Формы обеспечения возвратности кредита

      Анализ практики применения этих способов выявил ряд существенных недостатков, в результате чего механизм вторичных гарантий возврата кредита оказывается зачастую недействительными и формальными.  

Главными недостатками действующей ныне практике использования  залогового механизма, гарантий, поручительства являются следующие.

1. Неразработанность  механизма предварительного и  последующего контроля за качественным  составом имущества, предлагаемого  к залогу, порядком его хранения  и использования; финансовой устойчивостью  поручителей и гарантов, методов оценки справедливой стоимости предметов залога, в частности недвижимости.

2. Слабая дифференцированность  условий договора о залоге  применительно к индивидуальному  риску соответствующей залоговой  операции.

3. Недостатки  в оформление договоров о залоге, поручительств и писем, приводящие их к недействительности.

      Вместе с тем использование  вторичных форм обеспечения возвратности  кредита в России сопряжено  в определенными трудностями.  Так, для неформального применения  залогового механизма необходимы соответствующие предпосылки. Главной предпосылкой является развитие отношений собственности, обусловливающее возникновение имущественных прав и обязанностей предприятий.

      Эффективность залогового механизма  в значительной мере зависит  от правильности определения справедливой залоговой стоимости объекта, а это требует наличия квалифицированного штата оценщиков (независимых или в штате банка). В настоящее время при большом числе экспертов- оценщиков, работающих на рынке оценочных услуг, наблюдается дефицит квалифицированных оценщиков, подготовленных и умеющих проводить не только переоценку основных фондов предприятий, но и оценку разного вида имущества клиентов при малом объеме исходной информации. Необходимо также наладить механизм информирования банками друг друга о финансовом состоянии клиентов, выдающих поручительства.

      Перспективы развития в России  различных способов обеспечения  возвратности кредита следует  также связывать с оценкой  риска, которой содержит каждый  из них.

В России, как  отмечалось, способы вторичного обеспечения возврата кредита, в том числе залог имущества клиента, банковская гарантия и поручительство имеют две категории качества, влияющие на объем создаваемых банком резервов на покрытие кредитного риска по выданным кредитам.

 

§2.2. Перспективы развития различных форм обеспечения возвратности кредита

 

     Перспективы развития в нашей стране различных форм обеспечения возвратности кредита, применяемых в зарубежной практике, необходимо связывать с оценкой риска, который содержит каждая из них.

     Интересен  опыт по использованию системы  трехбалльной оценки эффективности  разных форм обеспечения возвратности  и установления в соответствии  с ней максимального предела  кредитования. Ниже приведена сводная  таблица, в которой указана дифференцированная оценка (в баллах) этих форм.

 

Таблица 1

Оценка эффективности  различных форм обеспечения кредита.

 

Форма обеспечения  возвратности кредита	Количество  баллов	Максимальная  сумма кредита в % к обеспечению
1	2	3
1. Ипотека	3	60-80
2. Залог вкладов,       находящихся  в банке,       который  предоставил      кредит.	3	100
3. Поручительство (гарантии)	2	В зависимости  от степени кредитоспособности поручителя (гаранта) до 100
4. Залог ценных  бумаг	2	Ценные бумаги, приносящие твердый процент 70-80, акции 50-60
5. Уступка требований  по      поставке  товаров или       оказании  услуг.	1	20-40
6. Передача права      собственности	1	20-50

 

     Наибольшее  количество баллов, означающее наибольшую  эффективность, имеют: ипотека  и залог депозитных вкладов. В этих случаях наблюдается сравнительно высокий размер максимальной суммы кредита относительно представленного обеспечения кредита. В тоже время сложность оценки ипотеки снижает максимальный уровень кредита. Более низкую оценку в баллах получили поручительства (гарантии) и залог ценных бумаг. Максимальная сумма кредита при наличии поручительства при высокой кредитоспособности поручителя может достигать 100 %; если кредитоспособность поручителя сомнительна, степень риска возрастает, и поэтому банк вправе снизить сумму предоставленного кредита по сравнению с суммой, указанной в договоре о поручительстве или в гарантийном письме.

 

 

Глава 3. Классификация предприятий по степени кредитного риска в зависимости от финансового состояния и качества обеспечения кредита

§3.1 Классификация предприятий по степени риска возврата кредита

        

      Наличие в методическом арсенале  банков различных способов обеспечения  возвратности кредита предполагает  правильный с экономической точки  зрения выбор одного из них в конкретной ситуации. Например, в банковской практике Германии в момент рассмотрения кредитной заявки осуществляют анализ положения конкретного заемщика на предмет риска выдаваемой ссуды. В качестве критериев риска используют два показателя:

      1) финансового состояния заемщика;

      2) качества имеющегося у него  обеспечения кредита.

      Финансовое состояние заемщика в экономической жизни Германии определяется по уровню рентабельности и доле обеспеченности собственными средствами. В соответствие с этими критериями выделяют три группы предприятий с различной степенью риска несвоевременного возврата кредита. Это предприятия, имеющие:

а) безукоризненное  финансовое состояние, т.е. солидную базу собственных средств и высокую  норму рентабельности;

б) удовлетворительное финансовое состояние;

в) неудовлетворительное финансовое состояние, т.е. низкую долю собственных средств и низкий уровень рентабельности.

      С точки зрения имеющегося  у заемщика качества обеспечения все предприятия подразделяют на четыре группы риска. Это предприятия, имеющие:

а) безукоризненное  обеспечение;

б) достаточную, но неблагоприятную структуру обеспечения;

в) трубнооцениваемое  обеспечение;

г) недостаток обеспечения.

Поскольку для  каждого предприятия-заемщика одновременно действуют оба фактора, чтобы сделать окончательный вывод степени кредитного риска, составляют следующую таблицу (таб.2).

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Таблица 2

Классификация предприятий  по степени риска возврата кредита

 

Обеспечение возврата	Финансовое положение
	Безукоризненное финансовое состояние	Удовлетворительное финансовое состояние	Неудовлетворительное финансовое состояние
1. Безукоризненное обеспечение	1	1	1
2. Достаточная, но неблагоприятная  структура обеспечения	1	2	3
3. Труднооцениваемое обеспечение	1	3	4
4. Недостаточное обеспечение	1	4

 

      Как показывает таб.1, по степени  кредитного риска выделяются  четыре группы предприятий. Отнесение  к первой группе означает минимальный  риск, поскольку обеспечивается  возврат кредита или за счет  безукоризненного финансового состояния, или за счет высокого качества имеющегося у него обеспечения. В каждой следующей группе предприятий степень риска возрастает

      В России до принятия Положения  Банка России от 26 марта 2004г.  №254-П качество обеспечения, дифференцированное  на три категории, принималось во внимание при оценке качества индивидуальных ссуд и объем создаваемых резервов.

Критериями  качества обеспечения являлись: ликвидность, достаточность для компенсации  банку основной суммы долга по ссуде и процентов за нее; соблюдение необходимых требований к оформлению и содержанию юридической документации.

В зависимости  от сочетания соответствующих категорий качества обеспечения с качеством обслуживания долга по ссуде и причитающимся процентов выделялись четыре группе ссуд по степени их рисковости:

      I- стандартная ссуда (1% риска)

      II- нестандартная ссуда (умеренный  уровень риска, равный 20%)

      III- сомнительная ссуда (высокий  уровень риска, равный 50%)

      IV- безнадежная ссуда (вероятность  возврата практически отсутствует,  т.е. степень риска равна 100%)

      Положение Банка России №254-П  внесло принципиальные изменения в классификацию вторичного обеспечения ссуд и порядок его использования в процессе регулирования риска. Как уже отмечалось, в настоящее время выделяются две категории качества являются ликвидность и требования к содержанию юридической документации.

     Содержание обоих этих критериев расширено. В частности, ликвидность для материальных ценностей и недвижимости определяется наличием устоичивого рынка соответствующих предметов залога и способностью быть реализованными в срок, не превышающий 180 календарных дней; для ценных бумаг- принадлежностью к перечисленным в нормативном документе Банка России их типам. Требования к содержанию договора залога касаются прежде всего наличия в нем заверения заемщика об отсутствие условии, препятствующих реализации залоговых прав или их реализации с существенными потерями.

      Другое принципиальное изменение  относится к порядку использования  вторичных способов обеспечения  кредита в процессе регулирования  кредитного риска. В настоящее  время качество обеспечения оказывает  влияние не на оценку качества индивидуальной ссуды (вероятность обесценения), а на объем резервов, создаваемых по ней. В результате качество обеспечения становится фактором регулирования финансового результата деятельности банка в зависимости от качества его ссудных операции.

 

§3.2 Методика первичного анализа кредитоспособности клиента на стадии выдачи кредита

 

     При анализе  кредитоспособности возможного  заемщика и оценки качества  заявки на кредит работник  банка получает непосредственно  от руководителя предприятия-заемщика полный пакет документов в соответствии с утвержденным правлением банка перечнем, удостоверяет его личность по паспортным данным, о чем делается отметка в кредитной заявке; производит экономический анализ, пользуясь имеющейся и полученной от заемщика информацией, которая включает сведения о полноте формирования уставного капитала, взаимоотношениях клиента с банком в прошлом.

     Особое  внимание обращается на: выполнение  клиентом обязательств перед  банком в установленные сроки;  обеспеченность рынком сбыта готовой продукции; наличие договоров на реализацию ценностей по кредитуемому мероприятию с рассмотрением условий их поставки и реализации; формы расчетов; наличие возможностей предъявления штрафных санкций за неисполнение договорных обязательств покупателей. Изучаются вопросы об объеме реализации продукции (работ, услуг) в предшествующие периоды; техническом отношении и его состоянии; степени амортизации основного оборудования; наличие складских помещений (числятся ли они на балансе, собственные или арендованные, характеристика арендованных помещений); уровне квалификации персонала; внешней среде; деятельности клиента (воздействие региональных и отраслевых факторов).

     На этапе  подготовки кредитного договора  определяется кредитоспособность заемщика, а именно: в состоянии ли клиент вернуть ссуду и проценты в обусловленный срок. Следует различать понятия «кредитоспособность» и «платежеспособность». Кредитоспособность заемщика в отличие от его платежеспособности не фиксирует платежи за истекший период, а прогнозирует его платежеспособность на ближайшую перспективу. Оценивается кредитоспособность на основе системы показателей, которые отражают источники и размещение оборотных средств и результаты хозяйственно-финансовой деятельности.

     При анализе кредитоспособности используются различные источники информации. Кредитоспособность оценивается следующими коэффициентами:

• ликвидности;
• покрытия;
• оборачиваемости;
• привлечения, включающим показатель финансовой независимости и показатель обеспеченности собственными оборотными средствами;
• прибыльности, т.е. рентабельности реализованной продукции.