Аналіз фінансової звітності ВАТ “Шахтоправління Донбас”

 

Виходячи  з таблиці, ми бачимо, що на зниження майна в цілому, значно вплинуло зниження власного капіталу на 72511 тис. грн.., або на 18,89%, а також збільшення позикового капіталу на 66344 тис. грн., або на 19,02%. Це є негативною тенденцією і свідчить про захоплення підприємства позиками, тобто можна сказати, що воно працює «в борг».

Розрахуємо  та проаналізуємо наступні показники майнового стану підприємства на початок та на кінець року та дамо їх оцінку:

1. Доля оборотних виробничих фондів в оборотних активах:

Д_о.п.ф. =

Д_{о.п.ф.н.г.} =

Д_{о.п.ф.к.г.} =

Показник  зріс на 0,58, що є позитивною динамікою  і свідчить о зростанні частки обігових коштів у виробничій сфері.

2. Доля основних коштів в активах:

Д_о.с. =

Д_{о.с. н.г.} =

Д_о.с.к.г. =

Показник  зменшився на 0,23, що є позитивною тенденцією і свідчить про зниження частки коштів, інвестованих в основні засоби у валюті балансу.

3. Коефіцієнт зносу основних коштів:

К_зн. =

К_{зн. н.г.} =

К_{зн. к.г.} =

Коефіцієнт  має позитивну тенденцію, він  зменшився на 0,042, тобто зменшився  й рівень фізичного та морального зносу основних коштів.

4. Коефіцієнт відновлення основних коштів:

К_обн. =

К_{обн. н.г.} =

К_{обн. к.г.} =

Коефіцієнт  знизився на 0,16, що має негативну  ознаку, тобто зменшився рівень фізичного і морального оновлення основних коштів.

5. Доля оборотних виробничих фондів в загальних активах:

Д_о.п.ф. =

Д_{о.п.ф.н.г.} =

Д_{о.п.ф.н.г.} =

Показник  збільшився на 0,18, що є позитивним і  говорить о збільшенні частки мобільних виробничих фондів у валюті балансу.

6. Коефіцієнт мобільності активів:

К_м.а. =

К_{м.а. н.г.} =

К_{м.а. к.г.} =

Показник  має значення нижче за рекомендований рівень. Він показує, скільки обігових коштів припадає на одиницю необігових, а також потенційну можливість перетворення активів у ліквідні кошти. Показник знизився на 0,02.

Для визначення того, наскільки ефективно використовується майно підприємства, необхідно порівняти  темпи росту виручки від реалізації продукції (Т_рВР) та темпи росту середньогодової валюти балансу (Т_рВБ_ср). Розглянемо таблицю 2.1.3.

Таблиця 2.1.3 – Вихідні дані для аналізу впливу факторів на змінення виручки від реалізації

Показники	Період
	Звітний рік	Попередній рік
Виручка від реалізації (ВР), тис.грн.	527580	822304
Середньорічна валюта балансу (ВБср.), тис.грн.	729672,5	632066,5
Ресурсовіддача (Рвід), грн./грн	0,72	1,3

 

Так як Т_рВР < Т_рВБср., то можна судити про те, що майно підприємства у аналізованому періоді використовувалось неефективно.

Внесок екстенсивного  чинника:

∆ВР_∆ВБср = ∆ВБ_СР. * Р_{ОТДпред} = 97606 * 1,3 = 126887,8 тис.грн.

Внесок інтенсивного чинника:

∆ВР_∆Ротд. = ВБ_СР.отч. * ∆Р_ОТД. = 729672,5 * (-0,58) = -423210,05 тис.грн.

Перевірка:

∆ВР_∆ВБср. + ∆ВР_∆Ротд. = ∆ВР

126887,8 + (-423210,05) = -296322,25 тис.грн. ≈ = - 294724 тис.грн.

Виручка від реалізації зменшилась на 294724 тис. грн..

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Для більш  детального аналізу співвідношення між зміною майна підприємства та джерел його формування побудуємо матричний  баланс (таблиця 2.1.4.)

Виходячи  з результатів матричного балансу, можна виявити, що необоротні активи на початок і на кінець року були сформовані за рахунок власних коштів.

Оборотні  активи збільшились за рахунок зростання кредиторської заборгованості на 6,64%.

Дебіторська заборгованість зменшилась в 1,28 рази., покриття котрої трапилось за рахунок кредиторської заборгованості також.

Збільшилася частка позикових коштів у формуванні запасів (на 23,91%).

Грошові кошти на початок та на кінець року були нагромаджені за рахунок позикових  коштів, а саме кредиторської заборгованості та збільшились у 1,52 рази.

Таким чином, ми бачимо, що підприємство має низьку фінансову стійкість, тому як все  більш стає залежним від позикових  коштів та неспроможне фінансувати  свою діяльність за рахунок власних  коштів.

 

2.2 Аналіз активу балансу

 

Проведемо аналіз необоротних активів підприємства за два роки на основі вихідних даних, поданих у додатку А. Результати у таблиці 2.2.1.

Таблиця 2.2.1 – Аналіз необоротних активів

(Тис. грн., %)

Необоротні активи	На кінець 2008 року		На кінець 2009 року		Відхилення		Відхилення структури
	Тис.грн	%	Тис.грн	%	Тис.грн (+,-)	Темп росту, %
1	2	3	4	5	6	7	8
1 Нематеріальні активи	49682	9,26	49611	9,59	-71	-0,143	+0,33
2 Незавершене будівництво	53677	10,01	16650	3,22	-37027	-68,98	-6,79
3 Основні засоби	285513	53,23	449657	86,95	+164144	+57,491	+33,72
4 Довгострокові фінансові інвестиції	144316	26,91	0	0,00	-144316	-100	-26,91
5 Довгострокова дебіторська заборгованість	3166	0,59	1232	0,24	-1934	-61,09	-0,35
6 Відстрочені податкові активи	-	-	-	-	-	-	-
7 Інші необоротні активи	-	-	-	-	-	-	-
Всьго	536354	100	517150	100	-19204	-172,7	0

 

Виходячи  з таблиці можна сказати, що найбільшу частину в необоротних активах займають основні засоби – 53,23% у 2008, та у 2009 році – 86,95%. Як ми бачимо, вони зросли на 33,72%, що є позитивною динамікою. Довгострокові фінансові інвестиції були тільки у 2008 році і становили 144316 тис. грн., або 26,91%. Незавершене будівництво у порівнянні з 2008 роком зменшилося на 37027 тис. грн., або на 6,79% у 2009 році. Це є позитивною динамікою. Нематеріальні активи незначно зменшились - на 71 тис. грн., або на 0,143% і становили 9,59%. Довгострокова дебіторська заборгованість знизилась на 1934 тис. грн.., або на 61,09%, але її треба ліквідувати зовсім.

Проведемо аналіз оборотних активів підприємства за два роки на основі вихідних даних, поданих у додатку А. Результати у таблиці 2.2.2.

Таблиця 2.2.2 – Аналіз оборотних активів

(Тис.  грн, %)

Оборотні активи	На кінець 2008 року		На кінець 2009 року		Відхилення		Відхилення структури
	Тис.грн	%	Тис.грн	%	Тис.грн (+,-)	Темп росту, %
1	2	3	4	5	6	7	8
1 Запаси	37803	19,25	44824	21,402	+7021	+18,57	+2,15
1.1 Виробничі запаси	37436	19,06	31824	15,195	-5612	-14,99	-3,9
1.2 Незавершене виробництво	33	0,02	6641	3,17	+6608	+20024	+3,15
1.3 Готова продукція	186	0,095	6216	2,97	+6030	+3242	+2,87
1.4 Товари	148	0,08	143	0,068	-5	-3,38	-0,007
2 Дебіторська заборгованість	109276	55,64	89423	42,696	-19853	-18,17	-12,94
3 Поточні фінансові інвестиції	0	0	0	0	0	0	0
4 Грошові кошти та їх еквіваленти	15641	7,96	15007	7,17	-634	-4,05	-0,798
5 Витрати майбутніх періодів	29472	15,01	55190	26,35	+25718	+87,26	+11,35
6 Інші оборотні активи	4210	2,14	4995	2,38	+785	+18,65	+0,24
Всього	196402	100	209439	100	+13037	+6,638	0

 

Виходячи  з таблиці, можна відмітити, що оборотні активи взагалі мають позитивну динаміку. На кінець 2009 року вони зросли на 13037 тис. грн., або на 6,638%. Однак, ми бачимо, що трапилось збільшення запасів на 7021 тис .грн., або на 18,57%, що є негативним для підприємства. Особливо зросли запаси незавершеного будівництва – на 6608 тис. грн. та запаси готової продукції – на 6030 тис. грн., тобто відбувається затоварювання продукції на складі, що лишає підприємство додаткових коштів від реалізації цієї продукції. Навпаки, виробничі запаси знизилися на 5612 тис. грн.., або на 14,99%, що є позитивною тенденцією. Ще одним позитивним зміненням є зменшення дебіторської заборгованості на 19853 тис. грн.., або на 18,17%. Грошові кошти та їх еквіваленти зменшились на 634 тис. грн., або на 4,05%. Витрати майбутніх періодів зросли на 25718 тис. грн.., або на 87,26%, що є негативним явищем. Інші оборотні активи зросли ненабагато – на 785 тис. грн., або на 18,65%, але це є позитивним зміненням.

Структура запасів  оцінюється за допомогою коефіцієнта  накопичення:

К_н =

К_н.п.р.=

К_{н к.р.} =

Як бачимо, на кінець 2008 року цей коефіцієнт мав  дуже велике значення, а на кінець 2009 року зменшився у 18,54 рази. Однак він не досягає оптимальне значення (менш 1).

Проведемо аналіз дебіторської заборгованості підприємства за два роки на основі вихідних даних, поданих у додатку А. Результати у таблиці 2.2.3.

 

 

 

Таблиця 2.2.3 – Аналіз дебіторської заборгованості

(Тис. грн.,%)

Дебіторська заборгованість	На кінець 2008 року		На кінець 2009 року		Відхилення		Відхилення структури
	Тис.грн	%	Тис.грн	%	Тис.грн (+,-)	Темп росту, %
1	2	3	4	5	6	7	8
1 Векселя отриманні	4665	4,27	7797	8,72	3132	+67,14	+4,45
2 За товари, роботи	89326	81,7	52999	59,3	-36327	-40,67	-22,5
3 З бюджетом	11815	10,8	21041	23,5	9226	+78,09	+12,72
4 За виданними авансів	0	0	0	0	0	0	0
5 З нарахованих доходів	0	0	0	0	0	0	0
6 Із внутрішніх розрахунків	0	0	0	0	0	0	0
7 Інша поточна дебіторська заборгованність	3470	3,18	7586	8,48	4116	+118,6	+5,308
Всього	109276	100	89423	100	-19853	-18,17	0