Бюджетирование как инструмент финансового планирования

Тема 4. Бюджетирование как инструмент финансового планирования

 

В этой теме:

4.1. Понятие  бюджетирования.

4.2. Технология  бюджетирования.

4.3. Организация  бюджетирования.

 

4.1. Понятие  бюджетирования

 

Процесс составления, принятия бюджета предприятия и последующий контроль за его использованием называется бюджетированием (budgeting).

Наиболее значимыми управленческими задачами, решаемыми с помощью бюджетирования, являются:

• планирование операций, обеспечивающих достижение целей предприятий;
• координирование различных бизнесов (как видов хозяйственной деятельности) и структурных подразделений. Согласование интересов отдельных работников и групп в целом по предприятию;
• оперативное отслеживание отклонений фактических результатов деятельности предприятия и ее структурных подразделений от поставленных целей, выявление и анализ причин этих отклонений, своевременное и аргументированное принятие решений о проведении регулирующих мероприятий;
• эффективный контроль за расходованием финансовых и материальных ресурсов, обеспечение плановой дисциплины;
• оценка выполнения плана центрами финансовой ответственности и их руководителей;
• стимулирование менеджеров центров финансовой ответственности (ЦФО) к достижению целей своих подразделений.

Бюджетирование как управленческая технология, включает три составные части:

• Технологию бюджетирования
• Организацию процесса бюджетирования.
• Использование информационных технологий.

Система бюджетирования представляет собой совокупность таких элементов как:

• структура бюджетов,
• процедура формирования, согласования и утверждения бюджетов и контроль за их фактическим исполнением,
• нормативная база (нормы, нормативы, лимиты),
• типовые процедуры и механизмы принятия управленческих решений. 

Бюджет - это документ, в котором показаны централизованно установленные количественные показатели плана предприятия на определенный период по:

• использованию оборотных и внеоборотных активов;
• привлечению источников финансирования;
• доходам и расходам;
• движению денежных средств;
• инвестициям (капитальным и финансовым вложениям)

Типичная структура сводного бюджета (мастер-бюджета) предприятия представлена на  рисунке 4.1. Как видно из рисунка, сводный бюджет объединяет две составные  части: операционный и финансовый бюджеты.

 

 

Рисунок 4.1. Схема формирования сводного бюджета предприятия

               

 

       

                

                                  

 

                                                                                                 

ОСНОВЫНЫЕ   БЮДЖЕТЫ

     

                                                             

 

 

 

 

 

Основными бюджетами, составление которых обязательно для каждого предприятия,  являются:

• Прогноз баланса.
• Бюджет доходов и расходов.
• Бюджет движения денежных средств.

Различают два основных метода бюджетирования:

1. Нулевой метод.
2. Традиционный метод.

Существует две формы составления бюджета:

1. Жесткий бюджет

Гибкий бюджет.

 

4.2. Технология  бюджетирования

Разработка  операционного бюджета

 

Бюджет  продаж

Бюджет продаж – это первый и  самый важный шаг в составлении  сводного бюджета, поскольку оценка объема продаж влияет на все последующие  бюджеты. Бюджет продаж составляется в  натуральных и стоимостных показателях  с разбивкой по месяцам или кварталам.

После того как сформирован  бюджет продаж, следующий шаг –  определение размера денежных поступлений от этих продаж. Если произведенная продукция продана в кредит - образуется дебиторская задолженность, которая инкассируется, превращается в наличность. Коэффициент инкассации (K₁) выражает процент ожидаемых денежных поступлений от продаж в соответствующем периоде времени от момента реализации продукции и рассчитывается по следующей формуле:

     (4.1)

где  CF₁ -  поступление денег  за ранее отгруженную продукцию в 1-ом периоде,

       S₀ – выручка начисленная  за отгруженную продукцию в 0-ом периоде.

 

Данные о состоянии дебиторской  задолженности автоматически попадают в прогноз баланса. Денежные поступления  от продаж затем будут включены в доходную часть (притоки) бюджета движения денежных средств.

 

Производственный  бюджет

Производственный  бюджет – это план производства продукции. В нем конкретизируется бюджет продаж, а также для каждого периода планирования (месяца, квартала) устанавливается количество готовой продукции, которое необходимо произвести.

Объем выпуска готовой продукции составляется в натуральных единицах измерения и рассчитывается по формуле:

                              

              =                                   +                              -                           (4.2)

 

 

 

 

 

 

Бюджет  прямых затрат на материалы

Бюджет прямых затрат на материалы показывает, сколько  сырья и основных материалов требуется  для производства готовой продукции и сколько сырья и основных материалов должно быть закуплено.

После определения  количества сырья и материалов, требуемого для производства продукции, следующим  этапом является расчет необходимого количества закупок (по видам сырья  и материалов). Потребность в сырье и материалах в каждом периоде может быть определена по следующей формуле:

                                =                                     +                                   -                                        (4.3)

 

 

 

Бюджет затрат на материалы составляется с учетом сроков и порядка погашения кредиторской задолженности за материалы. Состояние кредиторской задолженности на конец каждого периода, определяемой по формуле:

 

          =          +                                       -                                   (4.4)

 

 

 

Эти данные автоматически  попадают в прогноз баланса. Выплаты  по закупкам материалов также автоматически  попадают в бюджет движения денежных средств (раздел денежных средств по операционной деятельности).

 

Бюджет  прямых затрат на оплату труда

Бюджет прямых затрат на оплату труда подготавливается, исходя из бюджета производства (количество единиц продукции, подлежащих изготовлению), данных производительности труда и  ставок оплаты труда основного производственного персонала, занятого непосредственно изготовлением продукции.

В бюджете заработной платы основного производственного  персонала необходимо выделять две  составные части:

• фиксированную (постоянную) часть оплаты труда;
• сдельную (переменную) часть оплаты труда.

В случае, если к моменту  составления бюджета затрат на оплату труда накопилась кредиторская задолженность по выплате заработной платы, составляется график ее погашения. Такой график составляется по той же схеме, что и график погашения задолженности за материалы.

 

Бюджет  общепроизводственных расходов

Этот бюджет разрабатывается на следующем этапе бюджетирования. Он отражает объем всех затрат, связанных  с производством продукции, за исключением  затрат на прямые материалы и прямых затрат на оплату труда. Постоянные затраты в бюджете общепроизводственных расходов планируются исходя из потребностей производства, переменные затраты – как норматив, например, от трудозатрат основных производственных рабочих.

Для планирования потока денежных средств  необходимо составлять график оплаты и погашения кредиторской задолженности общепроизводственных расходов.

 

 

 

Бюджет  производственных запасов

Бюджет производственных запасов  составляется в денежном выражении и содержит нормативы по:

1. запасам материалов,
2. незавершенному производству,
3. готовой продукции.

Запасы готовой  продукции в денежном выражении рассчитываются на основе плановой себестоимости единицы продукции. Себестоимость готовой продукции будет зависеть от выбранного метода калькулирования себестоимости и оценки запасов.

Помимо производственных затрат, на величину себестоимости готовой  продукции оказывает влияние остатки незавершенного производства. Расчет объема незавершенного производства в различных отраслях может производиться несколькими методами в зависимости от характера производства.

Величина  запаса основных материалов на конец периода планируется исходя из потребностей производства следующего периода. Наиболее простым способом определения уровня запасов материалов является выражение его в процентах от уровня продаж следующего месяца.

После определения целевых остатков готовой продукции можно скалькулировать себестоимость реализованной продукции.

Себестоимость  реализованной продукции  определяется по следующей формуле:

 

                        (4.5)

                                  =                                          +                                             -

 

В свою очередь себестоимость  произведенной за планируемый период продукции  рассчитывается следующим  образом:

                           (4.6)

                                         =                                          +                                             +

 

 

Бюджет  коммерческих расходов

Коммерческие расходы – это  затраты, связанные с продвижением товаров на рынок сбыта. Часть  этих затрат зависит от объема продаж, например, комиссионные. Другая часть  является постоянной составляющей бюджета.

Для упрощения составления  прогноза денежного потока рекомендуется отражать в данном бюджете денежные выплаты, связанные с коммерческими расходами. Если в данном бюджете указаны амортизационные отчисления, они должны относиться только к оборудованию, используемому для коммерческих целей.

 

Бюджет  управленческих расходов

В данном бюджете определяются все затраты предприятия, не связанные  с производственной деятельностью.

Выделяют следующие  типовые статьи управленческих (общехозяйственных) расходов промышленного предприятия: расходы на управление; общехозяйственные расходы; Налоги, сборы и платежи, относящиеся на себестоимость продукции, непроизводительные расходы .

Большинство управленческих расходов носит постоянный характер. Если присутствует переменная часть  затрат, она планируется как процент (например, от объема продаж).

При подготовке данных для  бюджета движения денежных средств  рекомендуется по аналогии с общепроизводственными  расходами ввести строку «К выплате  по управленческим расходам». От величины управленческих расходов данная статья отличается на величину амортизационных отчислений зданий и сооружений непроизводственного назначения.

 

Бюджет  доходов и расходов

Бюджет доходов и  расходов – первый из документов основного  бюджета, показывающий какой доход  заработало предприятие за плановый период и какие затраты были понесены. Большая часть исходных данных берется их операционных бюджетов.

Для проведения маржинального анализа  бюджет доходов и расходов составляют в формате маржинальной прибыли.  Кроме того, этот бюджет целесообразно  составлять в двух вариантах: сводном (в целом по предприятию) и «развернутом» (в разрезе доходности отдельных видов продукции).