Риски в инновационной деятельности

Метод аналогии представляет собой разработку стратегии управления риском конкретного инновационного проекта на основе анализа базы данных о реализации аналогичных проектов и условий их реализации. Данный метод позволяет учесть возможные ошибки, последствия воздействия неблагоприятных   факторов    и   экстремальные   ситуации    как   источники потенциального риска.

Метод аналогии применяется как на отдельных  стадиях жизненного цикла проекта, так и по всему циклу. Часто  метод аналогии используется для  разработки сценариев реализации инновационного проекта.

Метод балльной оценки риска - это один из методов экспертизы риска на основе обобщающего показателя, определяемый по ряду экспертно оцениваемых частных показателей (факторов) степени риска. Он состоит из следующих этапов:

1)  определение  факторов, определяющих степень  риска проекта;

2)  выбор     обобщенного      критерия      и     частных     показателей, характеризующих каждый фактор;

3)  оценка   обобщенного   критерия   степени   риска   инновационного проекта;

4)  выработка  рекомендаций по управлению риском  при реализации инновационного проекта.

Данный  метод  широко  используется  в  деятельности рейтинговых и аналитических  агентств при оценке региональных, политических и кредитных рисков.

Метод дерева решений - это метод, оценивающий наиболее вероятные значения   результатов   инновационной   деятельности   в   зависимости   от вариантов реализации инновации. Он основан на построении пространственно-ориентированного графа, отражающего последовательность принятия решений и условий их реализации, оценке промежуточных результатов с учетом их вероятности. Метод позволяет рассчитать математическое ожидание результатов по каждому из вариантов реализации инновации.

Метод Монте-Карло  (статистических испытаний) - это метод формализованного описания неопределенности, используемый в наиболее сложных для прогнозирования проектах. Он заключается в изучении статистики процессов реализации проектов на данном или аналогичном предприятии, что позволяет установить влияние и частоту получения конкретных результатов, а также ограничения на диапазон и динамику исходных значений и анализируемых показателей.

Статистические  данные и ограничения служат основой  имитационных моделей, позволяющих  создать множество сценариев  реализации проекта. Метод позволяет разработать наиболее вероятный сценарий реализации проекта.

Методы  экспертных оценок риска - это методы прогнозирования и анализа рисков, которые основаны на заключениях экспертов. К числу наиболее распространенных методов экспертных оценок риска относят метод Дельфи, ранжирование, попарное сравнение, метод балльных оценок и другие.

Метод Дельфи - это метод прогноза, при котором  в процессе исследования исключается  непосредственное общение между  членами группы и проводится индивидуальный опрос экспертов с использованием анкет для выяснения их мнения относительно будущих гипотетических событий.

Достоверность полученных оценок зависит от квалификации экспертов, независимости их суждений, а также от методического обеспечения  проведения экспертизы. Одним из показателей  достоверности полученных значений является коэффициент конкордации (согласованности) мнений экспертов.

Методы  портфолио - это общее название группы методов анализа и управления инвестициями, позволяющих на основе экономико-математических, статистических и других методов разработать с учетом риска:

• принципы работы па финансовом рынке (направления инвестиций по сегментам, отраслям и/или рынкам);
• условия изменения структуры инновационного портфеля (покупки или продажи конкретных ценных бумаг и т.п.).

Методы  портфолио разрабатываются финансовыми  аналитиками для профессиональных участников финансового рынка, и, как  правило, являются ноу-хау.

Моделирование риска - это метод анализа и оценки риска проекта, используемый в случае, если необходимо учесть большое число проявляющихся факторов риска. Для моделирования риска заранее определяется множество учитываемых параметров и возможный диапазон их значений.

Моделирование риска позволяет построить динамическую характеристику изменяемых факторов и  их влияние на оцениваемые показатели. Затем произвольно выбираются значения переменных (с учетом присвоенных  им заранее вероятностей) и рассчитывается конечный показатель.

Эти и  другие методы анализа позволяют  оценить риски. Оценка рисков -это  один из этапов анализа рисков, который  заключается в качественной или количественной оценке возможных потерь (ущерба, убытков) и возможности их возникновения. Она проводится преимущественно экспертными методами в условиях неопределенности и используется при сравнении ограниченного числа альтернатив принимаемых решений.

 

3.3 Качественная  и количественна оценка рисков

 

Качественная  оценка рисков осуществляется в основном посредством рейтинга.

Рейтинг - это способ качественной оценки риска  в какой либо области деятельности на основе формализации экспертных методов. Одной из первых и самой простой формой проведения рейтинговой оценки стал так называемый ранкинг, то есть ранжирование.

Ранжирование  предполагает упорядочение оцениваемых объектов в порядке возрастания или убывания их качеств. Ранжирование может осуществляться несколькими методами, но в основе каждого из них лежат экспертные методы. Рассмотрим лишь некоторые из них.

Мягкая  рейтинговая оценка - наиболее распространенная форма проведения рейтинга. Согласно этому методу эксперты оставляют  в списке, не указывая приоритет, наилучшие, с их точки зрения, оцениваемые  объекты. Наивысший   ранг   получает   объект,   набравший   большее   число   голосов экспертов.

Непосредственное  ранжирование - самый простой способ проведения рейтинга. Сущность этого  метода состоит в том, что эксперты располагают в определенном порядке  оцениваемые объекты, затем рассчитывается среднее арифметическое место каждого  объекта и в соответствии с  этим значением составляется окончательно упорядоченный список. Достоверность  результатов экспертизы проверяется  по значению коэффициента конкордации - согласованности методов экспертов.

Попарное  сравнение - более сложный вариант  ранжирования, в соответствии с которым эксперты, сопоставляя поочередно каждые два оцениваемых объекта, определяют, какой из них лучше, затем эти мнения усредняются и составляется окончательный рейтинг по правилу; «Если А лучше В, В лучше С, то А лучше С». Проблема применения этого способа связана с тем, что экспертам приходится анализировать большое число пар, при этом усреднение может привести к логическому тупику: «А лучше В, В лучше С, С лучше А». Непосредственное ранжирование невозможно применить, если список оцениваемых объектов остается открытым.

Ранжирование  на основе балльной оценки сочетает в  себе преимущества непосредственного  ранжирования и ранговой корреляции. При этом список оцениваемых объектов может быть неограничен. Эксперты сами называют число объектов и оценивают их в баллах или располагают их в определенном порядке. При этом порядковому номеру присваивается соответствующее число баллов. Для получения окончательного упорядоченного списка ранжируемых объектов баллы складываются, а объекты располагаются в порядке возрастания или убывания баллов. Балльное ранжирование стало одним из наиболее популярных методов рейтинговой оценки среди российских информационных и аналитических агентств.

Главная проблема ранжирования связана с  тем, что сравнения объектов осуществляются по нескольким показателям, и результаты могут быть неоднозначными: лидер по одному показателю может стать аутсайдером по другому.

Чтобы снизить  субъективное влияние экспертов, в  рейтинг включаются объективные  характеристики объектов, реально поддающиеся  измерению без участия экспертов. Рейтинг в этой форме получил  наименование скоринга, который является оцениваемым на основе системы показателей и балльной оценки.

Количественная  оценка рисков. При оценке риска  вполне обосновано применения аппарата математической статистики и теории вероятностей.

Для обобщенной оценки риска используются следующие  правила:

а) правило  поглощения рисков: если риски относятся  к одной области деятельности, но проявление негативных факторов происходит независимо друг от друга, вероятность  их проявления оценивается по максимальному  значению:

P_o= max {p_i}

где P_o - общая степень риска в данной области;

       p_i - степень частных рисков в одной области.

Пример. Для реализации инновационного проекта  необходимо обеспечение производства сырьем, электроэнергией и комплектующими.

Надежность  поставщика сырья (вероятность своевременной  поставки качественного сырья) - q_с=0,95; поставщика комплектующих – q_к=0,9; надежность работы электроэнергии – q_э =0,97.

Определить  максимальную степень риска (Р).

Решение:

p=1 - q

где q - вероятность свершения события (например, надежность);

      р - вероятность отказа (риска).

р_с = 1-0,95 =0,05

р_э= 1-0,97 = 0,03                                     }              mах {р_i;}

р_к= 1 -0,9= 0,1

Максимальная  степень риска (вероятность остановки  внедряемого производственного процесса)

Р=0,1 (или 10%).

б) правило  математического сложения рисков: если риски относятся к различным  областям деятельности, но проявление негативных факторов происходит независимо друг от друга, вероятность их проявления (р₀) оценивается по правилам теории вероятности для суммы вероятностей независимых событий. Для двух факторов:

p₀ = p₁+p₂ +p_1* p₂

Пример. На реализацию инноваций влияют: квалификация персонала и точность работы оборудования. Ошибки персонала совершаются в  среднем 3 на каждые 100 операций. Сбои оборудования в среднем происходят 12 раз на каждые 1000 часов работы. Определить степень риска всего инновационного проекта.

Решение. Степень риска может составить  в результате:

• ошибок персонала -   3:100=3%;
• сбоя оборудования - 12:1000=1,2%.

Тогда степень  риска всего инновационного проекта  равна:

Р_о= (0,03 + 0,012 + 0,3*0,012) * 100% = 4,236%.

в) правило  логического сложения рисков: если риски относятся к разным областям деятельности, а негативные факторы  проявляются в зависимости один от другого, вероятность их проявления оценивается на основе правила логического  сложения - степень риска в этом случае рассчитывается как сумма  произведений риска одного события  на шансы других:

Р₀ = f [p_i  * П * q_j ,

где  p_i - степень риска для i-го случая;

       q_j  - оценка шанса для j-го случая ( q_j = 1 - p_i )

Пример. Инновационный проект реализуется  в три этапа.

Вероятность прекращения проекта на первом этапе  составляет - 0,5; на втором - 0,3; на третьем - 0,1. Определить степень риска проекта  в целом.

Решение. Степень риска всего проекта  составит:

Р₀ = 0,5*(1-0,3)*(1 -0,1)+0,3*(1-0,5)*(1-0,1)+0,1*(1-0,3)*(1-0,5)=0,485=48,5%.

Степень риска учитывается в коэффициенте дисконтирования, включающего премию за риск:

d = а + b + с,

где а - цена капитала;

в - уровень  премии за риск;

с - уровень  инфляции.

Существуют  и другие показатели оценки риска, например:

• степень риска (вероятность неблагоприятной динамики инновационного процесса и негативных результатов инновационной деятельности);
• цена риска (вероятность результата инновационной деятельности, т.е. экономический результат, ради которого инвестор пошел на риск);
• мера   риска   (возможные   потери,   наиболее   негативный   ожидаемый I результат или пессимистическая оценка возможного риска);
• зоны риска (качественная характеристика степени риска в зависимости от вероятности его возникновения).

 

 

 

 

 

Заключение

 

 

Поддержка инновационного предпринимательства является одним из приоритетных направлений государственной научно-технической и экономической политики во всех странах с развитой рыночной экономикой.

Работа посвящена рассмотрению рисков в инновационной деятельности, их классификации, охарактеризованы факторы рисков и критерии их оценки, а также методы оценки рисков в инновационной деятельности и пути их минимизации.

Риск  в организациях возникает в силу неопределенности условий и процессов  ее деятельности. Очевидно, что инновационная  деятельность, вносящая существенные, а порой и радикальные изменения в производственные процессы, существенно увеличивает неопределенность динамики и результатов деятельности организации. Рост неопределенности повышает риск неудачного результата инновации.

В общем  виде риск в инновационной деятельности можно определить как вероятность потерь, возникающих при вложении организацией средств в производство новых товаров и услуг, в разработку новой техники и технологий, которые, возможно, не найдут ожидаемого спроса на рынке, а также при вложении средств в разработку управленческих инноваций, которые, возможно, не принесут ожидаемого эффекта.