Происхождение, сущность, функции и виды денег. Денежное обращение. Денежная система

1. Происхождение, сущность, функции и виды денег. Денежное обращение. Денежная система.

Деньги возникли стихийно в результате длительного развития обмена товарами и услугами. Роль денег как всеобщего эквивалента выполняли различные товары: мех, скот, соль, лес, табак, рыба, раковины, зерна какао и т. д. С развитием обмена роль денег перешла к металлам — золоту и серебру, которые по своим свойствам в наибольшей степени были пригодны для выполнения функций денег: высокая стоимость, неподверженность порче, легкость транспортабельности.

В современной экономической литературе рассматривают три основные функции денег: средство обращения, мера стоимости, средство накопления или сбережения.

Количество денег в обращении контролируется государством посредством монетарной политики. На практике эту функцию осуществляет центральный банк.

Различают внутренние и внешние деньги. Внутренние деньги — деньги, создаваемые коммерческими банками. Внешние деньги — деньги, эмитируемые центральным банком.

Деньги в своем развитии прошли несколько форм материальных носителей:

1. Товарные, металлические деньги - действительные или полноценные деньги.

Действительные деньги — это деньги, у которых номинальная стоимость соответствует реальной стоимости металла, из которого они изготовлены (медные, серебряные, золотые).

2. Заменители действительных денег (неполноценные) — это деньги, номинальная стоимость которых выше реальной, т. е. выше стоимости труда, затраченного на их производство. К ним относятся:

• металлические знаки стоимости — стершаяся золотая монета, мелкая монета, изготовленная из дешевого металла (медь, алюминий);

• бумажные знаки стоимости — сделанные из бумаги. Это бумажные деньги и кредитные деньги.

Деньги позволяют экономить трансакционные издержки рыночных взаимодействий как в процессе выбора ассортимента, объема покупаемых товаров и услуг, времени и места совершения сделок и контрагентов по сделке, так и при измерении стоимости товаров и услуг. Предположим, что существует бартерная экономика. В этом случае, например, историк, чтобы сделать стрижку, должен найти парикмахера, который пожелал бы послушать лекцию о Столетней войне (1337–1453) между Англией и Францией. Нетрудно представить, насколько велики были бы издержки на поиск парного совпадения желаний потенциальных контрагентов. Если же в обществе имеется согласие относительно всеобщего эквивалента, то обменные пропорции найти нетрудно.

Денежная система - это форма организации денежного обращения в стране, сложившаяся исторически и закрепленная национальным законодательством. Денежные системы сложились почти четыре века назад, хотя отдельные их элементы имели место и в более ранний период. Экономисты выделяют два типа денежных систем:

- металлического обращения, при которой монеты непосредственно  обращаются и выполняют все  функции денег, а кредитные деньги разменны на металл;

- обращения кредитных  и бумажных денег, при которых  золото вытеснено из обращения.

Понятие современной денежной системы включает в себя следующие элементы: денежную единицу; масштаб цен; виды денег; эмиссионную систему; государственный или кредитный аппарат. Денежная единица - это установленный в законодательном порядке денежный знак, который служит для соизмерения и выражения цен всех товаров. Эмиссионная система в развитых странах означает выпуск банковских билетов центральным банком, а казначейских билетов и монет - казначейством в соответствии с законодательно установленным эмиссионным правом.

2. Предложение денег. Денежные агрегаты. Покупательная способность денег.

Предложение денег (МS) во всех странах регулируется центральными и коммерческими банками.

Предложение денег (МS) включает в себя наличные деньги (С) и депозиты:                                        МS = С + Д,

где МS — предложение денег; С — наличные деньги; Д — депозиты до востребования.

Центральный банк регулирует, прежде всего, денежную базу, т. е. активы, от величины которых зависит денежная масса в стране. Если денежную базу обозначим MB, а банковские резервы — R, тогда:

MB = С + R,

где MB — денежная база; С — наличность; R — резервы.

В модель предложения денег включены три экзогенные переменные:

1. Денежная база (MB = С + R).

2. Норма резервирования депозитов (rr), т. е. доля банковских вкладов, помещенных в резервы. Центральный банк устанавливает для коммерческих банков нормы резервов в виде беспроцентных вкладов в центральном банке.

Нормы резервов устанавливаются в процентах от вкладов в коммерческих банках. Этот процент дифференцирован: вклады до востребования имеют более высокий норматив, чем срочные вклады.

3. Коэффициент депонирования денег (cr), который отражает предпочтения населения в распределении денежной массы между наличными и депозитами.

Данная модель показывает зависимость предложения денег от денежной базы, нормы резервирования депозитов и коэффициента депонирования. С ее помощью познается, как влияет на предложение денег политика центрального банка, коммерческих банков и частных лиц.

Контроль государства над количеством денег в стране осуществляется центральным банком. Поскольку контроль над количеством денег важен для экономической стабильности, то возникает потребность в измерении денежной массы.

В зависимости от степени ликвидности используется набор показателей (агрегатов) для измерения денежной массы, обращающейся в стране в данный момент.

Принцип агрегирования состоит в том, что к существующей денежной массе добавляются последующие суммы. Состав и количество используемых денежных агрегатов различаются по странам.

Например, Центральный банк Российской Федерации (ЦБРФ) выделяет четыре денежных агрегата — М0, M1, М2, М3, соответствующие четырем (различным с точки зрения ЦБРФ) степеням ликвидности их компонентов:

• М0 — наличные деньги в обращении;
• М1 — М0 плюс депозиты населения в сбербанках до востребования, депозиты населения и предприятий в коммерческих банках до востребования, средства населения и предприятий на расчетных и текущих счетах;
• М2 — М1 плюс срочные вклады в сбербанках;
• М3 — M2 плюс депозитные сертификаты банков, облигации государственного займа.

3. Спрос на деньги. Количество денег в обращении. Уравнение Фишера.

Спрос на деньги — это желание экономических субъектов иметь в своем распоряжении определенное количество платежных средств, которое фирмы и население намерены держать у себя в данный момент; общая потребность рынка в денежных средствах. Спрос на деньги — это всегда спрос на блага, которые можно на них купить. На размеры спроса на деньги большое влияние оказывает фактор неопределенности, ибо именно в условиях роста неуверенности в величине будущих процентов увеличивается предпочтение ликвидности.

Различают номинальный спрос на деньги, который изменяется вслед за повышением цены, и реальный спрос на деньги, рассчитанный с учетом покупательной способности денег. Реальный спрос на деньги равен:

 

где Мd — номинальный спрос на деньги; P — средний уровень цен.

Спрос на деньги определяет ту часть активов, которую фирмы и домохозяйства хотят иметь в виде наличности, а не в виде акций, облигаций, недвижимости, производственного оборудования и т. д. Это реальный спрос на деньги.

Спрос на деньги вытекает из двух функций денег — быть средством обращения и средством сохранения богатства.

Количество денег в обращении контролирует государство. Оно является гарантом относительной стабильности стоимости денег. Нельзя допускать расширения денежного предложения, что может существенно снизить покупательную способность денег. Это относится как к бумажной наличности, так и к банковским деньгам. Последние принимаются в качестве денег, поскольку банки и сберегательные учреждения способны выполнять обязательства.

Классическая количественная концепция спроса на деньги основана на трех постулатах:

1) причинности (цены зависят  от массы денег);

2) пропорциональности (цены изменяются пропорционально количеству денег);

3) универсальности (изменение  количества денег одинаково влияет  на цены всех товаров).

Непосредственной причиной генезиса количественной теории денег была так называемая «революция цен», совершившаяся в Европе в XVI–XVII вв. в результате ввоза дешевого южноамериканского золота и серебра, что вызвало быстрый рост цен товаров.

Классическая количественная теория спроса на деньги, как и всякая теория, постоянно развивалась, что приводило ее к определенной модификации. Значительный вклад в эту теорию внес Ирвинг Фишер, его формула уравнения обмена используется классиками для определения спроса на деньги:                                          MV = PY,

где М — количество денег в обращении; V — скорость обращения денег; Р — уровень цен (индекс цен); Y — объем выпуска.

Предполагалось, что V — величина постоянная. Следовательно, при постоянстве V :

 

Преобразуя уравнение, получим:

 

где МD — величина спроса на деньги.

В этом случае изменение количества денег в обращении может вызвать пропорциональное изменение номинального ВНП (РY).

Согласно классической концепции, реальный ВНП (РY) меняется медленно, а при изменении числа вовлекаемых факторов производства и технологии на коротких временных отрезках постоянен, поэтому изменение количества денег в обращении окажет влияние только на номинальные переменные и не отразится на реальных переменных. Свойство денег не оказывать влияния на реальные показатели получило название нейтральности денег.

 

Вечканов Г. С.

В39 Экономическая теория: Учебник для вузов. 3-е изд. Стандарт третьего поколе-

ния. — СПб.: Питер, 2011. — 512 с.: ил.

Артамонов В. С., Попов А. И., Иванов С. А. и др.

А86 Экономическая теория: Учебник для вузов. — СПб.: Питер, 2010. — 528 с.: ил.