Сравнительная характеристика авторских методик анализа ликвидности и платежеспособности предприятия
Курсовая работа, 20 Ноября 2013, автор: пользователь скрыл имя
Краткое описание
Целью настоящей курсовой работы является рассмотрение современных методик анализа ликвидности и платежеспособности предприятия.
Для достижения поставленной цели необходимо решить следующие задачи:
Рассмотреть понятия и виды ликвидности и платежеспособности предприятия;
Сравнить методики анализа ликвидности и платежеспособности;
Выявить проблему методик оценки ликвидности и платежеспособности предприятия;
Проследить сходства и различия методик отечественных авторов.
Содержание
ВВЕДЕНИЕ 3
1.1 Понятие ликвидности и платежеспособности предприятия, их виды 4
1.2 Сравнительная характеристика методик анализа и систем показателей оценки ликвидности и платежеспособности предприятия 10
2 Анализ финансового состояния ЗАО «УНИВЕРБЫТ» 21
2.1 Краткая характеристика деятельности ЗАО «УНИВЕРБЫТ» 21
2.2 Анализ имущественного состояния и капитала ЗАО «УНИВЕРБЫТ» 22
2.3 Анализ ликвидности баланса ЗАО «УНИВЕРБЫТ» 30
2.4 Оценка финансовой устойчивости ЗАО «УНИВЕРБЫТ» 36
2.5 Оценка несостоятельности ЗАО «УНИВЕРБЫТ» 44
2.6 Анализ финансовых результатов деятельности ЗАО «УНИВЕРБЫТ» 45
2.7 Оценка деловой активности ЗАО «УНИВЕРБЫТ» 53
ЗАКЛЮЧЕНИЕ 57
Список используемой литературы: 60
Прикрепленные файлы: 1 файл
Курсовая по эк.анализу (Автосохраненный).docx
— 203.62 Кб (Скачать документ)
Окончание таблицы 3
Статья актива |
Код |
Значение, тыс. руб. |
Структура, % |
Изменение |
Доля в абс. изменении итога, % |
Влияние фактора, тыс. руб. | ||||
31.12.2010 |
31.12.2011 |
31.12.2010 |
31.12.2011 |
абсолютное, тыс. руб. |
относительное, доли ед. |
абсолютное в структуре, доли ед. | ||||
Денежные средства и денежные эквиваленты |
1250 |
5437 |
6367 |
32,639 |
47,765 |
930 |
1,171 |
11,126 |
-44,076 |
930 |
Прочие оборотные активы |
1260 |
93 |
93 |
0,558 |
0,639 |
0 |
1 |
0,081 |
0 |
0 |
Итого по разделу II |
1200 |
14036 |
12343 |
84,260 |
84,843 |
-1693 |
0,879 |
0,583 |
80,237 |
-1693 |
БАЛАНС |
1600 |
16658 |
14548 |
100 |
100 |
-2110 |
0,873 |
0 |
100 |
-2110 |
Таблица 4 – Анализ статей пассива балансовым методом
Статья пассива |
Код |
Значение, тыс. руб. |
Структура, % |
Изменение |
Доля в абс. изменении итога, % |
Влияние фактора, тыс. руб. | ||||
31.12.2010 |
31.12.2011 |
31.12.2010 |
31.12.2011 |
абсолютное, тыс.руб. |
относительное, доли ед. |
абсолютное в структуре, доли ед. | ||||
III КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ |
||||||||||
Уставный капитал |
1310 |
9 |
9 |
0,054 |
0,062 |
0 |
1 |
0,008 |
0 |
0 |
Собственные акции, выкупленные у акционеров |
1320 |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
Переоценка внеобортных активов |
1340 |
621 |
621 |
3,728 |
4,269 |
0 |
1 |
0,541 |
0 |
0 |
Добавочный капитал (без переоценки) |
1350 |
22 |
22 |
0,132 |
0,151 |
0 |
1 |
0,019 |
0 |
0 |
Резервный капитал |
1360 |
800 |
800 |
4,802 |
5,499 |
0 |
1 |
0,697 |
0 |
0 |
Нераспределенная прибыль |
1370 |
11975 |
10136 |
71,887 |
69,673 |
-1839 |
0,846 |
-2,215 |
87,156 |
-1839 |
Продолжение таблицы 4
Статья пассива |
Код |
Значение, тыс. руб. |
Структура, % |
Изменение |
Доля в абс. изменении итога, % |
Влияние фактора, тыс. руб. | ||||
31.12.2010 |
31.12.2011 |
31.12.2010 |
31.12.2011 |
абсолютное, тыс.руб. |
относительное, доли ед. |
абсолютное в структуре, доли ед. | ||||
Итого по разделу III |
1300 |
13427 |
11588 |
80,604 |
79,654 |
-1839 |
0,863 |
-0,950 |
87,156 |
-1839 |
IV ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА |
||||||||||
Заемные средства |
1410 |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
Отложенные налоговые |
1420 |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
Оценочные обязательства |
1430 |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
Прочие обязательства |
1450 |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
Итого по разделу IV |
1400 |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
Окончание таблицы 4
Статья пассива |
Код |
Значение, тыс. руб. |
Структура, % |
Изменение |
Доля в абс. изменении итога, % |
Влияние фактора, тыс. руб. | ||||
31.12.2010 |
31.12.2011 |
31.12.2010 |
31.12.2011 |
абсолютное, тыс.руб. |
относительное, доли ед. |
абсолютное в структуре, доли ед. | ||||
V КРАТКОСРОЧНЫЕ |
||||||||||
Заемные средства |
1510 |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
Кредиторская задолженность |
1520 |
3231 |
2960 |
19,396 |
20,346 |
-271 |
0,916 |
0,950 |
12,844 |
-271 |
Доходы будущих периодов |
1530 |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
Оценочные обязательства |
1540 |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
Прочие обязательства |
1550 |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
- |
Итого по разделу V |
1500 |
3231 |
2960 |
19,396 |
20,346 |
-271 |
0,916 |
0,950 |
12,844 |
-271 |
БАЛАНС |
1700 |
16658 |
14548 |
100 |
100 |
-2110 |
0,873 |
0 |
100 |
-2110 |
На конец 2011 года активы снизились на 2110 тысяч рублей (на 13%), это произошло в результате уменьшения внеоборотных активов, а именно: основных средств; а также в результате уменьшения оборотных активов: запасов, дебиторской задолженности и финансовых вложений. Существенное уменьшение активов произошло, несмотря на увеличение денежных средств и денежных эквивалентов. Наибольшее отрицательное влияние оказало уменьшение финансовых вложений (26%), на 2-м месте (39%) – уменьшение дебиторской задолженности, в результате активы уменьшились на 1200 и 967 тысяч рублей соответственно. Наибольший удельный вес в активе приходится на финансовые вложения (24%) и на денежные средства и денежные эквиваленты (47%). А наименьший удельный вес (менее 1%) приходится на прочие оборотные активы (0,6%).
На конец 2011 года пассив уменьшился на 2110 тысяч рублей (на 13%), это произошло в результате уменьшения нераспределенной прибыли на 1839 тысяч рублей, кредиторской задолженности на 271 тысяч рублей. Остальные показатели остались без изменений. Наибольший удельный вес в пассиве приходится на нераспределенную прибыль (69,6%) и на кредиторскую задолженность (20,4%). Менее 1% приходится на уставный капитал (0,06%) и на добавочный капитал (0,15%).
В ходе проведения анализа можно сделать вывод о соответствии данного баланса трем признакам хорошего баланса из шести. В частности, выполняются следующие признаки:
- темпы роста оборотных активов опережают темпы роста внеоборотных активов на 3%;
- доля собственных оборотных средств выше 10% и составляет на конец 2011 года 76%;
- в балансе отсутствуют «больные» статьи.
Однако отрицательным моментом является невыполнение трех оставшихся признаков:
- валюта баланса к 31.12.2011 года уменьшилась по сравнению со значением на 31.12.2010 года на 2110 тыс. руб.;
- темпы роста собственного капитала значительно ниже темпов роста заемного капитала;
- темпы роста кредиторской и дебиторской задолженности существенно отличаются (темп роста дебиторской задолженности составляет 0,6%, а кредиторской – 0,9%).
2.3 Анализ ликвидности баланса ЗАО «УНИВЕРБЫТ»
Под ликвидностью баланса
понимается соответствие групп актива
(по признаку ликвидности) группам пассива
(по срочности погашения
Группировка актива и пассива для оценки ликвидности баланса представлена в таблице 5, оценка покрытия обязательств представлена в таблице 5.1.
Группа актива |
Значение (тыс.руб.) |
Группа пассива |
Значение (тыс.руб.) | ||||
31.12.2009 |
31.12.2010 |
31.12.2011 |
31.12.2009 |
31.12.2010 |
31.12.2011 | ||
Наиболее ликвидные активы, А1 |
8273 |
10175 |
9905 |
Наиболее срочные |
4900 |
3231 |
2960 |
Быстро реализуемые активы, А2 |
3936 |
2516 |
1549 |
Краткосрочные обязательства, П2 |
- |
- |
- |
Медленно реализуемые активы, А3 |
1464 |
1345 |
889 |
Долгосрочные обязательства, П3 |
- |
- |
- |
Труднореализуемые активы, А4 |
3309 |
2622 |
2205 |
Собственный капитал, П4 |
12082 |
13427 |
11588 |
Баланс |
16982 |
16658 |
14548 |
Баланс |
16982 |
16658 |
14548 |
Таблица 5 – Группировка активов и пассивов для оценки ликвидности баланса
Таблица 5.1 – Оценка покрытия обязательств
Группа актива |
Группа пассива |
Платежный излишек (недостаток), тыс.руб. |
Доля покрытия обязательств,% | ||||
31.12.2009 |
31.12.2010 |
31.12.2011 |
31.12.2009 |
31.12.2010 |
31.12.2011 | ||
Наиболее ликвидные активы |
Наиболее срочные обязательства |
3373 |
6944 |
6945 |
168,837 |
314,918 |
334,628 |
Быстро реализуемые активы |
Краткосрочные обязательства |
3936 |
2516 |
1549 |
- |
- |
- |
Медленно реализуемые активы |
Долгосрочные обязательства |
1464 |
1345 |
889 |
- |
- |
- |
Труднореализуемые активы |
Собственный капитал |
8773 |
10805 |
9383 |
27,388 |
19,528 |
19,028 |