Анализ финансового состояния

Введение.

Актуальность выбранной  темы настоящей работы обусловлена  необходимостью изучения теоретических  и методических аспектов анализа  финансового состояния, в целях  повышения эффективности деятельности хозяйствующих субъектов

Огромную роль, как в  самой структуре рыночных отношений, так и в механизме их  регулирования играют финансы. Они – неотъемлемая часть рыночных отношений и одновременно важный инструмент реализации экономической политики.

Профессиональное управление финансами неизбежно требует  глубокого анализа, позволяющего наиболее точно оценить неопределенность ситуации с помощью современных  методов исследования. В связи  с этим существенно возрастает приоритет  и роль финансового анализа, основным содержанием которого является комплексное  системное изучение финансового  состояния предприятия

Под анализом понимается способ познания предметов и явлений  окружающей среды, основанный на расчленении  целого на составные части и изучение их во всем многообразии связей и зависимостей

Цель работы – провести анализ финансового состояния предприятия.

Исходя из цели, можно  сформулировать задачи исследования:

- рассмотреть теоретические  аспекты анализа финансового  состояния предприятия;

- дать организационно-экономическую характеристику ООО «Торговый дом «РУСДЕЛ»

- проанализировать финансовое  состояние ООО «Торговый дом «РУСДЕЛ»

Объектом исследования является деятельность ООО «Торговый дом «РУСДЕЛ»

Предметом являются финансовые процессы протекающие на данном предприятии.

 

Глава 1. Теоретические и методические основы изучения финансового состояния предприятия

 

1.1  Понятие, принципы и виды анализа финансового состояния предприятия.

Финансовый анализ является существенным элементом финансового  менеджмента и аудита. Практически  все пользователи финансовых отчетов  предприятий применяют методы финансового  анализа для принятия решения.

Содержание  финансового анализа вытекает из его функций. Одной из таких функций является - изучение характера действия экономических законов, установление закономерностей и тенденций экономических явлений и процессов в конкретных условиях предприятия. Следующая функция анализа - контроль за выполнением планов и управленческих решений, за экономным использованием ресурсов. Центральная функция анализа - поиск резервов повышения эффективности производства на основе изучения передового опыта и достижений науки и практики. Еще одна функция анализа - оценка результатов  деятельности предприятия по выполнению планов, достигнутому уровню развития экономики, использованию имеющихся возможностей. И, наконец - разработка мероприятий по использованию выявленных резервов в процессе хозяйственной деятельности.

Основная цель анализа  финансового состояния заключается  в том, чтобы на основе объективной  оценки использования финансовых ресурсов выявить  внутрихозяйственные  резервы  укрепления  финансового положения и повышения платежеспособности.

 Цель определяет основные задачи анализа финансового состояния, которыми являются:

- оценка динамики, состава  и структуры активов, их состояния  и движения;

- оценка динамики, состава  и структуры источников собственного  и заемного капитала, их состояния  и движения;

- анализ абсолютных и  относительных показателей финансовой  устойчивости предприятия и оценка  изменения ее уровня;

- анализ платежеспособности  хозяйствующего субъекта и ликвидности  активов его баланса.

Получение небольшого числа  ключевых информативных показателей, дающих объективную оценку финансового  состояния предприятия, является основной целью финансового анализа. В  ходе финансового анализа выявляются изменения в составе имущества  хозяйствующего субъекта и в источниках его формирования, в финансовых результатах  деятельности (его прибылей и убытков), в расчетах с дебиторами и кредиторами.

Одним из важнейших приемов  является чтение финансовой отчетности и изучение абсолютных величин, представленных в отчетности. Однако данная информация, несмотря на ее значимость для принятия управленческих решений, не достаточна, так как не позволяет оценить  динамику основных показателей, место  хозяйствующего субъекта среди аналогичных  предприятий, что актуально в  условиях конкурентной борьбы. Это  достигается с помощью: 

- составления сравнительных  таблиц, выявления абсолютного и  относительного отклонения; 

- исчисления показателей  за ряд лет в процентах к  итоговому показателю (к итогу  баланса); 

- исчисления относительных  отклонений в процентах по  отношению к базисному году.

Наряду с абсолютными  показателями, характеризующими различные  аспекты  финансового  состояния,  используются  и  финансовые коэффициенты. Финансовый коэффициент представляет собой относительные показатели финансового состояния. Они подразделяются на коэффициенты распределения и координации. Коэффициенты распределения применяются в тех случаях, когда необходимо определить, какую часть тот или иной абсолютный показатель составляет от итога включающей его группы абсолютных показателей. Данные коэффициенты используются в основном в предварительном анализе.

Коэффициенты координации  используются для выражения отношений  разных по существу абсолютных показателей  финансового состояния.

Анализ финансовых коэффициентов  заключается в сравнении их значения по периодам. В качестве базисных величин  могут использоваться показатели базисного  периода данного хозяйствующего субъекта.

Специальные финансовые коэффициенты, расчет которых основан на существовании  определенных соотношений между  статьями отчетности, называются финансово-оперативными показателями. Они позволяют реально  оценить положение данного хозяйствующего субъекта.

Помимо финансовых коэффициентов  в анализе финансового состояния  важную роль играют абсолютные показатели, которые рассчитываются на основе отчетности (чистые активы — реальный собственный  капитал, собственные оборотные  средства, показатели оборачиваемости  запасов собственными оборотными средствами). С помощью данных показателей  формулируются критерии, позволяющие  оценить качество финансового состояния.

Практика финансового  анализа позволяет выявить основные методы чтения финансовой отчетности.

 Горизонтальный (временный) анализ позволяет осуществить сравнение каждой позиции с предыдущим периодом.

• Вертикальный (структурный) анализ позволяет определить структуру итоговых финансовых показателей с выявлением влияния каждой позиции отчетности на результат в целом.
• Трендовый анализ позволяет осуществить сравнение позиции с рядом предшествующих периодов и определить тренд, т.е. основную тенденцию динамики показателей, исключающей случайные влияния и индивидуальные особенности отдельных периодов. С помощью тренда определяется возможное значение показателей в будущем.
• Анализ относительных показателей (коэффициентов) позволяет осуществить расчет отношений данных отчетности,  определить взаимосвязи показателей.
• Факторный анализ позволяет определить влияние отдельных факторов (причин) на результативный показатель с помощью различных приемов исследования.
• Сравнительный (пространственный) анализ может осуществляться как внутри предприятия (сравнение внутрихозяйственное по отдельным показателям хозяйствующего субъекта), так и вне, т.е. сравнение показателей  данного хозяйствующего  субъекта с  показателями конкурирующих субъектов хозяйствования, со средними общеэкономическими данными.

Рассмотрим важнейшие принципы анализа хозяйственной деятельности предприятия и оценки ее эффективности:

1)  Анализ должен базироваться на государственном подходе при оценке экономических явлений, процессов, результатов хозяйствования. Иначе говоря, оценивая определенные проявления экономической жизни, нужно учитывать их соответствие государственной экономической, социальной, экологической, международной политике и законодательству.

2) Оценка должна носить  научный характер, т.е. базироваться  на положениях диалектической  теории познания, учитывать требования  экономических законов развития  производства, использовать достижения  НТП и передового опыта.

3)  Анализ должен быть комплексным. Комплексность исследования требует охвата всех звеньев и всех сторон деятельности и всестороннего изучения причинных зависимостей в экономике предприятия.

4)  Одним из требований к анализу является обеспечение системного подхода, когда каждый изучаемый объект рассматривается как сложная динамическая система, состоящая из ряда элементов, определенным способом связанных между собой и внешней средой. Изучение каждого объекта должно осуществляться с учетом всех внутренних и внешних связей, взаимозависимости и взаимоподчиненности его отдельных элементов.

5) Анализ хозяйственной  деятельности должен быть объективным,  конкретным, точным. Он должен базироваться  на достоверной, проверенной информации, реально отражающей объективную  действительность, а выводы его  должны обосновываться точными  аналитическими расчетами. Из  этого требования вытекает необходимость  постоянного совершенствования  организации учета, внутреннего  и внешнего аудита, а также  методики анализа с целью повышения  точности и достоверности его  расчетов.

6) Анализ хозяйственной  деятельности и оценка ее эффективности  должны быть действенными, активно  воздействовать на ход производства  и его результаты, своевременно  выявляя недостатки, просчеты, упущения  в работе и информируя об  этом руководство предприятия.  Из этого принципа вытекает  необходимость практического использования  материалов анализа и оценки  для управления предприятием, для  разработки и уточнения плановых  данных. В противном случае цель  анализа не достигается.

7) Анализ должен проводиться  по плану, систематически, а не  от случая к случаю. Из этого  требования вытекает необходимость  планирования аналитической работы  на предприятиях, распределения  обязанностей по ее выполнению  между исполнителями и контроля за ее проведением.

8) Оценка должна быть  оперативной. Оперативность означает  умение быстро и четко проводить  анализ, принимать управленческие  решения и претворять их в  жизнь.

9) Один из принципов  анализа – его демократизм.  Участие в проведении анализа  широкого круга работников предприятия  обеспечивает более полное выявление  передового опыта и использование  имеющихся внутрихозяйственных  резервов.

10)  Анализ должен быть эффективным, т.е. затраты на его проведение должны давать многократный эффект. Данными принципами следует руководствоваться при проведении анализа хозяйственной деятельности на любом уровне.

Классификация анализа хозяйственной  деятельности имеет важное значение для правильного понимания его содержания.

В связи с этим выделяют:

• технико-экономический анализ, которым занимаются технические службы предприятия (главного инженера, главного технолога и др.). Его содержанием является изучение взаимодействия технических и экономических процессов и установление их влияния на экономические результаты деятельности предприятия;
• финансово-экономический анализ (финансовая служба предприятия, финансовые и кредитные органы) основное внимание уделяет финансовым результатам деятельности предприятия: выполнение финансового плана, эффективность использования собственного и заемного капитала, выявлению резервов увеличения суммы прибыли, роста рентабельности, улучшения финансового состояния и платежеспособности предприятия;
• аудиторский (бухгалтерский) анализ – это экспертная диагностика финансового «здоровья» предприятия. Проводится аудиторами или аудиторскими фирмами с целью оценки и прогнозирования финансового состояния и финансовой устойчивости субъектов хозяйствования.
• социально-экономический анализ (экономические службы управления, социологические лаборатории, статистические органы) изучает взаимосвязь социальных и экономических процессов, их влияние друг на друга и на экономические результаты хозяйственной деятельности;
• экономико-статистический анализ (статистические органы) применяются для изучения массовых общественных явлений на разных уровнях управления: предприятие, отрасли, региона;
• экономико-экологический анализ (органы охраны окружающей среды) исследуют взаимодействие экологических и экономических процессов, связанных с сохранением и улучшением окружающей среды и затратами на экологию;
• маркетинговый анализ (служба маркетинга предприятия или объединения) применяется для изучения внешней среды функционирования предприятия, рынков сырья и сбыта готовой продукции, ее конкурентоспособности, спроса и предложения, формирования ценовой политики и т.д.