Монопольная власть
в большинстве отраслей, выпускающих средства
производства и потребительские товары
длительного пользования, связана с тем,
что на рынках этих товаров, как правило,
господствуют немногие крупные фирмы.
Монопольное положение позволяет им во
времена экономических спадов сохранять
цены на прежнем уровне, уменьшая производство
в ответ на падение спроса. Следовательно,
падение спроса в гораздо большей степени
влияет на производство и занятость, нежели
на цены. Иная ситуация характерна для
отраслей, выпускающих товары краткосрочного
потребления. На падение спроса эти отрасли
обычно реагируют общим снижением цен,
поскольку ни одна из фирм не обладает
значительной монопольной властью.
Первый кризис
Профессор Оксфордского
университета, историк Филип Кей
считает, что первый в мировой истории кризис разразился
ещё в Римской империи в 88 году до нашей эры . Другие ученые первым
экономическим кризисом считают кризис
1825 г. в Англии, который также частично
затронул экономику США и Франции, потому
что это был первый кризис, который охватил
сразу несколько отраслей промышленности [24].
Причины
экономических кризисов
Существует несколько
теорий причин экономических кризисов.
Среди них выделяют: Австрийскую школу,
Марксизм, психологические причины. Рассмотрим
их подробнее.
Австрийская
школа
Теория экономического
цикла в рамках австрийской экономической
школы была сформулирована в начале XX века Людвигом фон
Мизесом в труде «Теория денег и фидуциарных
средств обращения»[25] (1912). В дальнейшем
теория была существенно дополнена Фридрихом
фон Хайеком в сборнике лекций «Цены и
производство»[26] (1931).
Согласно этой теории,
экономические циклы являются непосредственным
следствием неэффективных и деструктивных
политик центрального банка,
которые приводят к длительному занижению процентных ставок, что способствует
выдаче в чрезмерных объёмах кредитов, возникновению
спекулятивных экономических пузырей,
и уменьшению сбережений.[27]
Основные
принципы
Сначала, путём выдачи
кредитов, увеличивается предложение
денег; предприниматели склоняются к ошибочным
инвестициям — излишне инвестируя в производственные
процессы, более оторванные от текущих
потребностей и имеющие большую продолжительность.
Впоследствии цены и доходы от начальных
факторов растут, и растёт потребление,
и предприниматели осознают, что инвестиции
в масштабное производство были нецелесообразными.
Первый этап называется «бумом» (подъёмом,
ростом), второй этап — выявление убыточных
инвестиций — является «кризисом» (спадом). Депрессия
является следующим этапом, в течение
которого убыточные предприятия банкротятся, а факторы производства должны быстро вернуться
в более «реальное» производство. Ликвидация
нездоровых предприятий, «свободных мощностей»
ложно созданного предприятия и незапланированный
простой оригинальных факторов производства
должны быстро и массово переключиться
на более низкие уровни производства —
что и происходит на этапе депрессии.
Возможные
последствия
Этап депрессии приходит после этапа
подъёма. Во время подъёма происходит
инфляция, в основном, за счёт кредитов.
Во время кризиса банки вынуждены ужесточать
требования для получения кредитов, что
приводит к уменьшению объёмов кредитования[28]. Другими
словами, уменьшение объёмов кредитования
влечет уменьшение денежной массы, то
есть вызывает дефляцию
Другим возможным последствием является
рост спроса на деньги через:
ожидание падения цен из-за
кризиса и уменьшение спроса; люди будут
экономить деньги с целью больших покупок
в будущем;
должники будут платить долги,
направляя расходы на погашение кредитов;
нестабильность на рынках заставляет
инвесторов откладывать проекты.
Вместе замедлением роста денежной массы
и увеличением спроса на деньги, цены падают.
Значительной вехой в развитии
австрийской теории экономического цикла
является книга испанского экономиста
Х. Уэрта де Сото «Деньги, банковский кредит
и экономические циклы»[29], которая отражает
современное состояние австрийской теории
экономического цикла наиболее полно.
Кроме достаточно полного изложения самой
теории, Уэрта де Сото рассматривает ряд
вопросов, прежде остававшихся проблемными.
Главным среди них, безусловно,
является вопрос о том, насколько свободная
банковская деятельность с частичным
резервированием соответствует рыночной
экономике.
Начиная с Мизеса, основоположника
австрийской теории экономического цикла,
все её последователи придерживались
тезиса о том, что для решения проблемы
циклических колебаний необходим запрет
на банковскую деятельность с частичным
резервированием.
Однако такой способ ведения
банковского дела возникает эволюционно
по ходу естественного развития рыночной
экономики. Запрет на банковскую деятельность
с частичным резервированием ограничивает
свободу договора субъектов экономики.
В результате имеется противоречие с либертарианской
идеологией, которую отстаивает австрийская
школа.
С этим также связан вопрос
о путях решения проблемы циклического
развития. Частичное резервирование в
банковской деятельности приводит к кризисам.
Но эту проблему можно решать не только
запретом подобного рода практики, но
и жесткими требованиями, ограничивающими
банковское дело. Практика показывает,
что чем более жесткими являются такие
требования, даже порой бессмысленные,
тем стабильнее банковский сектор. Как
только ограничения ослабляются, банки
развязывают кредитную экспансию запуская
экономический цикл «бум»-«крах».
Марксизм
Карл Маркс отмечал, что до промышленной революции конца XVIII века не существовало никаких
регулярно повторяющихся бумов и депрессий.
Поскольку эти циклы возникают на исторической
сцене примерно в то же самое время, что
и современная промышленность, Маркс заключил,
что кризисы являются неотъемлемой чертой
капиталистической экономики. Причину кризисов
Маркс видел в производстве товаров сверх
платёжеспособного спроса. И дело не в
ошибках оценки ёмкости рынка и даже не
в желании владельцев капитала получить
максимальную прибыль, а в самой природе
и законах развития экономики, нацеленной
на получение прибыли (Карл Маркс, «Капитал»,
т. 1. 1867 год).
Владелец капитала (бизнесмен, капиталист, корпорация) стремится
к получению прибыли, которая является
формой прибавочной стоимости. Прибыль
отдельный владелец капитала получит
только распродав (обменяв) произведённые
товары. И каждый из владельцев не видит
принципиальных препятствий для этого.
Значит, чтобы прибыль получили все владельцы
нужно распродать все произведённые товары.
Но при этом работники в форме заработной
платы получают стоимость своей рабочей силы, которая суммарно всегда
меньше, чем стоимость произведённых товаров.
Работники тратят зарплату преимущественно
на потребительские товары. Вторую часть
совокупного спроса составит замещение
выбывших средств производства. Но часть
из произведённого в эквиваленте прибавочной
стоимости так и останется не раскупленной.
Она должна будет распределиться на личное
потребление самих капиталистов и на расширение
их бизнеса. При этом прибыль в денежной форме появляется в руках капиталиста
лишь для того, чтобы воплотиться в новом
товаре.
Таким образом, с точки
зрения движения стоимости, баланс может
быть сведён, то есть все произведённые
товары распределены и оплачены. Это отличает
теорию Маркса от теорий «недопотребления
рабочим классом».
Однако конкуренция для снижения затрат
на единицу продукции вынуждает капиталиста
наращивать объём производства, что создаёт
спрос на дополнительные средства производства.
Расширение производства неизбежно сталкивается
с ограниченным размером спроса.
Из-за общего хаотичного характера экономики
(несогласованности действий производителей)
какой-то товар окажется в избытке, какой-то
в дефиците. При этом каждый капиталист
стремится максимизировать прибыль. Для
этого предпринимаются специальные меры,
чтобы искусственно расширить рамки ограниченного
спроса: предлагаются всевозможные формы
кредита, скидок, бонусов и т. п. Всё это
создаёт дисбаланс между суммой зарплат
(которая тратится преимущественно на
потребление) и суммарной стоимостью потребительских
товаров. Следствием этого является нарушение
равновесия между спросом и предложением на товары и последующий резкий спад товарного
производства, цепные банкротства и массовая
безработица — то есть экономический кризис.
В представлении капиталистов
дело принимает форму нехватки денежных
средств. Предпринимаются попытки увеличить
денежную массу, которая лишь материализует
прибыль, но не увеличивает совокупный
спрос. Кризис растягивается в фазу депрессии,
которая продолжается до тех пор, пока
не будет распродан «избыток» товаров.
Ситуация усугубляется тем, что предприятия
производят дополнительные товары, хотя
и в меньшем объёме, чем в период экономического
роста.
Общую сумму долгов формирует
разрыв между общей стоимостью товаров
и общей суммой зарплат, затрат на восстановление/расширение
производства и личного потребления капиталистов.
Но стремление капиталистов к прибыли
диктует необходимость снижения затрат
(прежде всего зарплат) и ограничение их
личного потребления. Создаётся разрыв
платёжного баланса, спрос начинает снижаться.
Для стимулирования совокупного спроса
активно применяется кредитование (в том
числе — потребительское кредитование).
Владельцы капитала вынуждены отпускать
товар в долг или в кредит. Через несколько
циклов производства долги накапливаются.
Неизбежно наступает фаза, когда товары
перестают отпускать в долг, поскольку
размер долговых обязательств превышает
разумные возможности их погашения. Кредитование
прекращается и спрос начинает уменьшаться
очень быстрыми темпами.
Однако не следует кредит считать
причиной кризиса. Кредитная пирамида
является вынужденной мерой для смягчения
платёжного и производственного кризиса,
то есть последующий кредитный (финансовый)
кризис сам является следствием общего
кризиса.
«Банкротства достигли
страшных масштабов. Каждый спрашивает
себя, что его ждёт в будущем. Множество
состояний исчезло, множество уменьшилось
наполовину, множество семей, прежде зажиточных,
сейчас находится в крайней нужде, множество
рабочих сидит без работы».
Это цитата приведённая
Карлом Марксом из миланской газеты Opinione, описывающая кризис,
охвативший Европу и Северную Америку
в 1857 году.
Психологические
причины кризисов
Среди причин и факторов,
приводящих к экономическим кризисам,
особое место занимают психологические
факторы, так как поведение субъектов
экономической деятельности может оказаться
"спусковым крючком" для кризиса.
Так уже в XIX в. Дж. Миллс отмечал, что объяснение
кризисов следует искать в душевных особенностях
человека, так как кредит, колебания которого
составляют самую характерную черту кризисов,
есть явление духовного порядка. Он подчеркивал,
что паника уничтожает кредит и соответственно,
вредит экономике [30].
А. Гринспен пишет:
как
определить, в какой момент иррациональный
оптимизм завышает стоимость активов
настолько, что резко возрастает риск
внезапных и продолжительных падений[31]
В условиях экономического
дисбаланса психологический настрой общества
оказывает влияние на длительность и формы
протекания кризиса, его последствия.
Поэтому некоторые ученые считают, что
для понимания происхождения и особенностей
кризиса учет психологического фактора
важен едва ли не в той же степени, как
и для понимания причин военных побед
и поражений или причин революций [32].
Экономической наукой
к настоящему времени разработан целый
ряд различных теорий, объясняющих причины
экономических циклов и кризисов. П. Самуэльсон,
например, в качестве наиболее известных
теорий циклов и кризисов в своей книге
«Экономика» отмечает следующие: денежную
теорию, которая объясняет цикл экспансией
(сжатием) банковского кредита (Хоутри
и др.); теорию нововведений, объясняющую
цикл использованием в производстве важных
нововведений (Шумпетер, Хансен); теорию
недопотребления, усматривающую причину
цикла в слишком большой доле дохода, идущей
богатым и бережливым людям, по сравнению
с тем, что может быть инвестировано (Гобсон,
Фостер, Кэтчингс и др.); теорию чрезмерного
инвестирования, сторонники которой полагают,
что причиной рецессии является, скорее,
чрезмерное, чем недостаточное, инвестирование
(Хайек, Мизес и др.); теорию солнечных пятен
- погоды - урожая (Джевонс, Мур)[33, c.412].
Кроме того причины
кризиса могут подразделяться на объективные,
связанные с циклическими потребностями
реструктуризации, модернизации, и субъективные,
обусловленные ошибками в управлении,
природные (климат, недра, водная среда
и др.)
Также существуют внешние
и внутренние причины. Первые связаны
с действием макро- или внешнеэкономических
факторов, вторые - с внутренними факторами,
с рискованной стратегией маркетинга,
несовершенством производства и управления,
ограниченной инновационной и инвестиционной
политикой, неэффективным управлением
персоналом.
Способы
преодоления
Для эффективного управления
кризисом необходимо исследовать не только
его причины, но и последствия. Например,
в результате кризиса возможно обновление
организации или ее ликвидация, оздоровление
или усугубление ситуации. Кризис может
иметь как позитивные, так и крайне негативные
последствия. Они могут развиваться и
согласно «принципу домино». Возможна
консервация кризисных ситуаций на довольно
длительное время (например, политического).
Последствия кризиса могут сводиться
к резким изменениям или мягкому выходу.
И послекризисные последствия в компании
бывают длительными и непродолжительными,
обратимыми и необратимыми, количественными
и качественными[34, c.498].