачи его будущей коммерческой деятельности, руководитель может столкнуться со значительными трудностями в процессе деятельности своего предприятия, вплоть до банкротства. Это означает, что крайне важно уделить особое внимание теме планирования финансов на предприятии.

Кроме того, в постоянно  меняющихся рыночных условиях финансовое планирование приобретает особую актуальность и значимость для успешного ведения бизнеса.

Объектом исследования является планирование финансов на предприятии.

Предметом – теоретические основы финансового планирования.

Целью работы является освоение теоретических основ финансового планирования и приобретение практических навыков в решении конкретных практических задач.

В рамках данной цели поставлены следующие задачи:

1. Рассмотреть понятие,  цели, задачи финансового планирования.

2. Описать организацию  планирования на предприятии.

3. Охарактеризовать принципы  и методы финансового планирования.

4. Решить практическую  задачу.

Раздел 1.Теоретический.

1. Теоретические основы планирования финансов предприятия.

1.1.Понятие, цели и задачи планирования финансов.

 Важнейшим элементом предпринимательской деятельности является планирование, в том числе и планирование финансов или финансовое планирование.

Финансовое планирование – это планирование всех доходов и направлений расходования денежных средств предприятия для обеспечения его развития.¹

Благодаря финансовому  планированию можно свести к минимуму последствия влияния отрицательных  внешних факторов, снизить транзакционные издержки хозяйствующих субъектов. Оно позволяет определить оптимальные объемы производства и продажи продукции и товаров, своевременно принять финансовые меры для обеспечения сбалансированного поступления и расходования денежных средств.

К объектам финансового планирования  могут относиться:

• предприятие в целом и его бизнес-единицы;
• производственные, функциональные и проектные  подразделения предприятия;
• бизнес-процессы;
• продукты или продуктовые линии.

Предметом финансового  планирования являются:

• финансовые цели деятельности предприятия и его структурных подразделений;
• будущие  значения плановых финансовых показателей  объектов финансового планирования;
• финансовые отношения предприятия и его структурных единиц;
• доходы, расходы и финансовые результаты в разрезе объектов финансового планирования;
• активы, пассивы, источники формирования финансовых ресурсов и направления использования финансовых ресурсов предприятия;
• денежные поступления и выплаты.

Цель финансового  планирования - определение возможных объемов финансовых ресурсов, капитала и резервов на основе прогнозирования величины финансовых показателей: прибыли, оборотных средств, амортизации, налогов и т.п.

Задачи планирования финансов:

1. прогнозирование финансового состояния предприятия;
2. оценка финансовой реализуемости  проектов стратегических планов;
3. определение потребности в финансовых ресурсах и направлений их эффективного использования;
4. определение рациональной структуры и объема источников финансирования;
5. балансирование предполагаемых поступлений и расходов денежных средств;
6. оценка результативности производственно-хозяйственной деятельности предприятия и его подразделений в плановом периоде с точки зрения конечных финансовых результатов;
7. предоставление информации для оценки эффективности инвестиционных проектов. 
   

2. Классификация видов финансового планирования.

Сложность и многоаспектность функционирования предприятия обусловили существование разнообразных видов  финансового планирования (табл. 1.). 

Таблица 1.

Классификация видов финансового планирования

Классификационный признак	Виды  финансового планирования
По уровню планирования	стратегическое, тактическое, оперативное
По уровню структурной иерархии объекта планирования	общефирменное планирование, планирование деятельности подразделений
По особенностям разработки финансовых планов	скользящее планирование, периодическое планирование
Предмет планирования	целевое планирование, планирование действий, планирование ресурсов
По горизонту  планирования	долгосрочное, среднесрочное, краткосрочное
По степени  детализации плановых решений	агрегированное, детализированное
По степени  централизации плановых функций	централизованное, децентрализованное, круговое  планирование
По обязательности выполнения плановых заданий	директивное, индикативное планирование, смешанное планирование
По особенностям постановки целей	реактивное, инактивное, преактивное, интерактивное

Каждый вид планирования имеет свои специфические характеристики: цели, содержание, методы, инструменты, особенности организации.

Прежде всего, следует  отличать классификацию видов финансового  планирования по уровням структурной  иерархии предприятия, по уровням планирования и по уровню субъекта планирования.

По уровням структурной  иерархии предприятия можно выделить:

• общефирменное финансовое планирование, в рамках которого разрабатываются сводные и консолидированные финансовые планы, обеспечивающие достижение целей предприятия - самостоятельного субъекта хозяйствования;
• финансовое планирование деятельности бизнес-единицы, в рамках которого разрабатываются финансовые планы по конкретному направлению бизнеса, организационно выделенному в дочернее предприятие;
• финансовое планирование деятельности подразделений – структурных единиц предприятия, не обладающих хозяйственной самостоятельностью  и входящих в состав бизнес-единицы или материнского предприятия.

По уровням субъекта планирования выделяют:

• финансовое планирование на высшем уровне, при котором плановые решения разрабатываются высшими исполнительными органами управления и централизованными отделами планирования и, при необходимости, утверждаются собственниками предприятия;
• финансовое планирование на среднем уровне, при котором планы разрабатываются на уровне бизнес-единиц;
• финансовое планирование на нижнем уровне - планы разрабатываются на уровне  подразделений предприятия.

Все виды финансового  планирования на фирме связаны друг с другом и осуществляются в определенной последовательности.

 

Уровни финансового  планирования

• 1уровень – перспективное или стратегическое финансовое планирование;
• 2 уровень – тактическое или текущее финансовое планирование;
• 3 уровень - оперативное финансовое планирование.

Таблица 2.

Виды  финансового планирования	Перспективное (стратегическое) финансовое планирование	Текущее финансовое планирование	Оперативное финансовое планирование
Формы разрабатываемых финансовых планов	Прогноз отчета о прибылях и убытках; прогноз  движения денежных средств; прогноз  бухгалтерского баланса	План доходов  и расходов по операционной деятельности; план доходов и расходов по инвестиционной деятельности; план поступления и расходования денежных средств; балансовый план	Платежный календарь, кассовый план
Период  планирования	1-3 лет, и выше	1 год	Декада, квартал, месяц

 

Рассмотри подробнее  стратегическое, текущее и оперативное  финансовое планирование.

2.1. Перспективное (стратегическое) финансовое планирование.

 

Стратегическое  планирование – процесс выбора долговременных целей организации и наилучшего способа их достижения. Стратегическое финансовое планирование определяет важнейшие показатели, пропорции и темпы расширенного воспроизводства, это главная форма реализации целей предприятия.²

Необходимость стратегического планирования любого хозяйствующего субъекта состоит в  таком выборе целей организации, при котором достигается увеличение стоимости предприятия, максимизируется прибыль и оптимизируется его финансовая структура.

С помощью стратегического  финансового планирования можно  достигнуть:

• оптимального распределения и использования производственных, финансовых и трудовых ресурсов;
• господствующего положения на рынке;
• адаптации к внешней рыночной среде посредством анализа сильных и слабых сторон организации, использования ее преимуществ, оценки потенциальных рисков.

В современных  условиях перспективное (стратегическое) финансовое планирование охватывает период от одного года до трех лет (и выше). Стратегическое планирование состоит из разработки  финансовой стратегии предприятия и прогнозирования финансовой деятельности. Финансовая стратегия предприятия представляет собой определение долгосрочных целей финансовой деятельности фирмы и выбор наиболее эффективных способов их достижения.

Процесс формирования финансовой стратегии предприятия  состоит из следующих этапов:

• определение периода реализации стратегии;
• анализ факторов влияния внешней среды фирмы;
• формирование стратегических целей финансовой деятельности;
• разработка финансовой политики фирмы;
• разработка системы мероприятий по обеспечению финансовой стратегии фирмы;
• оценка разработанной финансовой стратегии.

Следующий этап составления финансовой стратегии предприятия это формирование стратегических целей финансовой деятельности. Цели должны быть отражены в конкретных показателях-нормативах.

Обычно в  качестве стратегических нормативов используют такие, как:

• среднегодовой темп роста собственных финансовых ресурсов;
• коэффициент рентабельности собственного капитала фирмы;
• соотношение оборотных и внеоборотных активов фирмы и т.д.