Анализ финансового состояния ООО «ЖБК-7»

 

 

Анализ финансового состояния ООО «ЖБК – 7»

 

1. Показатели финансовой устойчивости

Финансовая устойчивость — составная часть общей устойчивости предприятия, сбалансированность финансовых потоков, наличие средств, позволяющих организации поддерживать свою деятельность в течение определенного периода времени, в том числе обслуживая полученные кредиты и производя продукцию. 

Коэффициент автономии отражает долю собственных средств в общей стоимости имущества.

            Собственный капитал (490)

Кавт =                                                                                                                                        

               Заемный капитал (700)

 

Коэффициент финансовой зависимости характеризует финансовую зависимость от заемного капитала.

              Заемные средства (590 + 610 + 620)

Кфин.зав.=                                                                                                                                   

                      Собственный капитал (490)

Коэффициент финансовой устойчивости показывает удельный вес источников, которые могут быть использованы длительное время.

                    Собственный капитал (490) + долгосрочные пассивы (590)

Кфин.уст. =                                                                                                                                  

                                                  Валюта баланса (700)

Коэффициент маневренности собственного капитала отражает долу средств, находящихся в мобильной форме.

                  Собственные оборотные средства (490 – 190)

Кманевр. =                                                                                                                                   

                                 Собственный капитал (490)

Коэффициент финансирования служит для оценки соотношения собственного и заемного капитала.

                   Собственный капитал (490)

Кфинанс. =                                                                                                                                   

                  Заемный капитал (590 + 690)

 

Таблица 1  Коэффициенты финансовой устойчивости

№ п/п	Показатели	Алгоритм расчета	Нормативный ограничитель	Базисный период	Отчетный период	Измене- ния  «+» , «-»
1.	К автономии (фин. независ.)	Ф №1 стр.490 Ф №1 стр.700	(0,5+)	- 0,11	- 0,09	+ 0,02
2.	К финансовой зависимости	Стр. 590+610+620 490	(<0,5)	10,04	11,97	+ 1,93
3.	К финансовой устойчивости	Стр.490+590 700	(0,6 – 0,8)	- 0,11	- 0,09	+ 0,02
4.	К маневренности собственного капитала	Стр. 490-190 490	( = 0,5+)	2,22	2,4	+ 0,18
5.	К финансирования	Стр.490 590+690	(>=1)	- 0,11	- 0,08	+ 0,03

 

Базисный период:

Кавт. = (- 37 408) / 338 032 = (- 0,11)

Кфин.завис. = (738 + 168 294 +206 408) / (- 37 408) = 10,04

КФин.уст. = (- 37 408 + 738) / 338 032 = (- 0,11)

Кманевр. = (- 37 408 – 45 640) / (- 37 408) = 2,22

К финанс. = (- 37 408) / (738 + 374 702) = (- 0,11)

Расчеты в отчетном периоде аналогичны.

Коэффициент автономии в базисном периоде составлял (– 0.11), в отчетном периоде он увеличился на 0.02 и составил (- 0.09). Оптимальное значение этого коэффициента 0.5 и более. Он показывает долю собственных средств в общей стоимости имущества. В ООО «ЖБК – 7» заемный капитал полностью перекрывает собственный, т.е. предприятие не сможет погасить свои долговые обязательства за счет собственного капитала.

  Коэффициент финансовой зависимости в базисном периоде составлял 10.04, в отчетном периоде он снизился на 1.93 и составил 11.97. Норматив – меньше 0.5, т.е. зависимость от заемного капитала менее, чем на половину. На «ЖБК – 7» этот коэффициент очень высок, потому что отсутствует собственный капитал.

Коэффициент финансовой устойчивости в базисном периоде составлял (– 0.11), в отчетном периоде он увеличился на 0.02 и составил (- 0.09). Нормативный ограничитель –  0.6 – 0.8. Коэффициент финансовой устойчивости показывает удельный вес источников финансирования, которые могут быть использованы длительное время. На «ЖБК – 7» этот коэффициент отрицательный, потому что долгосрочные обязательства отсутствуют.

Коэффициент маневренности собственного капитала в базисном периоде составлял (– 2.22), в отчетном периоде он увеличился на 0.18 и составил (- 2.4). Норматив по этому коэффициенту 0.5 и более, это означает, что как минимум половина собственных средств предприятия должна находиться в мобильной форме для того, чтобы предприятие было финансово устойчиво. На «ЖБК – 7» коэффициент отрицательный, т.к. собственный капитал отсутствует.

Коэффициент финансирования в базисном периоде составлял (– 0.11), в отчетном периоде он увеличился на 0.03 и составил (- 0.08). Норматив – больше или равно 1. На предприятии этот коэффициент отрицательный из - за отсутствия собственного капитала.

Таким образом, все коэффициенты ниже нормативных значений, это свидетельствует о высокой доли заемных средств в структуре баланса. Коэффициенты принимают отрицательные значения из-за того, что третий раздел баланса отрицательный (непокрытый убыток).

2. Показатели ликвидности

Ликвидность – легкость реализации, продажи, превращения материальных или иных ценностей в денежные средства для покрытия текущих финансовых обязательств.

                                       наиболее ликвидные активы

Кабс.ликв. =                                                                                                                                 

                   наиболее срочные обязательства + краткосрочные пассивы

К общей ликвидности показывает, какая часть текущей задолженности предприятия может быть погашена за счет наличности и ожидаемых поступлений от дебиторов. Низкое значение этого коэффициента указывает на необходимость постоянной работы с дебиторами для обеспечения возможности обращения наиболее ликвидной части оборотных средств в денежную форму для расчетов.

 

                                 наиболее ликвидные активы + быстрореализуемые активы

Кобщ.ликв. =                                                                                                                               

                    наиболее срочные обязательства + краткосрочные пассивы        

Коэффициент текущей ликвидности отражает способность компании погашать текущие (краткосрочные) обязательства за счёт только оборотных активов. Чем показатель больше, тем лучше платежеспособность предприятия.

                               наиболее ликв. активы + быстрореализуемые активы +

                                                + медленнореализуемые активы

Ктек.ликв. =                                                                                                                                

                              наиболее срочные обязательства + краткосрочные пассивы

 

   Таблица 2  Коэффициенты ликвидности

№ п/п	Показатели	Алгоритм расчета	Норматив-ный ограничи-тель	Базисный период	Отчетный период	Измене- ния  «+» , «-»
1. 1.1.       1.2.     1.3.	Ликвидность К абсолютной ликвидности     К общей ликвидности     К текущей ликвидности (покрытия)	А1___ П1+П2             250+260            610+620+630+660 А1+А2      П1+П2          240+250+260 610+620+630+660 А1+А2+А3  П1+П2            290____ 610+620+630+660	(0,2-0,5)       (0,7-0,8) желательно 1     необходимое значение 1,5; оптимальное 2,0 – 3,5	0,006       0,18       0,78	0,02       0,09       0,8	+ 0,014       - 0,09       + 0,02

 

Базисный период:

К абс.ликв. = (1 156 + 1 087) / 374 702 = 0,006

К общей ликв. = (66 158 + 1 156 + 1 087) / 374 702 = 0,18

К тек.ликв. = 292 392 / 374 702 = 0,78

Расчеты в отчетном периоде аналогичны.

Норма коэффициента абсолютной ликвидности от 0.2 до 0.5. В базисном периоде он составлял 0.006, к отчетному увеличился на 0.014 и составил 0.02.

Необходимый минимум по коэффициенту общей ликвидности 0.7 – 0.8. На «ЖБК – 7» коэффициент с базисного периода снизился на 0.09 и составил 0.09 (было 0.18).

Необходимое значение коэффициента текущей ликвидности  1.5. На начало года он составлял 0.78, к концу года увеличился на 0.02 и стал равен 0.8.

Из анализа видно, что все коэффициенты ликвидности принимают низкие значения, то есть на предприятии имеет место острая нехватка собственных средств.

 

   Таблица 3  Уравнение ликвидности баланса

А	На н.г.	На к.г.	П	На н.г.	На к.г.	Излишек (недостаток)
						На н.г	На к.г.
А1	2 243	6 125	П1	206 408	256 196	- 204 165	- 250 071
А2	66 158	25 761	П2	168 294	99 277	- 102 136	- 73 516
А3	223 991	252 943	П3	738	738	+ 223 253	+ 252205
А4	45 640	41 619	П4	- 37 408	- 29 763	+ 83 048	+ 71 382
Баланс	338 032	326 448	Баланс	338 032	326 448	0	0