Повышение экономической эффективности работы предприятия ООО «ЭКСПО - СЕРВИС» в условиях рыночной экономики

 

Поскольку большое значение для устойчивости финансового положения имеет наличие собственных оборотных средств и их изменение, целесообразно изучить образующие его факторы.

Рассмотрим изменение собственных оборотных средств (таблица 8).

Из данных таблицы 8 видно, что на  увеличение собственных оборотных средств в отчетном году на 165,12% в наибольшей степени повлияло увеличение на 71 тыс. рублей нераспределенной прибыли отчетного года.

Анализ заёмных средств ООО «ЭКСПО-СЕРВИС».

Рассмотрим детально влияние каждой статьи на изменение заемных средств.

Таблица №8

Расчет собственных оборотных средств

Показатели	2003г.		2004г.		Отклонения
	На начало года	На конец года	На начало года	На  конец года	+		%
					2003г.	2004г.	2003г.		2004г.
1. Уставный капитал	0	11	11	11	11	0		100%	0%
2. Добавочный капитал.	0	0	0	0	0	0		0%	0%
3.Резервный капитал	0	0	0	0	0	0		0%	0%
4.Нераспределённая прибыль отчетного  года	0	36	36	107	36	71		100%	197,22%
Итого собственных средств (раздел 4)	0	47	47	118	47	71		100%	151,06%
Исключается:
1.Нематериальные активы	0	4	4	4	4	0		100%	0%
2.0сновные средства	0	0	0	0	0	0		0%	0%
3.Незавершённое строительство	0	0	0	0	0	0		0%	0%
4. Долгосрочные финансовые вложения	0	0	0	0	0	0		0%	0%
5. Прочие внеоборотные активы	0	0	0	0	0	0		0%	0%
Итого внеоборотных активов (раздел 1)	0	4	4	4	4	0		100%	0%
Итого исключается:	0	4	4	4	4	0		100%	0%
Итого собственных оборотных средств	0	43	43	114	43	71		100%	165,12%

 

Первое - это  кредиторская задолженность. Ее увеличение в абсолютной величине за отчетный год составило 18 тыс. руб. что не перекрывается увеличением денежных средств и краткосрочных финансовых вложений  (см. таблицу 5 показатель 3.2). Это влечет за собой ухудшение платежеспособности предприятия. Поэтому необходимо более детально изучить состав кредиторской задолженности.

Основные показатели анализа кредиторской задолженности приведены в Таблице 9.

Таблица № 9

 

Анализ кредиторской задолженности

 

2003 год
Расчёты с кредиторами		На начало года				На конец года				Изменение за период
		Сумма, тыс. руб.		Удельный вес, %		Сумма, тыс. руб.		Удельный вес, %		Сумма, тыс. руб.		%
1.С поставщиками и подрядчиками		0		0%		0		0%		0		0%
2.Перед персоналом организации		0		0%		4		19,05%		4		100%
3.Перед государственными внебюджетными  фондами		0		0%		0		0%		0		0%
4.По налогам и сборам		0		0%		14		66,67%		14		100%
5. Прочие кредиторы		0		0%		3		14,29%		3		100%
Итого кредиторская задолженность		0		100%		21		100,00%		21		100%
2004 год
Расчёты с кредиторами	На начало года				На конец года				Изменение за  период
	Сумма, тыс. руб.		Удельный вес, %		Сумма, тыс. руб.		Удельный вес, %		Сумма, тыс. руб.		%
1.С поставщиками и подрядчиками	0		0%		0		0%		0		0%
2.Перед персоналом организации	4		19,05%		24		61,54%		20		500%
3.Перед государственными внебюджетными фондами	0		0%		0		0%		0		0%
4.По налогам и сборам	14		66,67%		15		38,46%		1		-28,21%
5. Прочие кредиторы	3		14,29%		0		0%		-3		-100%
Итого кредиторская задолженность	21		100%		39		100%		18		85,71%

 

Анализируя изменения в составе и структуре кредиторской задолженности, приведённые в таблице 9 можно отметить,  что произошли изменения  в следующих статьях:  

• задолженность перед персоналом организации возросла за отчетный период 5 раз или на 20 тыс. руб., при удельном весе во всей кредиторской задолженности в 61,54%. В 2003 году удельный вес  данной статьи составлял 19,05%. Это говорит об ухудшении по выдаче зарплаты.
• Возросла  задолженность по статье задолженность по налогам и сборам на 1 тыс. руб., но ее доля в структуре кредиторской задолженности уменьшилась с 66,67 % до 38,46%.
• Полностью исчезла задолженность перед прочими кредиторами.

Изменение структуры кредиторской задолженности проиллюстрировано на рисунке 6.

В 2003 году доля кредиторской задолженности в итоге баланса предприятия составляла 5,71%. В 2004 году произошел рост ее доли до 11,37%, что свидетельствует об ухудшении структуры пассивов предприятия в 2004 году.

.

Рис.6. Структура кредиторской задолженности в 2003-2004 годах.

К концу отчетного периода кредиторская задолженность увеличилась. С одной стороны, кредиторская задолженность - наиболее привлекательный способ финансирования, так как проценты здесь обычно не взимаются. С другой стороны, из-за больших отсрочек по платежам у предприятия могут возникнуть проблемы с поставками, ущерб репутации фирмы из-за неблагоприятных отзывов кредиторов.

Снижению задолженности способствует эффективное управление ею посредством анализа давности сроков. Такой анализ выявляет кто из кредиторов, долго ждет оплаты и скорее всего начнет проявлять нетерпение. ООО «ЭКСПО-СЕРВИС», прежде всего, необходимо рассчитаться с долгами перед персоналом организации, а также погасить задолженность по налогам и сбора, так как отсрочки по этим платежам, обычно влекут за собой выплату штрафов (пени).

Для более детального анализа структуры всей задолженности, целесообразно рассмотреть соотношение дебиторской и кредиторской задолженности, представленных в таблице 10.

Таблица №10

Сравнительный анализ дебиторской и кредиторской задолженности на конец 2003-2004 года. (тыс. руб.)

Дебиторская задолженность		Кредиторская задолженность		Превышение задолженности
2003г.	2004г.	2003г.	2004г.	Дебиторской		Кредиторской
				2003г.	2004г.	2003г.	2004г.
45	1	21	39	24			38

 

Из данных таблицы видно, что в 2004 году кредиторская задолженность превышает дебиторскую на 38 тыс.руб. То есть, если все дебиторы погасят свои обязательства, то ООО «ЭКСПО-СЕРВИС» сможет погасить 1/38 часть обязательств перед кредиторами. Но в то же время превышение кредиторской задолженности над дебиторской даёт предприятию возможность использовать эти средства, как привлечённые источники (например, полученные авансы израсходованы; полученное сырьё пущено в переработку и т.д.).

2.6. Оценка  финансовой устойчивости  предприятия

 

Оценка финансового состояния организации будет неполной без анализа финансовой устойчивости. Анализируя платежеспособность, сопоставляют состояние пассивов с состоянием активов. Это, как уже отмечалось, дает возможность оценить, в какой степени организация готова к погашению своих долгов. Задачей анализа финансовой устойчивости является оценка величины и структуры активов и пассивов. Это необходимо, чтобы ответить на вопросы: насколько организация независима с финансовой точки зрения, растет или снижается уровень этой независимости и отвечает ли состояние активов и пассивов задачам ее финансово-хозяйственной деятельности.

Показатели, которые характеризуют независимость по каждому элементу активов и по имуществу в целом, дают возможность измерить достаточно ли устойчива анализируемая организация в финансовом отношении.

Необходимо определить, какие абсолютные показатели отражают сущность устойчивости финансового состояния? Ответ связан с балансовой моделью, из которой исходит анализ.

Долгосрочные пассивы (кредиты и займы) и собственный капитал направляются преимущественно на приобретение основных средств, на капитальные вложения и другие внеоборотные активы. Для того чтобы, чтобы выполнялось условие платежеспособности, необходимо, чтобы денежные средства и средства в расчетах, а также материальные оборотные активы покрывали краткосрочные пассивы.

На практике применяют разные методики анализа финансовой устойчивости. Проанализируем финансовую устойчивость предприятия с помощью абсолютных показателей.

Обобщающим показателем финансовой устойчивости является излишек или недостаток источников средств для формирования запасов и затрат, который определяется в виде разницы величины источников средств и величины запасов и затрат. Общая величина запасов и затрат  равна сумме строк 210 и 220 актива баланса (ЗЗ).

Для характеристики источников формирования запасов и затрат используется несколько показателей, которые отражают различные виды источников:

• Наличие собственных оборотных средств (490-190);
• Наличие собственных и долгосрочных заёмных источников формирования запасов и затрат или функционирующий капитал (490+590-190);
• Общая величина основных источников формирования запасов и затрат  (490+590+610-190).

Рассчитанные показатели приведены в таблице 11

                                                                Таблица №11

Расчет показателей (тыс. руб.)

Показатели	2003		2004
	На начало года	На конец года	На начало года	На конец года
1.0бщая  величина запасов и затрат (33)	0	318	318	322
2.Наличие собственных оборотных  средств (СОС)	0	43	43	114
3.Функционирующий капитал (КФ)	0	343	343	300
4.0бщая величина источников (ВИ)	0	343	343	300
Показатели запасов и затрат
1.Излишек (+) или недостаток (-) СОС (Фс= СОС-ЗЗ)	0	-275	-275	-208
2.Излишек (+) или недостаток (-) собственных  и долгосрочных заёмных источников ( Фт=КФ-33)	0	25	25	-22
3.Излишек (+) или недостаток (-) общей  величины основных источников (Фо=ВИ-ЗЗ)	0	25	25	-22

 

С помощью этих показателей определяется трёхкомпонентный показатель. Возможно выделение 4х типов финансовых ситуаций: типа

финансовой ситуации         

1. Абсолютная устойчивость финансового состояния. Этот тип ситуации встречается крайне редко, представляет собой крайний тип финансовой устойчивости и отвечает следующим условиям: Фс ³О; Фт ³О; Фо ³0; т.е. S= {1,1,1};