Анализ финансово-хозяйственной деятельности ОСП УФПС Бе-ловский почтамт

В процессе анализа оценивается  структура имущества предприятия  с финансовой и производственной точек зрения и ее изменение. Рассмотрим детально структуру имущества предприятия.

Таблица 3.1

Состав и  структура имущества ОСП «Беловский почтамт» за 2010-2012 гг.

Наименование  показателя	Значение показателя			Изменение
	2010 год	2011 год	2012 год	абсолютное, тыс. руб.		относительное, %
				2011/ 2010	2012/ 2011	2011/ 2010	2012/ 2011
1. Стоимость имущества, тыс. руб.	90612,4	154640,9	168182,1	64028,5	13541,2	+70,7	+8,8
2. Внеоборотные активы, тыс. руб.	701,0	483,2	496,8	-217,8	13,6	-31,1	+2,8
- в % к имуществу	0,8	0,3	0,3	-0,5	0,0	х	х
2.1 Основные средства, тыс. руб.	701,0	483,2	496,8	-217,8	13,6	-31,1	+2,8
- в % ко внеоборотным активам	100,0	100,0	100,0	0,0	0,0	х	х
3. Оборотные активы, тыс. руб.	89911,3	154157,7	167685,3	64246,4	13527,6	+71,5	+8,8
- в % к имуществу	99,2	99,7	99,7	0,5	0,0	х	х
3.1 Запасы, тыс. руб.	2114,2	2517,3	3320,7	403,1	803,4	+19,1	+31,9
- в % к оборотным активам	2,4	1,6	2,0	-0,7	0,3	х	х
3.2 Дебиторская задолженность, тыс. руб.	12744,5	50163,8	44972,0	37419,3	-5191,8	+293,6	-10,3
- в % к оборотным активам	14,2	32,5	26,8	18,4	-5,7	х	х
3.3 Денежные средства и краткосрочные финансовые вложения, тыс. руб.	73592,7	98551,3	115426,2	24958,6	16874,9	+33,9	+17,1
- в % к оборотным активам	81,9	63,9	68,8	-17,9	4,9	х	х
3.4 НДС, тыс. руб.	3,8	240,4	0,0	236,6	-240,4	+6226,3	0,0
- в % к оборотным активам	0,0	0,2	0,0	0,2	-0,2	х	х
3.5 Прочие оборотные активы, тыс. руб.	752,8	975,5	794,1	222,7	-181,4	+29,6	-18,6
- в % к оборотным активам	0,8	0,6	0,5	-0,2	-0,2	х	х
3.6 Прочие оборотные активы по  переводным операциям, тыс. руб.	343,3	1709,4	3172,4	1366,1	1463,0	+397,9	+85,6
- в % к оборотным активам	0,4	1,1	1,9	0,7	0,8	х	х

 

По данным таблицы 3.1 можно сделать вывод, что за анализируемый период отмечено увеличение валюты баланса, что свидетельствует о расширении предприятием хозяйственного оборота. Это положительно характеризует перспективную платежеспособность предприятия.

Внеоборотные активы ОСП УФПС Беловский почтамт в 2010-2012 гг. полностью сформированы за счет основных средств. Одновременно абсолютная величина основных средств предприятия сократилась на 204,2 тыс. руб., или на 29,1 %.

В составе имущества  ОСП УФПС Беловский почтамт наибольший удельный вес за анализируемый период занимают оборотные активы. Их удельный вес возрос за анализируемый период с 99,2 до 99,7 %, что свидетельствует о формировании более мобильной структуры активов, способствующей ускорению оборачиваемости средств предприятия;

В структуре оборотных  активов наибольший удельный вес  занимают наиболее ликвидные активы – денежные средства и краткосрочные финансовые вложения, абсолютная величина которых возросла на 41833,5 тыс. руб. Следовательно, ликвидность оборотных средств находится на высоком уровне, т.е. предприятие имеет возможность погасить наиболее срочные обязательства более, чем на 65,0 % за счет наличных денежных средств.

Структура оборотных активов считается  рациональной, если запасы составляют примерно 50 % к общей величине оборотных активов, дебиторская задолженность – 30-40 %, денежные средства и краткосрочные финансовые вложения – 10-20 %.

Таким образом, на основе анализа имущества  ОСП УФПС Беловский почтамт структуру оборотных активов данного предприятия нельзя считать рациональной. Однако, темпы роста оборотных активов значительно выше темпов роста внеоборотных активов, что свидетельствует об ускорении оборачиваемости всей совокупности средств предприятия.

Анализ состава и структуры  источников формирования имущества  предприятия.

Анализ источников имущества  предприятия начинается с исследования структуры пассива, что позволяет установить одну из возможных причин финансовой неустойчивости (устойчивости) организации. Поступление, приобретение, создание имущества предприятия осуществляется за счет 2-х видов источников: собственных средств и заемных средств.

Рассмотрим структуру и динамику собственных и заемных средств. Данные для анализа представлены в таблице 3.2.

 

Таблица 3.2

Состав и  структура источников средств ОСП  «Беловский почтамт»

за 2010-2012 гг.

Наименование  показателя	Значение показателя			Изменение
	2010 год	2011 год	2012 год	абсолютное, тыс. руб.		относительное, %
				2011/ 2010	2012/ 2011	2011/ 2010	2012/ 2011
1. Стоимость имущества, тыс. руб.	90612,4	154640,9	168182,1	64028,5	13541,2	+70,7	+8,8
2. Собственный капитал, тыс. руб.	0,0	0,0	0,0	0,0	0,0	-	-
3. Заемный капитал, тыс. руб.	90612,4	154640,9	168182,1	64028,5	13541,2	+70,7	+8,8
- в % к имуществу	100,0	100,0	100,0	0,0	0,0	х	х
3.1 Долгосрочные обязательства, тыс. руб.	0,0	0,0	0,0	0,0	0,0	-	-
3.2 Кредиторская задолженность, тыс. руб.	4763,8	44143,6	36547,6	39379,8	-7596	+826,6	-17,2
- в % к заемному капиталу	5,3	28,5	21,7	23,3	-6,8	х	х
3.3 Доходы будущих периодов, тыс. руб.	3169,1	3618,8	3226,4	449,7	-392,4	+14,2	-10,8
- в % к заемному капиталу	3,5	2,3	1,9	-1,2	-0,4	х	х
3.4 Обязательства по переводным операциям, тыс. руб.	82679,5	106878,5	128408,2	24199	21529,7	+29,3	+20,1
- в % к заемному капиталу	91,2	69,1	76,4	-22,13	7,24	х	х

 

На основании данных таблицы 3.2 ясно, что пассивная часть баланса полностью сформирована за счет заемных источников, т.к. Беловский почтамт является структурным подразделением Управления Федеральной почтовой связи Кемеровской области – Филиала ФГП «Почта России» – и не имеет собственных средств.

Структура заемных средств  в течение анализируемого периода  претерпела ряд изменений. Кредиторская задолженность возросла в 2012 году по сравнению с 2010 годом в 7,7 раза, или на 31783,8 тыс. руб. При этом ее удельный вес составил 21,7 % в 2012 году в общем объеме заемных средств по сравнению с 5,3 % в 2010 году. Данная тенденция является отрицательной в финансовом положении предприятия.

Положительным является то, что у ОСП УФПС Беловский почтамт отсутствуют долгосрочные обязательства.

Абсолютная величина обязательств по переводным операциям возросла за 2010-2012 гг. на 45728,7 тыс. руб., или на 55,3 %, при этом удельный вес данных обязательств сократился с 91,2 % до 76,4 %.

Анализ ликвидности баланса.

Потребность в анализе  ликвидности баланса возникает  в условиях рынка в связи с  усилением финансовых ограничений  и необходимостью оценки кредитоспособности предприятия.

Ликвидность баланса  определяется как степень покрытия обязательств организации ее активами, срок превращения которых в деньги соответствует сроку погашения  обязательств. Анализ ликвидности баланса  заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени их ликвидности и расположенных в порядке убывания ликвидности, с обязательствами по пассиву, сгруппированными по срокам их погашения и расположенными в порядке возрастания сроков.

В зависимости от степени  ликвидности, т.е. скорости превращения в денежные средства, активы предприятия разделяются на группы, отраженные в таблице 3.3.

 

Таблица 3.3

Группировка активов и пассивов

АКТИВ группировка по степени ликвидности	ПАССИВ группировка по степени срочности
А1 Наиболее ликвидные активы (денежные средства)	П1 Наиболее срочные обязательства (кредиторская задолженность)
А2 Быстрореализуемые активы (дебиторская задолженность, платежи  по которой ожидаются в течение 12 мес. после отчетной даты)	П2 Краткосрочные пассивы (краткосрочные заемные и прочие  краткосрочные пассивы)
А3 Медленно реализуемые активы (запасы, НДС и прочие оборотные активы)	П3 Долгосрочные пассивы (долгосрочные кредиты и заемные  средства, а также доходы будущих  периодов, резервы предстоящих расходов)
А4 Трудно реализуемые активы (внеоборотные активы)	П4 Постоянные пассивы (капитал и резервы)

 

А₁ – наиболее ликвидные активы – к ним относятся все статьи денежных средств предприятий и краткосрочные финансовые вложения (ценные бумаги)

А₁ = стр. 250 + стр. 260

А₂ – быстро реализуемые активы – дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты.

А₂ = стр. 240

A₃ – медленно реализуемые активы – статьи раздела II актива баланса, включающие запасы, налог на добавленную стоимость, дебиторскую задолженность (платежи по которой ожидаются более, чем через 12 месяцев после отчетной даты), долгосрочные финансовые вложения и прочие оборотные активы

А₃ = стр. 210 + стр. 220 + стр. 230 + стр. 270

А₄ – трудно реализуемые активы – статьи раздела I актива баланса – внеоборотные активы.

А₄ = стр. 190

Пассивы баланса группируются по степени срочности их оплаты.

П₁ – наиболее срочные обязательства – к ним относится кредиторская задолженность.

П₁ = стр. 620

П₂ – краткосрочные пассивы – это краткосрочные заемные средства, прочие краткосрочные пассивы, расчеты по дивидендам.

П₂ = стр. 610 + стр. 630 + стр. 660

П₃ – долгосрочные пассивы – это статьи баланса, относящиеся к IV разделу, т.е. долгосрочные кредиты и заемные средства.

П₃ = стр. 590

П₄ – постоянные пассивы или устойчивости – это статьи баланса III раздела баланса.

П₄ = стр. 490+ стр. 640 + стр. 650

Для определения ликвидности  баланса следует сопоставить  итоги приведенных групп по активу и пассиву.

Для анализа ликвидности  баланса данные приведены в таблице 3.4.

 

Таблица 3.4

Показатели  ликвидности баланса ОСП «Беловский почтамт»

за 2010-2012 гг., тыс. руб.

АКТИВ	2010 г.	2011 г.	2012 г.	ПАССИВ	2010 г.	2011 г.	2012 г.
1. Наиболее ликвидные активы	73592,7	98551,3	115426,2	1. Наиболее срочные обязательства	4763,8	44143,6	36547,6
2. Быстро реализуемые активы	12744,5	50163,8	44972,0	2. Краткосрочные пассивы	82679,5	106878,5	128408,2
3. Медленно реализуемые активы	3574,2	5452,6	7287,1	3. Долгосрочные пассивы	0,0	0,0	0,0
4. Трудно реализуемые активы	701,0	483,2	496,8	4. Постоянные пассивы	3169,1	3618,8	3226,4
БАЛАНС	90612,4	154640,9	168182,1	БАЛАНС	90612,4	154640,9	168182,1

 

Баланс считается абсолютно  ликвидным, если имеют место следующие  соотношения (норматив):

А₁ ≥ П₁

А₂ ≥ П₂

А₃ ≥ П₃

А₄ ≤ П₄

Для определения ликвидности  сопоставим итоги приведенных групп  по активу и пассиву ОСП УФПС Беловский почтамт в 2012 году:

А₁ ≥ П₁

А₂ ≤ П₂

А₃ ≥ П₃

А₄ ≤ П₄

По данным таблицы 3.4 можно сделать вывод, что на момент составления баланса в 2012 году его нельзя признать ликвидным, т.к. второе из соотношений групп активов и пассивов не отвечает условиям абсолютной ликвидности баланса. Ожидаемые поступления от дебиторов ниже величины краткосрочных кредитов. Однако имеющийся платежный излишек наиболее ликвидных активов может быть направлен на покрытие недостатка средств для погашения наиболее срочных обязательств.

Анализ платежеспособности предприятия.

Платежеспособность предприятия  выступает в качестве внешнего проявления финансовой устойчивости, сущностью которой является обеспеченность оборотных активов долгосрочными источниками формирования. Большая или меньшая текущая платежеспособность обусловлена большей или меньшей степенью обеспеченности оборотных активов долгосрочными источниками. Оценка платежеспособности производится по данным баланса на основе характеристики ликвидности оборотных активов.

Для оценки платежеспособности рассчитываются показатели ликвидности, представленные в таблице 3.5.

Таблица 3.5

Показатели  платежеспособности

Показатели	Экономическое содержание	Расчетная формула	Норматив
Коэффициент абсолютной ликвидности	Показывает, какую часть краткосрочных обязательств предприятие может оплатить немедленно после отчетной даты с помощью наиболее ликвидных активов	(стр.250 + стр.260) / (стр.610 + стр.620 + стр.630 + стр.660)	≥0,2
Коэффициент критической ликвидности	Показывает, какую часть краткосрочных обязательств предприятие может оплатить при условии своевременного погашения дебиторской задолженности	(стр.240 + стр.250 + стр.260) / (стр.610 + стр.620 + стр.630 + стр.660)	≥0,8
Коэффициент текущей ликвидности	Показывает, сколько ликвидных активов приходится на один рубль краткосрочных обязательств	(стр.290 – стр.220 – стр.230) / (стр.610 + стр.620 + стр.630 + стр.660)	≥1 ≥2