Биржевая торговля

 

 

Содержание.

Введение.

1. Законодательство о биржевой торговле.
2. Общие положения о биржевой торговле.
3. Лицензии на организацию биржевой торговли. Правила биржевой торговли.
4. Организация биржевой торговли и ее участники.
5. Последние изменения правил биржевой торговли.
6. ??????????? ???????? ???????? ??????? ???????? ? ??.

??????????.

 

Введение.

Чтобы рассмотреть роль биржевой торговли в современной мировой экономике, необходимо обязательно обратиться к самой сущности биржевой торговли. Поэтому в данном реферате буду рассмотрены такие аспекты биржевой торговли, как законодательство о биржевой торговле, общиие положения и общие понятия  биржевую торговли, а также будет приведена лицензия на организацию биржевой торговли и  ёе правила.

Кроме этого, специально для данного реферата была просмотрена периодическая печать, чтобы выяснить, какие же нововведения, связанные с биржевой торговлей, произошли за последнее время. Поэтому будет достаточно интересно просмотреть изменения правил биржевой торговли, которые были приведены в "Национальной экономической газете" 14 ноября 2002 года. В добавок к этому, в ноябре произошло еще одно знаменательное событие -- ОАО "Белорусская валютно-фондовая биржа" сформировала секцию срочного рынка, куда вошли практически все действующие коммерческие банки. Это означает, что с начала будущего года на рынке ГКО появится сегмент производных ценных бумаг или, как его еще называют, деривативов. Пока в планы биржи входит организация торгов фьючерсами на индекс ГКО, рассчитываемый исходя из цен каждого выпуска, сформированных на день расчета. Каким образом будет происходить торговля, инвесторы узнают уже в декабре, а какой интерес к данному рынку будут предъявлять участники секции, мы узнаем уже в январе будущего года. Рынок государственных облигаций достиг того уровня ликвидности, который позволяет организовать торговлю производными инструментами. В случае успеха это, бесспорно, расширит действия инвесторов и создаст стимул для дальнейшего качественного развития отечественного рынка ценных бумаг. 
1 Законодательство о биржевой торговле.

Закон "О товарных биржах и биржевой торговле" направлен на урегулирование отношений по созданию и деятельности товарных бирж, биржевой торговли и обеспечение правовых гарантий для деятельности на товарных биржах.

2 Общие положения о биржевой торговле.

Законодательство о товарных биржах и биржевой торговле

     Отношения, связанные с деятельностью товарных бирж (их филиалов и других обособленных подразделений) и биржевой  торговлей, регулируются Законом "О товарных биржах и биржевой торговле" и иными актами законодательства, а также учредительными документами бирж, правилами биржевой торговли и другими внутренними документами бирж, принятыми в соответствии с законодательством.

Биржевое посредничество на товарных биржах

     Биржевая торговля осуществляется путем:

• совершения биржевых сделок биржевым посредником от имени клиента и за его счет, от имени клиента и за свой счет или от  своего  имени  и  за счет клиента (брокерской деятельности);
• совершения биржевых сделок биржевым посредником от своего имени и за свой счет с целью последующей перепродажи на бирже (дилерской деятельности).

     Биржевое посредничество в биржевой торговле осуществляется исключительно биржевыми посредниками.

Биржевые посредники

     Под биржевыми посредниками понимаются брокерские фирмы, брокерские конторы и независимые брокеры.

     Брокерской конторой в целях настоящего Закона является филиал или другое обособленное подразделение предприятия, учреждения, организации, имеющее отдельный баланс и расчетный счет.

     Независимым брокером является физическое лицо, зарегистрированное в установленном порядке в качестве предпринимателя, осуществляющего  свою деятельность без образования юридического лица.

 

3 Лицензия на организацию биржевой торговли. Правила биржевой торговли.

     Биржевая торговля может осуществляться на биржах только на основе лицензии, выдаваемой в установленном порядке Комиссией по товарным биржам.

      Для получения лицензии в Комиссию представляются следующие документы:

• заявление;
• устав товарной биржи;
• учредительный договор или заявка на регистрацию либо иной соответствующий документ, если он предусмотрен при создании товарной биржи;
• свидетельство о государственной регистрации товарной биржи;
• правила биржевой торговли;
• документ, подтверждающий внесение в уставный капитал товарной  биржи не менее 50 процентов объявленной суммы; документ,  удостоверяющий право пользования соответствующим помещением для проведения торгов;
• список учредителей и распределение между ними долей (в процентах) в уставном капитале товарной биржи с указанием для физических лиц их  должностей по всем местам работы.

     Документы, прилагаемые к заявлению на лицензию,  представляются прошитыми и скрепленными печатью биржи либо нотариально заверенными.

     За достоверность сведений, представленных для получения лицензии, заявитель несет ответственность, предусмотренную действующим законодательством.

     Комиссия принимает решение о выдаче лицензии в течение двух месяцев со дня подачи заявления со всеми необходимыми документами.

     Комиссия вправе отказать в выдаче лицензии в случае представления ненадлежащим образом оформленных документов, а также их  несоответствия требованиям  законодательства  и возвратить указанные документы заявителю для переоформления.

     Повторное рассмотрение документов осуществляется Комиссией в течение одного месяца со дня получения нового заявления на выдачу лицензии.

     Товарная биржа вправе обжаловать в судебном порядке решение Комиссии об отказе в выдаче лицензии.

     При принятии решения о выдаче лицензии Комиссия руководствуется заключением экспертизы документов товарной биржи,  представленным в письменной форме членом Комиссии, которому они направлялись на рассмотрение.

     Каждый член Комиссии вправе ознакомиться с документами товарной биржи, поступившими на рассмотрение.

     Вопрос о выдаче лицензии рассматривается Комиссией в  присутствии заявителя.

     Письменное уведомление о дате рассмотрения документов заявитель должен получить не менее чем за 3 дня до проведения заседания Комиссии.

     При соблюдении сроков уведомления заявителя о дате проведения  заседания  Комиссия  вправе  принимать решение о выдаче лицензии в отсутствие заявителя.

     Лицензия выдается товарной бирже в течение 15 дней после принятия решения, в одном экземпляре, при предъявлении документа, подтверждающего перечисление разового сбора.

     Товарная биржа получает право на организацию биржевой торговли с даты принятия решения о выдаче ей лицензии.

     В случае утери лицензии на основании имеющихся в Комиссии  документов товарной бирже выдается дубликат.

     Обо всех изменениях в своих учредительных документах и правилах биржевой торговли товарная биржа в течение 15 дней после их принятия должна сообщить в Комиссию. При несоответствии внесенных изменений нормативным документам, регламентирующим деятельность товарных бирж, Комиссия в месячный срок направляет бирже официальное предписание о приведении учредительных документов в соответствие с нормативными.

     Решения об аннулировании или приостановлении действия лицензии принимаются Комиссией в 2-месячный срок на основании:

• материалов осуществленных финансовыми органами проверок,  установивших факты нарушений в деятельности товарной биржи;
• официальных уведомлений территориальных управлений 

     По материалам проверок и официальным уведомлениям Комиссия  направляет товарной бирже официальное предписание об устранении отмеченных в них нарушений.

     Товарная биржа после получения предписания обязана в 3-дневный срок проинформировать Комиссию о его получении, а в  месячный срок - об устранении отмеченных в нем нарушений.

     При неисполнении товарной биржей в месячный срок официальных предписаний Комиссия направляет материалы в арбитражный суд.

     В случае аннулирования лицензии в судебном порядке товарная биржа за повторную выдачу лицензии уплачивает разовый сбор в пятикратном размере.

     Комиссия по товарным биржам вправе запрашивать у высших и местных органов государственной власти и управления, а также банков, других предприятий, учреждений и организаций информацию, подтверждающую достоверность сведений, сообщаемых заявителем.

Порядок  выдачи,  аннулирования и приостановки действия лицензии определяется Положением о лицензировании товарных бирж.

 

З А Я В Л Е Н И Е

на получение лицензии на организацию биржевой торговли

 

Заявитель . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . Код ОКПО и реквизиты государственной регистрации . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . Юридический адрес . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . Почтовый адрес . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .    Телефон . . . . . . . . Телекс . . . . . . Телефакс . . . . . . . . . . . . . . . . . Руководитель(и) . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .                                             (должность, Ф.И.О.)

Перечень товарных секций . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . Номера счетов и наименования отделений банков . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . Перечень прилагаемых к заявлению документов . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .

    

      М.П.                                                    Подпись руководителя

     Дата

 

 

 

 

ЛИЦЕНЗИЯ НА ОРГАНИЗАЦИЮ БИРЖЕВОЙ ТОРГОВЛИ

 

                              N . . . .

 

    Выдана в том, что ". . .". . . . . . . . .. .г. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .                                    (наименование товарной биржи с указанием адреса)

получила  право  на  организацию  биржевой  торговли  на территории

Российской Федерации по товарным секциям: . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .  (наименования товарных секций)

 

   Председатель Комиссии по товарным биржам      при Государственном комитете Российской      Федерации по антимонопольной политике и      поддержке новых экономических структур

                                                       

           М.П.                                                              (подпись)

 

 

 

Правила биржевой торговли

     В правилах биржевой торговли должны быть определены:

• порядок проведения биржевых торгов;
• виды биржевых сделок;
• наименования товарных секций;
• перечень основных структурных подразделений биржи;
• порядок информирования участников биржевой торговли о  предстоящих биржевых торгах;
• порядок регистрации и учета биржевых сделок;
• порядок котировки цен биржевых товаров;
• порядок информирования участников биржевой торговли о биржевых сделках на предшествующих биржевых торгах, в том числе о ценах биржевых сделок и о котировке биржевых цен;
• порядок информирования членов биржи и других участников  биржевой торговли о товарных рынках и рыночной конъюнктуре биржевых товаров;
• порядок взаимных расчетов членов биржи и других участников биржевой торговли при заключении биржевых сделок;
• меры по обеспечению безопасности реализуемых на биржевых торгах биржевых товаров, подлежащих в соответствии с законами обязательной сертификации и предназначенных для продажи на территории РБ, при наличии сертификата и знака соответствия, выданных или признанных уполномоченным на то органом;
• меры по контролю над процессом ценообразования на бирже в целях  недопущения резкого дневного повышения или понижения уровней цен, искусственного завышения или занижения цен, сговора или  распространения ложных слухов с целью воздействия на цены;
• меры, обеспечивающие порядок и дисциплину на биржевых торгах, а также порядок и условия применения этих мер;
• меры, обеспечивающие соблюдение членами биржи, другими  участниками биржевой торговли решений органов государственной власти и управления по вопросам, относящимся к деятельности бирж, учредительных документов биржи, правил биржевой торговли, решений общего собрания членов биржи и других органов управления биржей;
• перечень нарушений, за которые биржей взыскиваются штрафы с участников биржевой торговли, а также размеры штрафов и порядок их взимания;
• размеры отчислений, сборов, тарифов и других платежей и порядок  их взимания биржей.