Анализ прибыли и рентабельности гостиничного хозяйства

Существуют показатели рентабельности, методология расчета которых  однотипна  в гостиничном хозяйстве. Это относится к таким показателям, как рентабельность капитала, рентабельность основных и оборотных фондов, рентабельность ресурсов, рентабельность текущих затрат (издержек), рентабельность фонда заработной платы.

В странах с рыночной экономикой в качестве одного из основных показателей  рентабельности определяется рентабельность капитала. Для микроуровня экономической деятельности (предприятия) в условиях рыночной экономики основной целью и эффектом является получение не просто прибыли, а определенной массы прибыли на вложенный капитал.

 

Рентабельность капитала (РК) рассчитывается следующим образом:

 

 

 

Где К – капитал, тыс.р.

 

Следует отметить, что рентабельность капитала зависит от рентабельности оборота и числа оборотов капитала.

В гостиничном хозяйстве взаимосвязь  между рентабельностью выручки и рентабельностью капитала можно выразить следующим образом:

 

 

 

Где РВ – рентабельность выручки, %; В – объем реализованных  услуг (выручка от реализации услуг), тыс.р.

 

Понятие «капитал» многообразно. Это  может быть собственный (акционерный) капитал, заемный капитал, вложенный капитал. Под капиталом понимают также величину активов предприятия, определяют величину капитала как сумму чистых активов предприятия и др. В зависимости от этого рассчитываются различные показатели рентабельности капитала.

Так, рентабельность активов (РА) можно найти по формуле

 

 

 

где БП – балансовая прибыль, тыс.р.; А – сумма активов, тыс.р.

 

Рентабельность акционерного (собственного) капитала (РСК) определяется следующим образом:

 

 

 

 

Где ЧП – чистая прибыль, тыс.р.; СК – собственный капитал, тыс.р.

 

Рентабельность чистых активов (РЧА).  Этот показатель Лондонская школа бизнеса рекомендует рассчитывать по следующей формуле:

 

 

 

где П – прибыль до выплаты  процентов за кредит и налогов, тыс.р; ЧА – чистые активы, тыс.р.

 

Чистые активы предприятия определяются следующим образом:

 

ЧА = ОК + ТА – ТО,

 

Где ОК – основной капитал, тыс.р; ТА – текущие активы, тыс.р.; ТО –  текущие обязательства, тыс.р.

 

Рентабельность вложенного капитала (РВК)  - это основной показатель эффективности деятельности предприятия с точки зрения привлеченных фондов. Она рассчитывается по формуле

 

 

 

где ВК – вложенный капитал, тыс.р.; П- прибыль до выплаты налогов, тыс.р.

 

Величина вложенного капитала –  это общая сумма вложенных  в предприятие средств, состоящая  из средств акционеров и заемного капитала, т.е. долг фирмы инвесторам и кредиторам, представляющий собой меру ее «ограниченной ответственности».

Рентабельность чистых активов  отличается от показателя рентабельности вложенного капитала использованием при  расчетах прибыли до выплаты процентов и налогов, а не прибыли до выплаты налогов.

 

Рентабельность текущих  затрат (РТЗ) позволяет определить эффективность произведенных расходов и их окупаемость. Для ее расчета применяется следующая формула:

 

 

 

где БП – балансовая прибыль, тыс.р.

 

Рассчитанный как коэффициент, этот показатель характеризует величину прибыли на 1 р. текущих затрат. Однако этот показатель отражает эффективность  только текущих издержек и не показывает эффективность  использования основных и оборотных фондов. Поэтому необходимо сопоставить прибыль с основными и оборотными фондами гостиничного хозяйства.

Отнесение прибыли к стоимости  основных фондов, функционирующих на предприятии, позволяет оценить  эффективность их использования (рентабельность основных фондов – РОФ):

 

 

 

где Офср  - среднегодовая стоимость основных фондов, тыс.р. 

 

Рекомендуется также рассчитывать рентабельность оборотных средств (РОС).

 

 

 

где Осср - среднегодовая сумма оборотных средств, тыс.р.

 

Рентабельность фондов (основных и оборотных) (РФ) можно рассчитать по формуле

 

 

 

Необходимо определять рентабельность и с учетом затрат живого труда  как отношение прибыли к фонду  заработной платы (рентабельность фонда  зарплаты) (РФЗП):

 

 

 

где ФЗП – фонд заработной платы, тыс.р.

 

Важным показателем рентабельности является рентабельность совокупных ресурсов (Рс.р.). Она рассчитывается по формуле

 

 

 

 

Данный показатель характеризует  величину прибыли на единицу стоимости  совокупных ресурсов.

В гостиничном хозяйстве рентабельность можно представить как отношение прибыли к объему реализованных услуг (выручка от реализации услуг):

В гостиничном хозяйстве эта  формула может быть выражена следующим  образом:

Рr.x = Р / (1 / ФО + 1 / КОоб.с ).

Предприятия гостиничного хозяйства  должны использовать систему показателей рентабельности для оценки эффективности. Критерием эффективности деятельности предприятия является рост рентабельности.

 

 

6. АНАЛИЗ ПРИБЫЛИ И РЕНТАБЕЛЬНОСТИ  ГОСТИНИЧНОГО ХОЗЯЙСТВА.

 

Экономический анализ прибыли и  рентабельности гостиничного хозяйства предшествует планированию этих показателей и является одним из первых этапов процесса планирования.

Методика анализа прибыли и  рентабельности предприятия и его  последовательность:

• Анализ достигнутого объема прибыли, оценка степени выполнения плана и источников формирования балансовой прибыли;
• Вычисляют абсолютное и относительное изменение прибыли по сравнению с плановым заданием;
• Анализируют источники формирования балансовой прибыли, их изменение по сравнению с планом;
• Анализ объема балансовой прибыли и источников формирования в динамике;
• Проводят анализ динамики прибыли за 3 – 5 лет. Вычисляют абсолютное и относительное изменение прибыли;
• Изучают в динамике источники формирования балансовой прибыли;
• Анализ факторов, влияющих на балансовую прибыль;
• Определяют влияние объема реализованных услуг;
• Изучают влияние затрат;
• Определяют влияние изменения цен на услуги;
• Определяют влияние суммы налогов и отчислений из выручки;
• Анализ объема и динамики чистой прибыли и факторов, влияющих на ее величину;
• Определяют объем чистой прибыли и ее изменение по сравнению с планом и в динамике;
• Анализируют влияние факторов на изменение чистой прибыли;
• Анализ достигнутого уровня рентабельности;
• Вычисляют изменение рентабельности по сравнению с планом;
• Проводят оценку факторов, влияющих на рентабельность;
• Анализ динамики рентабельности;
• Определяют изменение рентабельности в динамике за 3 – 5 лет;
• Вычисляют факторы, влияющие в динамике на изменение рентабельности;
• Анализ направлений использования чистой прибыли;
• Определяют направления и структуру использования чистой прибыли;
• Определение резервов роста прибыли и рентабельности;
• Выявляют резервы роста прибыли и рентабельности за счет факторов.

 

 

Основные результаты деятельности гостиничного комплекса «Украина»

 Динамика и структура прибыли  гостиничного комплекса «Минск»

 

Показатель	Базовый год		Отчетный год		Отклонение		Отчетный год, в % к  базисному году
	млн р.	в % к итогу	млн р.	в % к итогу	млн р.	в % к итогу
Прибыль от реализации продукции, товаров, услуг гостиничного комплекса, всего   В том числе: номерной фонд и другие структурные  подразделения   ресторанное хозяйство    балансовая прибыль гостиничного  комплекса, всего   в том числе: номерной фонд и другие структурные  подразделения   ресторанное хозяйство	97,0           71,5     25,5           63,1           43,4     19,7	100,0           73,7     26,3           100,0           68,8     31,2	154,7           124,6     30,1           236,1           200,7     35,4	100,0           80,5     19,5           100,0           85,1     14,9	+ 57,7           +53,1     4,6           173,0           +157,3     +15,7	---           +6,8     - 6,8              ---            +16,3     - 16,3	159,4           174,3     118,0           374,2           462,4     179,7

 

Как следует из данных таблицы, гостиничный  комплекс «Украина» в базисном и  отчетном периодах работал с прибылью.  Так, прибыль от реализации в отчетном году составила 154,7 млн р. По сравнению с прошлым периодом она выросла на 57,7 млн р., или на 59,4%. Основная доля прибыли от реализации товаров и услуг получена от номерного фонда и других структурных подразделений. В базисном периоде этот показатель составил 73,7%, а в отчетном он возрос до 80,5% или на 6,8%. Ресторанное хозяйство, входящее в состав гостиничного комплекса, также работает прибыльно.  В отчетном году прибыль от реализации ресторанного хозяйства составила 30,1 млн р. По сравнению с прошлым годом она возросла на 4,6 млн р., или на 18,0%. Однако доля прибыли от реализации гостиничного хозяйства имеет тенденцию снижения с 26,3% в прошлом году до 19,5% в отчетном периоде.

Балансовая прибыль как показатель отражает результат не только основных, но и внереализационных операций. Балансовая прибыль всего комплекса возросла в 3.7 раза по сравнению с прошлым годом и составила 236,1 млн р. Причем доля балансовой прибыли номерного фонда и других структурных подразделений гостиничного комплекса в отчетном году составила 85,1%, а доля балансовой прибыли ресторанного хозяйства – 14,9%.

При изучении выполнения плана динамики прибыли целесообразно определить факторы, влияющие на ее величину.

Прибыль от реализации услуг в целом  по предприятию зависит от объема реализации услуг, их структуры, себестоимости и уровня среднереализационных цен.

Объем реализации услуг может оказывать  как положительное, так и отрицательное  влияние на сумму прибыли. Увеличение объема реализованных услуг приводит к пропорциональному увеличению прибыли.

Себестоимость услуг и прибыль находятся в обратно пропорциональной зависимости: снижение себестоимости приводит к соответствующему росту прибыли, и наоборот.

Расчет влияния этих факторов на сумму прибыли можно получить разными способами. Так, Г.В. Савицкая предлагает использовать способ цепной подстановки, последовательно заменяя плановую величину каждого факторного показателя фактической. При этом порядок расчета следующий:

Впл - Зпл = П пл;

П пл * Квп = П 1усл;

Вусл - З усл = П 2усл;

Вф - Зусл = П 3усл;

ВФ - Зф = П ф,

где Впл, В ф - соответственно плановая и фактическая выручка, тыс.р.; Зпл, Зф - соответственно плановые и фактические затраты, тыс.р.; П 1, П 2, П 3усл - условная прибыль, тыс.р.

Сначала нужно найти сумму прибыли  при фактическом объеме выручки и плановой величине остальных факторов. Для этого следует рассчитать коэффициент выполнения плана (Кв.п.), а затем плановую сумму прибыли умножить на этот коэффициент. Коэффициент выполнения плана рекомендуется рассчитывать по однородным услугам сопоставлением фактического объема реализации с плановым в натуральном выражении. Влияние объема реализации услуг определяется вычитанием (П 1усл - П пл).