Сущность и виды денежно-кредитной политики

Банком России принято решение о проведении с III квартала 2012 года еженедельных депозитных операций по фиксированной процентной ставке на стандартном условии "том - 1 месяц".

В текущем году Банк России не изменял нормативы  обязательных резервов - они составляли 4,0% по обязательствам перед физическими  лицами и иным обязательствам кредитных  организаций в валюте Российской Федерации и в иностранной валюте и 5,5% - по обязательствам кредитных организаций перед юридическими лицами - нерезидентами в валюте Российской Федерации и в иностранной валюте. Сумма средств, депонированных кредитными организациями на счетах обязательных резервов в Банке России, по состоянию на 01.10.2012 составляла 411,5 млрд. рублей, увеличившись за девять месяцев текущего года на 33,1 млрд. рублей.

Заключение

Государственное регулирование кредитно-финансовых институтов - один из важнейших элементов  развития и формирования денежно-кредитной системы любой страны. Основными направлениями государственного регулирования являются: политика Центрального Банка в отношении кредитно-финансовых институтов, особенно банков; налоговая политика правительства в смешанных (полугосударственных) или государственных кредитных институтах и законодательные мероприятия исполнительной и законодательной власти.

Ключевым элементом государственного регулирования финансовой сферы любого развитого государства сегодня является Центральный Банк, выступающий проводником официальной денежно-кредитной политики. В свою очередь денежно-кредитная политика наряду с бюджетной составляет основу всего государственного регулирования экономики. Соответственно без овладения методами деятельности центральных банков, инструментами денежно-кредитной политики не может быть эффективной рыночной экономики.

Центральный Банк РФ при  осуществлении денежно-кредитной  политики оперирует следующими инструментами: устанавливает процентные ставки по операциям Банка России, нормативы обязательных резервов, депонируемых в Банке России (резервные требования); операции на открытом рынке; осуществляет рефинансирование банков, валютное регулирование; устанавливает ориентиры роста денежной массы и прямые количественные ограничения.

Исходя из анализа денежно-кредитной сферы, можно сделать вывод, что денежно-кредитный рынок все более расширяется и требует более совершенных мер по проводимому регулированию. В связи с этим. Были разработаны основные направления денежно-кредитной политики ЦБ РФ:

• создание благоприятных условий для поступательного экономического развития страны в долгосрочной перспективе;
• последовательное снижение уровня инфляции (до 5,5 5 в 2009 г.);
• повышение темпов экономического роста;
• укрепления национальной валюты, что позволило продолжить накопление золотовалютных резервов государства в значительных масштабах;
• ослабление зависимости экономики и денежно-кредитной сферы от влияния высоких цен на нефть;
• использование для стабилизации денежно-кредитной сферы средства Стабилизационного фонда;
• стабилизация повышения спроса на деньги при помощи ограничений на денежную наличность;
• стимулирование кредитных операций;
• совершенствование межбанковского кредитного рынка и другие.

При реализации данных направлений  денежно-кредитной политики ЦБ РФ в условиях неустойчивости внешних и внутренних факторов экономики неизбежно возникают разнообразные проблемы. Это и несовершенство законодательной базы, и рисковость денежно-кредитной сферы, отсутствие достаточного объема информации о денежно-кредитной сфере, нехватка наличных и безналичных денежных средств и другие.

Поэтому целесообразно  оптимизировать денежно-кредитную  политику ЦБ РФ по следующим направлениям:

1. совершенствование законодательной базы в сфере денежно – кредитной политики;
2. снижение инфляции и проведения политики сдерживания цен
3. уменьшение долларизации российского денежного обращения;
4. усиление стимулов инвестиционной активности;
5. усиление контроля над законностью наличного и безналичного оборота для предотвращения развития теневого бизнеса;
6. изменение уровня резервных требований; и процентных ставок, которые должны платить банки;
7. предоставление государственных гарантий.;
8. достаточно хорошо развитое информационное обеспечение участников денежно-кредитной сферы;
9. обеспечение высокого профессионализма участников проведения денежно-кредитной политики;

Реализация эффективных  мер по укреплению денежно-кредитной  сферы экономики России и создания условий для повышения эффективности его регулирования при помощи политики Центрального Банка будет способствовать оживлению финансовой и социальной жизни страны и ее стабильному развитию в будущем.

Список использованной литературы

1. Абалкин Л.И. Российская школа экономической мысли: поиск самоопределения.  М.: Институт экономики РАН, 2010.  С.72, 73.
2. Агапова Т.А., Серёгина С.Ф. Макроэкономика: Учебник. 2-е изд., перераб. и доп./ Под общей редакцией профессора, д.э.н. А.В. Сидоровича. М.: МГУ им. М.В. Ломоносова, Издательство "Дело и Сервис", 2009. 416 с.
3. Гайгер, Линвуд Т. Макроэкономическая теория и переходная экономика. - М.: Инфра-М, 2006.  425 с.
4. Гальперин В.М., Гребенников П.И., Леусский А.И., Тарасевич Л.С. Макроэкономика.  СПб.: Питер, 2008.  462 с.
5. Дорнбуш Р., Фишер С. Макроэкономика. / Пер. с англ.  М.: БЭК, 2007.  412 с.
6. Ефимова Е.Г. Экономика для юристов: учебник.  М.: Флинта: Московский психолого-социальный институт, 2009.  472 с.
7. История экономических учений: Учебник для вузов/Под ред. проф. В.С. Адвадзе, проф. А.С. Квасова. М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2009. 391с.
8. Курс экономической теории: учебник  4-е дополненное и переработанное издание / под общей редакцией проф. Чепурина М.Н., проф. Киселёвой Е.А.  Киров: "АСА", 2009.  752 с.
9. Линдерт П. Экономика мирохозяйственных связей. / Пер. с англ.  М.: Норма, 2002.  420 с.
10. Лэйард Р. Макроэкономика. Курс лекций для российских читателей.  М.:Экономика, 2004.  492 с.
11. Макконнелл К.Р., Брю С.Л. Экономикс: Принципы, проблемы и политика. В 2 т.: Пер. с англ. Т. 1.  Таллинн, 1995.  399 с.
12. Мэнкью Н.Г. Макроэкономика. / Пер. с англ.  М.: Норма, 1994.  341 с.
13. Райская Н., Сергиенко Я., Френкель А. Несостоявшееся ускорение.// Финанс.  2005.  № 36 (126).
14. Райская Н., Сергиенко Я., Френкель А.Экономика власти.//Финанс. - 2005. № 1. С.52-60.
15. Райская Н., Сергиенко Я., Френкель А. Затишье в конце года.//Финанс. - 2006.  № 47 (137). С.42-46.
16. Савкин А. Инфляция дала ожидаемый рост.//Бизнес. - 2005. - № 242 (261). С. 16-25.
17. Экономика: учебник/Под ред. А.С. Булатова. - М.: Юристъ, 2000. - 687с.
18. Ходоров С.Е. Взаимосвязь фондового рынка с кризисами в экономике. //Вестник Саратовского государственного социально-экономического университета, 2010. № 2 (31). С. 32-35.
19. Ходоров С.Е. Антициклическая политика государства //Вестник Саратовского государственного социально-экономического университета, 2010. № 3 (32). С. 31-35.
20. Ходоров С.Е. Финансовый кризис 2008-2010 гг. как фаза глобального цикла. //Вестник Саратовского государственного социально-экономического университета, 2011. № 3. С.16-24.