Производственно-финансовый анализ деятельности предприятия.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Введение

В условиях рыночной экономики  целью любого производства является получение максимально возможной  прибыли. В этих условиях могут осуществлять свою производственно-финансовую деятельность только те предприятия, которые получают от нее наивысший экономический  результат. Те же предприятия, которые  работают неэффективно, малорентабельно, тем более убыточно, нежизнеспособны. Они неизбежно разоряются и прекращают свое существование. Следовательно, на каждом предприятии необходимо выявлять наличие фактов бесхозяйственности, непроизводительных потерь, неразумного  вложения средств и т. п. для их устранения. Следует выявлять и включать в работу предприятия резервы  производства, рационального и эффективного использования материальных, трудовых и финансовых ресурсов, природных богатств.

Поэтому в настоящее время  значительно возрастает роль анализа  финансово-хозяйственной деятельности предприятий, основная цель которого - выявление и устранение недостатков  в деятельности предприятий, поиск  и вовлечение в производство неиспользуемых резервов.

Главными целями в ходе работы будет служить изучение: понятия  основных производственных фондов, их классификация и проблема эффективности  использования их на промышленных предприятиях.

Задачи в ходе работы: характеристика рассматриваемого промышленного предприятия, анализ основных производственных фондов предприятия, финансовый анализ предприятия, который включает в себя: анализ имущества и капиталов, анализ кредитоспособности и финансовой устойчивости, анализ денежных потоков, анализ дебиторской и кредиторской задолженностей, анализ прибыли предприятия.

Объектом исследования будет служить предприятие ОАО «Уют», изготовляющее корпусную мебель. Предмет исследования - его основные производственные фонды, и показатели их использования.

 

Часть 1

Анализ основных производственных фондов производится по нескольким направлениям, разработка которых в комплексе  позволяет дать оценку структуры, динамики и эффективности использования  основных средств и долгосрочных инвестиций.

Таблица 1

Анализ эффективности  использования основных производственных фондов:

Показатель	Условные обозначения, формула	2010 год	2011 год	Изменение Прирост	Темп прироста
Объем товарной продукции, руб	V	1309198,2	1551145,3	241947,10	18,48
Стоимость ОПФ, руб.	S	915722	922268	6546,0	0,71
Фондоотдача	Фо=V/S	1,4297	1,6819	0,2522	17,64
Фондоемкость	Фе=S/V	0,6995	0,5946	-0,1049	-14,99
Экономия средств ОПФ, руб	ДФе		-162684,5

 

Экономия (перерасход) основных производственных фондов предприятия  рассчитывается по формуле 1:

ДФе = (Фе – Фо)*V     (1)

где     – экономия (перерасход) средств ОПФ, руб.;

 – значение фондоемкости в 2011 году, руб.;

 – значение фондоемкости в 2010 году, руб.;

 – значение объема товарной продукции в 2011 году, руб.

 

В анализируемом периоде  наблюдается рост товарной продукции, так и рост стоимости ОПФ соответственно на 18,48 5 и на 0,715. Но при этом темп роста товарной продукции превышает  темп роста стоимости ОПФ в 26 раз. Данное обстоятельство обусловило рост фондоотдачи на 17,64 %, и снижение фондоемкости на 14,99 %. Вследствие этих факторов мы наблюдаем экономия средств ОПФ на 162684,5 рублей.

Рассчитаем влияние на изменение объема производства стоимости  ОПФ и эффективности их использования по формуле :

V = S * Ф;    (2)

рассчитаем изменение  объема производства в зависимости  от изменения стоимости ОПФ, формула:

дV(S) = дS * Фо     (2а)

где   дS  - изменение стоимости ОПФ, руб.;

 

Ф0 - значение фондоотдачи в 2010 году, руб.

Так на основе формулы 2, рассчитаем изменение объема производства в  зависимости от эффективности использования  ОПФ, формула 2б:

дV(Фо) = дФо * S  (2б),

где дФо - изменение фондоотдачи в 2010 году, руб.;

S - значение стоимости ОПФ в 2011 году, руб.

Сведем влияние факторов в таблицу 2 и рассчитаем размер и  долю их влияния на результатный показатель объема производства.

 

 

 

 

 

 

 

Таблица 2

Анализ размера и доли влияния факторов на объём товарной продукции

Фактор	Условные обозначения	Размер влияния, руб.	Доля влияния в %
I Экстенсивные факторы
Изменение объёма производства в зависимости от стоимости ОПФ	дV(S)	9358,75	3,87
II Интенсивные факторы
Изменение объёма производства в зависимости от эффективности  использования ОПФ	дV(Фо)	232588,35	96,13
Всего		241947,10	100

 

На увеличение объёма производства на 241947,1 рубля повлияли следующие  факторы: так произошло увеличение интенсивных факторов на 232588,35 рублей, положительное влияние которых  составило 96,13%. Уменьшение экстенсивных факторов на 9358,75 рублей, и доля их положительного влияния составила 3,87%. Данное обстоятельство говорит об эффективном использовании  производственных ресурсов, что отражает рисунок 1.

 

 

 

 

 

 

 

Рисунок 1

Размер влияния факторов на объем товарной продукции.

 

 

Анализ денежных потоков

Цель анализа денежных потоков – это, прежде всего, анализ финансовой устойчивости и доходности предприятия. Его исходным моментом является расчет денежных потоков, прежде всего, от операционной (текущей) деятельности.

       Денежный поток характеризует степень самофинансирования предприятия, его финансовую силу, финансовый потенциал, доходность.

       Финансовое благополучие предприятия во многом зависит от притока денежных средств, обеспечивающих покрытие его обязательств. Отсутствие минимально-необходимого запаса денежных средств может указывать на финансовые затруднения. Избыток денежных средств может быть знаком того, что предприятие терпит убытки.

Общий приток денежных средств составил в 2010 и в 2011 году 2467274,1 рублей и 1892065,4 рублей соответственно. На основании таблицы построим две диаграммы, которые, представлены рисунок 2.

 

 

Рисунок 2

Динамика состава и  структуры денежных притоков

                                                                      

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Основную долю денежных притоков предприятия занимают инвестиционная (48 % в 2010 году и 44 % в 2011 году) и текущая (47 % в 2010 году и 51 % в 2011 году) деятельности предприятия, их доли не значительно меняются в 2011 году по сравнению с 2010 годом. Общий денежный приток предприятия сократился на 575208,7 рублей.

 

 

 

Таблица 3

Анализ качества доходов  предприятия

Показатель	2010			2011		Изменение
	Сумма, руб		Доля, в %	Сумма, руб	Доля, в %	Прирост, руб.	Темп прироста, в %	Изменение доли, в %
Выручка от реализации	1332170,2	100		1541306,5	100	209136,3	15,70
Валовая прибыль	186127,2	13,97		324950,7	21,08	138823,5	74,59	7,1
Прибыль от продаж	79612,1	5,98		227387	14,75	147774,9	185,62	8,78
% к получению	118366,86	8,89		98495,2	6,39	-19871,7	-16,79	-2,5
Прочие доходы	1160241,3	87,09		842038,2	54,63	-318203,1	-27,43	-32,5
Прибыль до налогообложения	1257363	94,38		1054825,6	68,44	-202537,4	-16,11	-25,9

 

На основании анализа  можно наблюдать следующее, валовая  прибыль составляет 25,64 % в 2010 году и 8,69 % в 2011 году от выручки, довольно низкий и не эффективный результат производственной деятельности. Прибыль от продаж составила в 2010 году 5,98 5, а в 2011 году 14,75 %, т. е. это говорит о высоком уровне затрат на управленческие и коммерческие расходы. Прочие доходы составляют 75,28 % в 2010 году и 63,21 % в 2011 году от выручки, и они в 3 раза в 2010 и в 7 раз больше прибыли от основной деятельности, т е предприятие получает основные доходы от прочей деятельности. Что касается сравнения между собой показателей 2010 и 2011годов, то можно сказать следующее: все показатели снизились, что свидетельствует о неэффективности управления, только прибыль от продаж выросла на 8705,4 рубля, хотя и не стала положительной.

 

 

 

 

 

Таблица 4

Показатель	2010		2011		Изменение
	Сумма, руб	Доля, в %	Сумма, руб	Доля, в %	Прирост, руб.	Темп прироста, в %	Изменение доли, в %
Себестоимость	1146043	100	1216355,8	100	70312,8	6,14
Управленческие расходы	93760,8	8,18	78787,3	6,48	-14973,5	-15,97	-1,70
Коммерческие расходы	12754,3	1,11	18776,4	1,54	6022,1	47,22	0,43
Прочие расходы	397510,2	34,69	358220,05	29,45	-39290,15	-9,88	-5,24

 

На основании анализа  можно наблюдать следующее: управленческие расходы составляют 81,81 % в 2010 году и 64,77 % в 2011 году от себестоимости, довольно высокий и неэффективный результата производственной деятельности предприятия. Коммерческие расходы составляют в 2010 году 1,11 % и в 2011 году 1,54 %, это достаточно низкий результат, предприятие слишком мало уделяет внимания развитию политики продажи своей продукции. Прочие расходы в 2008 году 34,69 %. в 2009 году 29,45 %, т. е. предприятие затрачивает почти 1/3 своих средств на не связанную с основной деятельностью работу. Сравнивая между собой показатели 2010 и 2011 годов можно пронаблюдать следующее: себестоимость и коммерческие расходы увеличились на 70312,8 рублей и 6022,1 рублей соответственно, причиной повышения себестоимости может являться увеличение стоимости сырья для производимой продукции, коммерческие же расходы могли сырости из-за увеличения потребности предприятия в рекламе. Управленческие и прочие расходы были снижены на 149727,5 рублей и 39290,15 рублей соответственно, это является положительным явлением.

 

 

Часть 2

 

Анализ имущества и  капиталов

Проанализируем платежеспособность (ликвидность) по относительным показателям: коэффициент ликвидности денежного потока рассчитывают по формуле:

Клдп = ДС/КО = ДС/КЗС+КЗ+ПКП,

где    ПКП - прочие краткосрочные  обязательства.

Коэффициент абсолютной ликвидности рассчитывают по формуле:

Кал = ДС + КФВ / КО,

Коэффициент быстрой ликвидности рассчитывают по формуле:

Кбл = ДС+КФВ+ДЗ+ПОА / КО,

где    РБП – расходы  бедующих периодов,

Коэффициент общей ликвидности рассчитывают по формуле:

Кол = ОА – РБП-НДС– ПТЗ / КО.

Все коэффициенты платежеспособности (ликвидности) рассчитываются за каждый год. Сведем полученные результаты по относительным коэффициентам в таблицу 5.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Таблица 5

Анализ коэффициентов  платежеспособности

Коэффициент	2010	2011	Изменение	Нормальный уровень	Выше/ниже нормального уровня
					2010	2011	изменение
Коэффициент ликвидности денежного  потока	0,52	0,60	0,08	0,1-0,2	0,32	0,40	0,08
Коэффициент абсолютной ликвидности	6,77	1,33	-5,44	0,2-0,5	6,27	0,83	-5,44
Коэффициент быстрой ликвидности	7,57	2,32	-5,26	0,6-0,8	6,77	1,52	-5,26
Коэффициент общей ликвидности	9,62	4,62	-5,00	1,0-2,0	7,62	2,62	-5,00

 

Сравнивая изменения коэффициентов  можно сказать следующее: изменение  коэффицмента ликвидности денежного потока превышает нормальный уровень на 8%, что говорит о нерациональном использовании денеж средств, их замораживание на счетах, изменение коэффициента быстрой ликвидности превышает нормальный уровень в 5,26 раза, что свидетельствует о нерациональной политики выдачи коммерческого кредита предприятием, изменение коэффициента общей ликвидности превышает нормальный уровень в 5 раз, это говорит о наличии залежалых запасов, наличие на складах не реализованной готовой продукции, незавершенного производства.