Формирование финансовых ресурсов предприятия

Анализ состава и структуры источников финансовых ресурсов ООО «Вектор» представлен в таблице 2.3. Из таблицы видно, что в 2009 г. в ООО «Вектор» в составе заемного капитала появились краткосрочные кредиты и займы в сумме 800 тыс. руб., доля кредитов и займов составила 2,34 пункта.

Таким образом, сравнение структурной динамики актива и пассива баланса показало, что прирост финансовых ресурсов в основном направлен на увеличение недвижимости, что снижает уровень мобильности имущества организации, при этом наибольшее влияние на увеличение имущества оказал прирост заемного капитала

Уменьшение доли собственного капитала за счет любого из перечисленных источников способствует снижению финансовой устойчивости ООО «Вектор».

 

Таблица 2.3. Анализ состава и структуры источников финансовых ресурсов ООО «Вектор» в 2008–2009 гг.

Источники финансовых ресурсов		2008 г.						2009 г.						Изменение (+,–)
		тыс. руб.			% к итогу			тыс. руб.				% к итогу		тыс. руб.		% к началу года
Собственный капитал
Уставный капитал		20			0,06			20				0,06		0		0,00
Добавочный капитал		26388			78,06			29607				86,68		3219		8,62
Резервный капитал		0			0,00			0				0,00		0		0,00
Нераспределенная прибыль (убыток)		3802			11,25			363				1,07		-3439		-10,12
Суммы, приравненные к собственному капиталу		0			0,00			0				0,00		0		0,00
Доходы будущих периодов		301			0,89			39				0,11		-262		-0,78
Итого		30511			90,26			30029				87,92		-482		-2,34
Заемный капитал
Долгосрочные кредиты и займы	0			0,00			0			0,00			0		0,00
Краткосрочные кредиты и займы	0			0,00			800			2,34			800		2,34
Кредиторская задолженность			2656			7,86			2612		7,65			-44		-0,21
Задолженность участникам по выплате доходов			0			0,00			0		0,00			0		0,00
Резервы предстоящих расходов			246			0,73			249		0,73			3		0,00
Прочие краткосрочные обяза-тельства			389			1,15			465		1,36			835		0,21
Итого			3291			9,74			4126		12,08			353		2,34
Всего			33802			100,00			34155		100,00			76		-

 

Анализ динамики состава и структуры источников собственного капитала организации по данным формы №1 представлен в таблице 2.4.

 

Таблица 2.4. Движение собственного капитала ООО «Вектор» за 2008–2009 гг.

Наименование источников средств	2008 г.		Поступило в 2009 г.		Использовано в 2009 г.		2009 г.		Изменение (+. -)
	тыс. руб.	% к итогу	тыс. руб.	% к итогу	тыс. руб.	% к итогу	тыс. руб.	% к итогу	тыс. руб.	%
Уставный капитал	20	0,07	0	0,00	0	0,00	20	0,07	0	0,00
Добавочный капитал	26388	86,49	3219	92,69	0	0,00	29607	98,59	3219	12,1
Резервный капитал	0	0,00	0	0,00	0	0,00	0	0,00	0	0,00
Нераспределенная прибыль (убыток)	3802	12,46	209	6,02	3648	92,24	363	1,21	-3439	-11,25
Доходы будущих периодов	301	0,98	45	1,29	307	7,76	39	0,13	-262	-0,85
Итого	30511	100,00	3473	100,00	3955	100,00	30029	100,00	-482	-

 

Из таблицы 2.4 видно, что в 2009 г. в организации происходит сокращение собственного капитала за счет сокращения нераспределенной прибыли (на 3439 тыс. руб.) и доходов будущих периодов (на 262 тыс. руб.). Главным источником формирования собственного капитала является добавочный капитал, доля которого составила большую часть всего объема финансирования (98,59%). Его прирост за 2009 г. составил 3219 тыс. руб., в том числе за счет дооценки основных средств – 1466 тыс. руб.

Уставный капитал в 2009 г., так же как и в 2008 г. составляет 20 тыс. руб., резервный капитал по-прежнему отсутствует.

К источникам заемных средств ООО «Вектор» относятся долгосрочные и краткосрочные кредиты и займы, кредиторская задолженность, включая авансы, полученные от покупателей и заказчиков, расчеты с учредителями по выплате доходов, прочие краткосрочные пассивы.

Анализ движения заемного капитала проведен на основе движения его источников: кредитов банков, займов и кредиторской задолженности. Данные о движении источников заемных средств по данным формы №1 в таблице 2.5.

Таблица 2.5. Движение кредитов банков и займов ООО «Вектор» за 2008–2009 гг.

Наименование источников средств	2008 г.		Поступило в2009 г.		Использовано в 2009 г.		2009 г.		Изменения
	тыс. руб.	% к итогу	тыс. руб.	% к итогу	тыс. руб.	% к итогу	тыс. руб.	% к итогу	тыс. руб.	%
Долгосрочные кредиты банков, в том числе: не погашенные в срок	0	0,00	0	0,00	0	0,00	0	0,00	0	0,00
Долгосрочные займы	0	0,00	0	0,00	0	0,00	0	0,00	0	0,00
Краткосрочные кредиты банков	0	0,00	470	58,75	0	0,00	470	58,75	470	58,75
Краткосрочные займы	0	0,00	330	41,25	0	0,00	330	41,25	330	41,25
Итого кредитов и займов	0	0,00	800	100,00	0	0,00	800	100,00	800	-

 

Из таблицы 2.5 видно, что в ООО «Вектор» в 2009 г. появились краткосрочные кредиты и займы. Наибольшую долю (58,75%) в формировании заемного капитала составляют краткосрочные кредиты банков. В 2009 г. организацией были привлечены также краткосрочные займы, составившие 41,25% всего объема заемных средств.

В 2008 г. в организации отсутствовали обязательства, не погашенные в срок. В 2009 г. вследствие падения спроса на продукцию ООО «Вектор» не имело возможности своевременно погасить краткосрочные обязательства, и в 2009 г. их объем составил 289 тыс. руб. Такая тенденция свидетельствует об ухудшении финансового состояния организации.

Объем, качественный состав и движение кредиторской задолженности характеризуют состояние платежной дисциплины, свидетельствующее о степени стабильности и устойчивости организации.

Данные о движении кредиторской задолженности по данным формы №1 в таблице 2.6.

Таблица 2.6. Движение кредиторской задолженности ООО «Вектор» за 2008–2009 гг.

Виды кредиторской задолженности	2008 г.	Возникло обязательств	Погашено обязательств	2009 г.	Изменение (+.–)
Кредиторская задолженность – всего,	2656	686	730	2612	-44
в том числе:
– за товары, работы, услуги	2114	246	350	2010	-104
– по оплате труда	154	21	122	53	-101
– по социальному страхо-ванию и обеспечению	74	40	66	48	-26
– перед бюджетом	38	17	32	23	-15
– по прочим кредиторам	276	362	160	478	202

 

По данным таблицы 2.6 видно, что в 2009 г. в ООО «Вектор» наблюдается тенденция уменьшения суммы счетов к оплате по всем позициям, за исключением задолженности прочим кредиторам, которая занимает наибольший удельный вес в общем объеме задолженности.

Уменьшение обязательства перед поставщиками за товары, работы и услуги в 2009 г. на 104 тыс. руб. при падении спроса на продукцию говорит о финансовых затруднениях организации, так же как и уменьшение задолженности работникам по оплате труда на 101 тыс. руб.

В таблице 2.7 представлена оценка состояния расчетов с кредиторами по срокам оплаты счетов (обязательств).

Анализ состояния расчетов с кредиторами, представленный в табл. 2.7, показывает его улучшение в 2009 г. По сравнению с 2008 г. объем кредиторской задолженности уменьшился на 44 тыс. руб., или на 1,66%.

Оценка стоимости чистых активов ООО «Вектор» проводится ежеквартально и в конце года. Информация о стоимости чистых активов раскрывается в промежуточной и годовой бухгалтерской отчетности.

Таблица 2.7. Оценка состояния расчетов с кредиторами ООО «Вектор» за 2008–2009 гг., тыс. руб.

Статьи	2008 г.	2009 г.	В том числе по срокам образования
			срок уплаты не наступил	не оплачены в срок
				до 45 дн.	от 45 дн.	от 91 до 180 дн.	свыше 180 дн.
Поставщики и подрядчики, в том числе неотфактурованные поставки	2114	2010	243	73			115
По оплате труда	154	53	27	66	66
По социальному страхованию и обеспечению	74	48	19	8	7
Перед бюджетом	38	23		11	9	7
Прочие кредиторы	276	478		478
Итого	2656	2612	289	636	82	7	115
В том числе: неоправданная задолженность % к итогу	659	657

 

Расчет чистых активов организации приведен в табл. 2.8.

 

Таблица 2.8. Расчет оценки стоимости чистых активов ООО «Вектор» за 2008–2009 гг. (тыс. руб.)

Показатели	Чистые активы 2008 г.	Чистые активы 2009 г.	Абсолютное отклонение, тыс. руб.	Относительное отклонение, %
Активы
1. Нематериальные активы	45	141	96	213,33
2. Основные средства	7032	8396	1364	19,40
3. Незавершенное строительство	19540	18335	-1205	-6,17
4. Доходные вложения в  материальные ценности	0	0	0	0,00
5. Долгосрочные финансовые  вложения	43	43	0	0,00
6. Прочие внеоборотные  активы	0	0	0	0,00
7. Запасы	6408	6213	-195	-3,04
8. Налог на добавленную  стоимость	372	580	208	55,91
9. Дебиторская задолженность	191	352	161	84,29
10. Денежные средства	171	95	-76	-44,44
11. Краткосрочные финансовые  вложения	0	0	0	0,00
12. Прочие оборотные активы	0	0	0	0,00
1 3. Итого активы, принимаемые  к расчету	33802	34155	353	1,04
Пассивы
14. Долгосрочные обязательства  по займам и кредитам	0	0	0	0,00
15. Отложенные налоговые  обязательства	0	0	0	0,00
16. Краткосрочные обязательства  по займам и кредитам	0	800	800	100,00
17. Кредиторская задолженность	2656	2612	-44	-1,66
18. Задолженность участникам (учредителям) по выплате доходов	0	0	0	0,00
19. Резервы предстоящих  расходов	246	249	3	1,22
20. Прочие краткосрочные  обязательства	389	465	76	19,54
21. Итого пассивы, принимаемые  к расчету	3291	4126	835	25,37
22. Стоимость чистых активов	30511	30029	-482	-1,58